Оценка финансовой устойчивости по трехкомпонентному показателю - Методы антикризисного управления финансами
Обобщающим показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат, который определяется в виде разницы величины источников средств и величины запасов и затрат.
Общая величина запасов и затрат рассчитывается по формуле (34):
33 = стр.1210 + стр.1220, (34)
Начало года = 158189,5 + 1894,5 =160084;
Конец года = 169049+2193,5=171242,5.
Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько показателей, которые отражают различные виды источников.
Наличие собственных оборотных средств (капитал и резервы - внеоборотные активы) определяется по формуле (35):
СОС = стр.1300 - стр.1100, (35)
Начало года = 1074314-1111273 = (36959);
Конец года = 1151836 - 1607164 = (455328).
Наличие собственных и долгосрочных заемных - источников формирования запасов и затрат или функционирующий капитал (КФ) определяется по формуле (36):
КФ = стр.1300 + стр.1400 - стр.1100, (36)
Начало года =1074314+52512-1111273=15553;
Конец года =1151836+475314,5-1607164=19986,5.
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (Собственные и долгосрочные заемные источники + краткосрочные кредиты и займы - внеоборотные активы) определяется по формуле (37):
ВИ = стр.1300 + стр.1400 + стр.1510 - стр. 1100, (37)
Начало года =1074314+52512+99704,5-1111273=115257,5;
Конец года =1151836+475314,5+120383-1607164=140369,5.
Трем показателям наличия источников формирования запасов и затрат соответствуют три показателя обеспеченности запасов и затрат источниками финансирования.
Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств определяется по формуле (38):
±Фс =СОС-33 или ±Фс = стр.1300 - стр.1100 - (стр.1210+стр.1220) , (38)
Начало года = (36959) - (160084) = 123125;
Конец года = (455328) - 171242,5 = (626570,5).
Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат определяется по формуле (39):
±Фт =КФ-33 или ±Фт= стр.490 + стр.590 - стр.190 - (стр.210+стр.220), (39)
Начало года =15553-(160084)=175637;
Конец года =19986,5-171242,5=(151256).
Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат рассчитывается по формуле (40):
±Фо = ВИ - 33, (40)
Начало года =115257,5-(160084)=275341,5;
Конец года =140369,5-171242,5=(30873).
Этот показатель еще называют "Финансово - эксплуатационные потребности" (ФЭП). С помощью этих показателей мы можем определить трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации по формуле (41):
S(Ф) ={1,если Ф>0
0, если Ф< 0 (41)
Возможно выделение 4-х типов финансовых ситуаций:
- 1 абсолютная устойчивость финансового состояния. Этот тип ситуации встречается крайне редко, представляет собой крайний тип финансовой устойчивости, S= {1,1,1}; 2 нормальная устойчивость финансового состояния, которая гарантирует платежеспособность, т. е. S = {0,1,1}; 3 неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением платежеспособности, но при котором все же сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств, за счет сокращения дебиторской задолженности, ускорения оборачиваемости запасов, т. е. S={0,0,1}; 4 кризисное финансовое состояние, при котором предприятие находится на грани банкротства, поскольку в данной ситуации денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность не покрывают даже его кредиторской задолженности, т. е. S={0,0,0}.
Результаты расчетов приводятся в таблице 9.
Таблица 9 Тип финансового состояния предприятия
Показатели |
Прошлый год (руб.) |
Отчетный год (руб.) |
Общая величина запасов (3) |
160084 |
171242,5 |
Наличие собственных оборотных средств (СОС) |
(36959) |
(455328) |
Функционирующий капитал (КФ) |
15553 |
19986,5 |
Общая величина источников (ВИ) |
115257,5 |
140369,5 |
Фс = СОС - 3 |
123125 |
(626570,5) |
Фт = КФ - 3 |
175637 |
(151256) |
Фо =ВИ - 3 |
275341,5 |
(30873) |
Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации: S={S(±Фc), S(±Фт), S(±Фо)} |
(1;1;1) |
(0;0;0) |
На начало года организация имела статус абсолютной устойчивости финансового состояния S= (1,1,1).
К концу года ситуация кардинально изменилась в худшую сторону - предприятие обрело статус не устойчивого финансового состояния, сопряженного с нарушениями платежеспособности, недостатком собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов, т. е. S= (0.0.0). Этому способствовало значительное увеличение внеоборотных активов по сравнению с собственным капиталом, что привело к недостатку собственных оборотных средств в сумме 455 328 тыс. руб. Это стало основной причиной неустойчивого финансового состояния организации в отчетном периоде.
Похожие статьи
-
Для углубленного исследования финансовой устойчивости предприятия привлекаются данные формы "Бухгалтерский баланс" и "Приложение к балансу" и учетных...
-
Оценка финансовой устойчивости - Методы антикризисного управления финансами
Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов. Это необходимо для того, чтобы ответить на вопросы:...
-
Оценка рыночной финансовой устойчивости позволяет внешним субъектам анализа (прежде всего партнерам по договорным отношениям) определить финансовые...
-
Оценка финансовой устойчивости организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Анализируя платежеспособность, сопоставляют состояние...
-
Для оценки финансовой устойчивости предприятия используют систему абсолютных и относительных показателей. Абсолютные показатели финансовой устойчивости В...
-
Финансовая устойчивость -- составная часть общей устойчивости предприятия, сбалансированность финансовых потоков, наличие средств, позволяющих...
-
Для целей оценки эффективности финансового менеджмента в управления деятельностью предприятием наука и практика выработали специальные методы, называемые...
-
При оценке уровня управления финансами на предприятии, производится оценка структуры источников средств. Оценка структуры источников средств производится...
-
Одна из важнейших характеристик финансового состояния предприятия - стабильность его деятельности в долгосрочной перспективе. Она связана с общей...
-
Оценка платежеспособности предприятия - Методы антикризисного управления финансами
Если анализ ликвидности баланса является приближенным, то анализ платежеспособности проводится более детально при помощи финансовых коэффициентов....
-
В современных условиях жесткой конкуренции банкротство существует, как неизбежное явление современного рынка. Ухудшение платежеспособности происходит в...
-
Сущность финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия Оценка финансового состояния предприятия приобретает все большее значение с развитием...
-
Оценка финансовой устойчивости - Оценка финансового состояния предприятия
Важнейшей характеристикой финансового состояния предприятия является стабильность его деятельности в свете долгосрочной перспективы. Она связана с общей...
-
Проведение анализа финансовой устойчивости, ее оценка и прогнозирование в рамках действующей организации опирается на многочисленные источники...
-
Оценка финансовой устойчивости позволяет внешним субъектам анализа (прежде всего партнерам по договорным отношениям) определить финансовые возможности...
-
Анализ финансовой устойчивости ООО "Альтернатива" - Антикризис
Финансовое состояние обществ необходимо оценивать как в краткосрочной перспективе, чему служат показатели платежеспособности, так и в долгосрочной...
-
Сущность, виды и содержание финансовой устойчивости предприятия Основным элементом оценки долгосрочной стабильности финансового состояния является...
-
Соотношение стоимости запасов и величин собственных и заемных источников их формирования - один из важнейших факторов устойчивости финансового состояния...
-
Анализ финансовой устойчивости ПАО "Мегафон"
Цель проектного задания - продемонстрировать умение использовать методику проведения анализа финансовой устойчивости ПАО "Мегафон" по абсолютным...
-
ООО "ЛЮМ - систем". 1)Платежеспособность предприятия можно выразить в виде следующего неравенства (тыс. руб.): где: D - Денежные средства (стр.260) +...
-
Для управления финансово-хозяйственной деятельностью предприятий необходимо иметь полную, достоверную и своевременную информацию о его финансовом...
-
Финансовая устойчивость -- одна из характеристик соответствия структуры источников финансирования в структуре активов. В отличие от платежеспособности,...
-
П?л?ате?жеспособ?ност?ь с?в?яз?а?н?а к?а?к с ?а?кт?и?в?а?м?и, т?а?к и...
-
Общая оценка финансового состояния позволяет перейти к исследованию финансовой устойчивости. Финансовая устойчивость - характеристика, свидетельствующая...
-
Соотношение стоимости запасов и величин собственных и заемных источников их формирования - один из важнейших факторов устойчивости финансового состояния...
-
Анализ финансовой устойчивости - Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации
Понятие финансовой устойчивости многогранно и характеризуется платежеспособностью организации, ликвидностью ее активов, эффективностью использования...
-
Анализ финансовой устойчивости ПАО "Синергия". - Финансовый анализ ПАО "Синергия"
Финансовая устойчивость - составная часть общей устойчивости предприятия, сбалансированность финансовых потоков, наличие средств, позволяющих организации...
-
Анализ ликвидности баланса Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности организации, т. е. ее...
-
Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше...
-
Одной из важнейших предпосылок эффективного управления капиталом предприятия является оценка его стоимости. Стоимость капитала представляет собой цену,...
-
Для анализа финансового состояния ОАО "Заволжский моторный завод" в период с 01.01.2006 по 31.12.2007 была использована методика ФСФО РФ. В рамках данной...
-
Финансовое состояние предприятия - Оценка эффективности хозяйственной деятельности предприятия
Под Финансовым состоянием предприятия Понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми...
-
Анализ финансовой устойчивости предприятия - Анализ финансового состояния предприятия
Финансовая устойчивость предприятия -- это финансовое состояние предприятия и его ресурсов, при помощи которого обеспечивается развитие фирмы на...
-
Любая наука, в том числе и финансовый анализ, в своих исследованиях базируется на диалектическом методе познания. Использование этого всеобщего метода в...
-
Сведения, которые приводятся в пассиве баланса, позволяют определить, какие изменения произошли в структуре собственного и заемного капитала, сколько...
-
Методика финансового анализа - Финансовый анализ как основа управления финансовыми рисками
Финансовый анализ, используя специфические методы и приемы, позволяет определить параметры, дающие возможность объективно оценивать финансовое состояние...
-
Финансовая устойчивость предприятия - это такое состояние финансовых ресурсов, их распределение и использование, которое обеспечивает развитие...
-
Анализ финансовой устойчивости предприятия - Анализ финансовой деятельности предприятия
Устойчивость финансового состояния предприятия характеризуется системой относительных показателей - финансовых коэффициентов, которые рассчитываются в...
-
Анализ ликвидности и платежеспособности ООО "Консалт-эксперт" Финансовое состояние предприятия является комплексным понятием, которое зависит от многих...
-
Применение бюджетирования дает эффект независимо от того, планирует фирма значительно увеличить финансовые показатели или нет. Самое главное,...
Оценка финансовой устойчивости по трехкомпонентному показателю - Методы антикризисного управления финансами