Виды факторинговых операций - Факторинг - как форма расчетно-кредитного обслуживания клиентов

Процесс организации факторингового обслуживания в каждом конкретном случае имеет свои специфические особенности, зависящие от множества факторов, которые и определяют вид факторинга. Однако если рассматривать типовой механизм факторинговой операции, то его можно свести к следующему.

В осуществлении факторинговой сделки участвуют три стороны:

    - фактор - посредник, в качестве которого может выступать коммерческий банк или специализированная факторинговая компания; - поставщик; - покупатель. 4 -

Фактор - банк

5

3

(факторинговая компания)

6

-

1

Поставщик

Покупатель

Рис. 1 Схема факторингового обслуживания:

    1. Договор купли - продажи; 2. Поставка товара; 3. Договор о факторинге; 4. Факторинговые платежи; 5. Оплата за поставленный товар; 6. Комиссионное вознаграждение

Поставщик получает определенную сумму (меньше всей стоимости товара) непосредственно от обслуживающей ее факторинговой фирмы в момент отгрузки товара покупателю, до оплаты ее покупателем и лишь часть суммы выплачивается в течение определенного оговоренного в договоре срока. Неполная оплата счетов в момент их приобретения служит для факторинговой фирмы гарантией от возможных убытков в связи с какими-либо обстоятельствами.

Также банк - фактор в рамках осуществления факторинговых операций кроме предоставления кредита своим клиентам осуществляет полное факторинговое обслуживание - бухгалтерское, информационное, сбытовое, страховое, юридическое, - которое включает обработку счетов клиента, контроль за соблюдением сроков платежей, финансовые консультации, защиту интересов клиента при неплатежеспособности его должников, что является отличительной особенностью данного вида операции. Финансовые отношения в рамках факторинга закрепляются договором факторинга, в котором определяется конкретный вид финансирования, отражающий интересы сторон в рамках действующего законодательства.

Так, при классификации данной операции по различным основаниям различают несколько видов факторинга.

основные виды факторинговых операций

Рис. 2 Основные виды факторинговых операций

Внутренний факторинг характеризуется тем, что поставщик, покупатель, а также факторинговая компания находятся в одной стране. Международный факторинг предполагает, что стороны находятся в разных государствах.

Открытый (конвенционный) факторинг наиболее распространен и предполагает уведомление покупателя о заключении факторинговых соглашений на требованиях поставщика к ним. Одним из способов передачи такой информации является указание поставщика на своих счетах о передаче требования факторинговой компании (банку).

При закрытом (конфиденциальном) факторинге никто из контрагентов поставщика не осведомлен о кредитовании его продаж факторинговой компанией (банком). Причем стоимость закрытых операций факторинга обычно выше открытых.

Также различаются схемы взаиморасчетов при открытом и скрытом видах факторинга.

Поставщик

1

Покупатель

2

3

4

Банк - фактор
схема взаиморасчетов при открытом факторинге

Рис. 3 Схема взаиморасчетов при открытом факторинге:

    1. поставщик отгружает товар (выполняет работу, оказывает услуги); 2. поставщик заключает с фактором договор факторинга (происходит уступка права требования); 3. фактор перечисляет поставщику сумму денежного обязательства за вычетом вознаграждения банку (дисконта); 4. через определенное время покупатель перечисляет денежные средства фактору.

1

Поставщик

2

3

5

4

Покупатель

Банк - фактор
схема взаиморасчетов при скрытом факторинге

Рис. 4 Схема взаиморасчетов при скрытом факторинге:

    1. поставщик отгружает товар (выполняет работу, оказывает услугу); 2. поставщик заключает с фактором договор факторинга (но не происходит переуступка права требования банку - фактору); 3. фактор перечисляет кредитору сумму денежного обязательства покупателя за вычетом суммы дисконта; 4. через определенный период времени покупатель перечисляет денежные средства поставщику; 5. поставщик перечисляет фактору денежные средства, полученные от покупателя.

Факторинговое обслуживание может осуществляться с правом регресса или без данного права. Это связано с возможными рисками, которые могут возникнуть при отказе плательщика от выполнения своих обязательств. Факторинг с правом регресса означает право обратного требования к поставщику возместить факторинговой фирме уплаченную сумму. При заключении такого вида факторингового договора поставщик несет риск по платежным требованиям, проданным факторинговой фирме, причем поставщику могут быть возвращены неоплаченные требования в случае отказа плательщика от их оплаты.

Договор факторингового обслуживания без права регресса заключается довольно редко, когда возможность неплатежа со стороны покупателя маловероятна. Данный договор полностью ограничивает поставщика от каких - либо рисков неплатежа или потери прибыли в отличие от факторинга с правом регресса, который лишь снижает риск поставщика в данной сделке. Гарантированный и своевременный приток денежных средств может обеспечиваться поставщику только при заключении договора факторинга без права регресса.

Практика применения факторинговых операций как за рубежом, так и в Республике Беларусь показывает, что факторинговое обслуживание клиента, как правило, начинается с факторинга с правом регресса. По мере накопления кредитной истории как продавца, так и покупателя фактор может обслуживать часть уступаемой ему задолженности или всю задолженность без регресса.

Независимо от вида заключаемого факторингового договора фактор - фирма или банк берет на себя обязательства и значительный риск, связанный с оплатой платежных требований покупателями. В свою очередь банк стремится минимизировать кредитный риск, используя следующие методы страхования кредитного риска:

1. Определение лимитов кредитования:

Каждому клиенту устанавливается возобновляемый лимит кредитования, причем банк - фактор несет ответственность по сомнительным долгам лишь в его пределах. Если сумма задолженности клиента превышает сумму лимита, то все платежи в счет погашения долга будут сначала поступать факторинговой компании, а затем - поставщику.

2. Определение ежемесячных лимитов отгрузок:

Устанавливается сумма, на которую в течение месяца может быть произведена отгрузка одному клиенту. Если поставщик не превысил лимит, то он застраховал себя от риска появления сомнительных долгов независимо от итоговой суммы долга клиента.

3. Страхование по отдельным сделкам:

Данный метод используется в том случае, если поставщик заключает ряд отдельных сделок на крупные суммы, а не серию поставок одним и тем же клиентам. При этом страхование кредита производится на всю сумму каждого заказа.

Кроме этого, банк должен проанализировать:

    - сведения о качестве продукции или услуг, производимых поставщиком; - информацию о платежеспособности покупателей продукции предприятия - потенциального клиента банка; - информацию о составе и количестве плательщиков; - информацию о качестве долговых требований, которые банку предстоит оплачивать; - долю долговых требований, которые нецелесообразно принимать на факторинговое обслуживание (к бюджетным организациям, к убыточным и низкорентабельным предприятиям).

В факторинговом договоре оговариваются права и обязанности каждой из сторон, условия совершения факторинговых операций, наличие или отсутствие регресса к поставщику, порядок оплаты платежных требований банком, размер комиссионного вознаграждения, ответственность сторон за невыполнение условий договора, условия расторжения договора.

Похожие статьи




Виды факторинговых операций - Факторинг - как форма расчетно-кредитного обслуживания клиентов

Предыдущая | Следующая