Зарубежный опыт управления коммерческими банками на макроэкономическом уровне - Анализ управления коммерческими банками на макроэкономическом уровне на примере АО "Каспий банк"

Экономика развитых стран немыслима без участия коммерческих банков на фондовых рынках, где их роль, в зависимости от национального законодательства неодинакова. Вместе с тем, по целому ряду аспектов зарубежный опыт организации банковской деятельности по ценным бумагам представляет определенный научный и практический интерес.

Крупнейшими коммерческими банками США являются "Ситибэнк" (Citibank), "Чейз Манхэттен Бэнк" (Chase Manhattan Bank) и "Бэнк оф Америка" (Bank of America), крупнейшим инвестиционным -- "Меррилл Линч" (Mereyll lynch) [33, с.29].

К специализированным институтам в США относятся взаимно-сберегательные банки ( Mutual Savings Banks ), число которых примерно 500, а также 4500 ссудно - сберегательных ассоциаций ( Savings and Loan Associations).

Существует примерно 22000 кредитных союзов (Credit Unions), представляющих собой кредитные кооперативы, созданные для оказания взаимопомощи членам различных производственных и общественных формирований (сотрудникам одной фирмы, членам одного профсоюза, учителям одной школы) и специализирующиеся на аккумулировании сбережений и выдаче ссуд на потребительские цели.

Помимо кредитных союзов на рынке потребительского кредитования действуют также финансовые компании (Finance Companies), принадлежащие крупным фирмам.

Следует особо подчеркнуть, что в соответствии с законом Гласса-Стигала, а точнее с многочисленными поправками к нему, банкам разрешено вкладывать средства в организацию выпусков государственных ценных бумаг, облигаций штатов и местных органов власти, а также долговых обязательств, выпускаемых различными ведомствами и международными организациями.

Банкам также разрешено выполнять отдельные функции брокеров, продавая и покупая акции и облигации промышленных компаний за счет своих клиентов. При этом американские коммерческие банки осуществляют значительный объем трастовых операций (операций по управлению портфелями ценных бумаг по поручению клиентов), фактически являются держателями крупных пакетов акций промышленных компаний и фирм. Поэтому на долю институциональных инвесторов приходится около 40% общего объема выпущенных обыкновенных акций [34, с.89].

Японским коммерческим банкам разрешено осуществлять посреднические функции по размещению государственных облигаций и облигаций крупных промышленных компаний на внебиржевом рынке. Однако при всех серьезных изменениях в банковской деятельности банкам запрещено управление портфелями ценных бумаг.

Отличительной чертой Японии является не только наличие большого числа государственных финансовых институтов, где государство представлено самым большим долевым участием, но и тем, что в стране нет большого количества законодательных предписаний для банков, и в этом состоит особенность банковского дела в этой стране. Коммерческие банки руководствуются в своей деятельности так называемыми направляющими указаниями, т. е. устными предписаниями Министерства финансов. И хотя эти направляющие указания не имеют силы закона, все коммерческие банки их неукоснительно придерживаются.

Коммерческие банки Германии делятся на универсальные (Universal banken ) и специализированные (Spezialbanken). Существует также деление банков на "крупные" и "гроссбанки". "Крупные банки" имеют правовой статус акционерного общества и располагают фискальной сетью на всей территории Германии.

Универсальные банки включают прежде всего так называемые "гросс-банки" (Deutsche Bank, Commerzbank, Dresdnerbank), региональные банки, филиалы иностранных банков на территории Германии.

Коммерческим банкам Германии предоставлено право осуществлять все виды операций с ценными бумагами. Поскольку посреднических брокерских фирм в Германии не существует, все функции на себя берут банки и, что собственно характерно, банки выпускают наибольшее число облигаций, выступают крупнейшими инвесторами и держателями (собственниками) инвестиционных групп, проводят большую часть операций с ценными бумагами, включая их распространение.

Примечателен также и тот факт, что большая часть облигаций, выпускаемых немецкими банками, обеспечивается залогом или государственными гарантиями. Причем в отличие от Казахстана период обращения долговых инструментов чаще всего составляет 5 и 10 лет. Кроме того, банки могут выпускать и некоторые другие кредитные инструменты, большей частью не обеспеченные залоговыми гарантиями. Необеспеченные облигации выпускаются разного объема, начиная от 1 млн. евро и до 300 млн. евро, на относительно небольшие сроки (от 2 до 6 лет).

Разрешение на выпуск облигаций выдает Министерство финансов Германии при выполнении трех условий: соблюдения ряда пропорций в его финансовых показателях; открытости финансового положения банка; превышения суммой капитала и резервов банка уровня 8 млн. евро.

Универсальные коммерческие банки Германии чаще всего являются базой или ядром, на основе которого могут формироваться относительно самостоятельные подразделения, ориентированные на отдельные регионы страны, в которых концентрируется наибольшее число филиалов. Исследовательские отделы немецких банков изучают конъюнктуру и выполняют прогнозы. Результаты прогноза и экономического анализа широко используются отделениями на местах для консультирования многочисленных клиентов [35, с.69].

Практически каждое подразделение работает на конечный результат, тщательно контролируя издержки как в разрезе всех видов услуг, оказываемых банком, так и в разрезе структурных подразделений центрального аппарата, филиалов и отделений на местах. Ряд коммерческих банков Германии являются учредителями инвестиционных фондов, которые пользуются услугами и инфраструктурой управлений ценных бумаг.

Современная система коммерческих банков Австрии многослойна и схожа с германской системой. В ней господствует универсальный принцип. Крупнейшие банки находятся в руках государства или государство имеет в них большую долю участия. Государственные гроссбанки концентрируют у себя подавляющую часть всех вкладов австрийской банковской системы.

В Австрии коммерческие банки занимаются традиционным банковским делом и участвуют в работе австрийской фондовой биржи. Как показывает анализ, в деятельности коммерческих банков многих стран мира наметились тенденции универсализации коммерческих банков, которые на принципах добровольности и самостоятельности определяют стратегию своего развития и участия в операциях с ценными бумагами.

Построение нового механизма банковской системы возможно лишь путем восстановления утраченных рациональных принципов функционирования кредитных учреждений, принятых в цивилизованном мире и опирающихся на многовековой опыт рыночных финансовых структур.

Казахстанская банковская система пока не в полной мере отвечает требованиям развивающейся экономики и нуждается в укреплении. Развитие экономики Казахстана сдерживается неразвитостью и неустойчивостью банковского сектора, а также его ограниченной способностью аккумулировать средства предприятий и населения, столь необходимые для кредитования инвестиций и обновления основных фондов материального производства.

11 февраля 2014 Нацбанк Казахстана принял решение отказаться от поддержания обменного курса тенге на прежнем уровне, снизить объемы валютных интервенций и сократить вмешательство в процесс формирования обменного курса тенге.

Чтобы не допустить дестабилизации финансового рынка и экономики в целом, Нацбанк установит коридор колебаний курса тенге по отношению к доллару США от нового уровня 185 тенге за доллар США плюс/минус 3 тенге и продолжит политику по сглаживанию резких скачков и краткосрочной волатильности обменного курса, сообщил Нацбанк.

Бессменный президент Казахстана Нурсултан Назарбаев впервые прокомментировал девальвацию национальной валюты, назвав ее полезной для экономики, но попросил регулятора не выходить за рамки нового коридора курса тенге, остановленного после обвала на 19 процентов за день.

Назарбаев поручил успокоить встревоженное похуданием кошельков население 17-миллионной страны, зависящей от экспорта нефти и металлов и импорта товаров [36, с.52].

"Это сугубо финансовая мера, направленная только на то, чтобы улучшить экономическое положение наших предприятий, на каждом из которых работает по 10-40 тысяч человек", - цитирует сайт президента на встрече с главой центрального банка Кайратом Келимбетовым и премьер-министром Сериком Ахметовым.

"Наша экономика получит дополнительную прибыль, и в целом это положительно повлияет на ее дальнейший рост. С такой целью и было принято данное решение. Поэтому не надо допускать никакого ажиотажа и реагировать на спекуляции" [37, с.85].

Нацбанк установил коридор курса в 185 тенге за $1 "плюс-минус три тенге", и обещает ограждать его от спекулянтов. Во вторник регулятор отказался от интервенций, потратив на поддержание курса $6,4 миллиарда с середины 2013 года. Совокупные резервы страны, включая средства Нацфонда, куда стекаются сверхдоходы от продажи нефти, превышали $95 миллиардов. Падение тенге подтолкнуло ослабление российского рубля, национальной валюты главного торгового партнера Казахстана.

"В настоящее время следует принять все необходимые меры для того, чтобы коридор курса национальный валюты находился на заявленном уровне, работая на благо нашей экономики", - сказал президент.

На этом фоне в настоящее время стала очевидна необходимость обеспечения устойчивого и бескризисного функционирования казахстанской банковской системы для того, чтобы банки могли выполнять свои функции и способствовать развитию экономики Казахстана [38, с.56].

Похожие статьи




Зарубежный опыт управления коммерческими банками на макроэкономическом уровне - Анализ управления коммерческими банками на макроэкономическом уровне на примере АО "Каспий банк"

Предыдущая | Следующая