Основные условия, обеспечивающие финансовую устойчивость и ликвидность страховщика - Финансовый анализ деятельности страховой организации
Для обеспечения финансовой устойчивости и ликвидности страховой организации, прежде всего, устанавливается определенная зависимость между ее собственными средствами и принятыми обязательствами, так как, собственные средства страховщика - это мера ответственности по долгам, источник восстановления нормальной хозяйственной деятельности.
Для страховых компаний установлены обязательные нормативы. Прежде всего, это достаточный размер свободных активов.
Свободные активы - это активы, свободные от обязательств страховой компании. Определяются как разница между всеми активами и обязательствами страховщика. Под активами понимается все имущество страховщика (основные средства, материалы, денежные средства, финансовые вложения).
Обязательства - это задолженность перед физическими и юридическими лицами: сумма страховых резервов, займы и кредиты банков, иные заемные и привлеченные средства, обязательства по перестрахованию, кредиторская задолженность.
Фактический размер свободных активов страховщика должен соответствовать нормативной величине. Норматив по страхованию жизни составляет 5% резерва взносов.
По иным видам страхования - 20% годовой суммы поступивших страховых взносов.
Страховые организации, осуществляющие операции, как по страхованию жизни, так и по другим видам страхования, рассчитывают нормативный размер свободных активов отдельно по видам страхования.
Финансовая устойчивость страховой организации обеспечивается достаточным и оплаченным уставным капиталом, адекватными принятым обязательствам страховыми резервами, а также принятой системой перестрахования Чернова Г. В. "Основы экономики страховой организации по рисковым видам страхования" - СПб.: Питер. - (Серия "Учебник для вузов"), 2013 г.. Использование системы перестрахования предполагает, что на ответственности страховщика остаются только те риски, по которым он может выполнять обязательства, исходя из своих финансовых возможностей. Критерием финансовой устойчивости страховщика обычно принято считать достаточность средств страховых резервов и собственных свободных средств для выполнения обязательств страховщика.
Гарантиями обеспечения финансовой устойчивости и платежеспособности страховщика являются экономически обоснованные страховые тарифы; сформированные страховые резервы; средства страховых резервов, достаточные для исполнения обязательств по страхованию, сострахованию, перестрахованию, взаимному страхованию; собственные средства (капитал); перестрахование.
Собственные средства (капитал) страховщиков (за исключением обществ взаимного страхования) включают в себя уставный капитал, резервный капитал, добавочный капитал и нераспределенную прибыль.
Страховщики должны инвестировать собственные средства (капитал) на условиях диверсификации, ликвидности, возвратности и доходности Закон РФ от 27.11.1992 N 4015-1 (ред. от 28.11.2015, с изм. от 30.12.2015) "Об организации страхового дела в Российской Федерации" (с изм. и доп., вступ. в силу с 09.02.2016). Статья 25. Условия обеспечения финансовой устойчивости и платежеспособности страховщика.. Страховщики не вправе инвестировать собственные средства (капитал) в векселя юридических лиц, физических лиц и выдавать займы за счет собственных средств (капитала), за исключением случаев, установленных органом страхового надзора.
Орган страхового надзора в зависимости от специализации страховщиков, особенностей условий страхования, внедрения новых инвестиционных проектов устанавливает перечень разрешенных для инвестирования активов, а также порядок инвестирования собственных средств (капитала), предусматривающий требования к эмитентам ценных бумаг и (или) выпускам ценных бумаг в зависимости от присвоенных рейтингов, включения в котировальные списки организаторами торговли на рынке ценных бумаг, к структуре активов, в которые допускается размещение части собственных средств (капитала) страховщиков (в том числе требования, предусматривающие максимально разрешенный процент стоимости каждого вида активов или группы активов от размера собственных средств (капитала) страховщика или их части).
Инвестирование собственных средств (капитала) осуществляется страховщиками самостоятельно или путем передачи части средств в доверительное управление управляющей компании.
Как на любой другой объект исследования, на финансовую устойчивость страховой организации влияют внутренние и внешние факторы. Факторы, оказывающие влияние на финансовую устойчивость страховой организации представлены на рисунке 1.
Факторы обеспечения финансовой устойчивости | |
Внешние |
Внутренние |
Состояние общественного хозяйства, экономики |
Развитость, устойчивость клиентской базы |
Государственное регулирование страховой деятельности |
Организационная структура управления |
Конъюнктура страхового рынка |
Размер организации |
Состояние фондового рынка |
Сбалансированность страхового портфеля |
Платежеспособность населения |
Состав и уровень страховых резервов |
Тарифная, перестраховочная, инвестиционная политика |
Рис.1. Факторы обеспечения финансовой устойчивости страховой деятельности
Внешние обстоятельства организация не может изменить, и вынуждена к ним приспосабливаться, поэтому они имеют особое значение при формировании финансовой политики страховой организации.
Внутренние факторы обеспечения финансовой устойчивости охватывают управляемые параметры организации страхования, включая характер специализации страховой компании, организационную структуру, андеррайтинговую политику, сбалансированность страхового портфеля, тарифную, перестраховочную и инвестиционную политику и др. Внутренние возможности должны использоваться таким образом, чтобы эффективно противостоять негативному влиянию и в полной мере использовать благоприятные эффекты внешних факторов.
К важнейшим факторам финансовой устойчивости отнесем: ценовую политику, сбалансированность страхового портфеля, политику управления затратами, перестрахование, точную оценку страховых обязательств (резервов), управление ликвидностью, инвестиционную политику, достаточность собственного капитала.
Под ценовой политикой подразумеваются принципы и методы, применяемые для исчисления (построения) страховых тарифов, и последующий контроль над использованием этих тарифов и установлением цен на страховые услуги, а также контроль над адекватностью тарифов и взносов (премий).
Требование сбалансированности страхового портфеля определяется необходимостью его (портфеля) соответствия условиям применимости закона больших чисел.
Управление затратами определяется как установление их планового уровня и контроль за соблюдением бюджета расходов, а также оптимизация бизнес-процессов страховой организации в целях снижения элементов себестоимости.
Говоря о достаточности капитала страховщика, понимается в широком смысле, вкладывая в это понятие:
- - достаточность рискового капитала для выполнения законодательных требований, требований рейтинговых агентств и требований собственной модели оценки потребности в капитале; - достаточность капитала развития для реализации стратегии страховой организации, т. е. достаточность капитала в обычном, не страховом смысле как источника средств для создания материальной базы развития компании.
Это приводит к широкому пониманию инвестиционной политики страховщика, куда включаются: размещение средств страховых резервов, размещение рискового капитала, инвестирование в развитие компании.
Для менеджмента страховых организаций обеспечение финансовой устойчивости - предмет их непосредственной деятельности, позволяющий страховым организациям функционировать на страховом рынке. При этом требования к финансовой устойчивости страховых организаций существенно выше аналогичных требований к финансовой устойчивости потребителей страховых услуг, для которых страховщики выступают гарантами финансовой стабильности.
Оценка и контроль платежеспособности важна как для отдельной страховой организации, так и для страхового рынка в целом. В современных условиях основными тенденциями развития страховых рынков являются их интернационализация и глобализация, возрастание финансовых интеграционных процессов, в силу чего проблемы обеспечения финансовой устойчивости страховых организаций имеют международный характер.
Похожие статьи
-
Понятие, значение финансовой устойчивости и ликвидности в деятельности страховой организации Финансовая устойчивость - составная часть общей устойчивости...
-
Основная цель финансового анализа - получение наибольшего числа ключевых параметров, дающих объективную картину финансового состояния организации, его...
-
Технико-экономическая характеристика и анализ основных финансовых показателей деятельности организации Экономическим субъектом исследования выбрано...
-
Оценка показателей финансового-хозяйственной деятельности и анализ финансовой устойчивости предприятия Анализ финансово-хозяйственной деятельности играет...
-
Введение - Финансовый анализ деятельности страховой организации
Страхование относится к финансовым отношениям, связанным с выполнением специфических функций в экономике. В страховании реализуются определенные...
-
Предварительный обзор баланса. При проведении общего анализа финансового состояния предприятия в условиях инфляции и частных переоценок основных фондов...
-
Характеристика страховой организации Страховой Дом ВСК (САО "ВСК") осуществляет страховую деятельность с 11 февраля 1992 года и в настоящее время...
-
Абсолютные показатели финансовой устойчивости Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие состояние запасов и...
-
Финансовый анализ представляет собой метод оценки текущего и перспективного финансового состояния предприятия на основе изучения финансовой информации с...
-
Таблица 8. Коэффициенты финансовой устойчивости Наименование показателя 2008 2009 Коэффициент автономии 0,173 0,288 Коэффициент концентрации заемного...
-
Финансовая отчетность -- совокупность показателей учета, отраженных в форме определенных таблиц и характеризующих движение имущества, обязательств и...
-
1. Определим абсолютную величину собственных оборотных средств за три года по формуле 1: ВС. о. с = АО - ПК, ВС. о. с (2012) = 32215 - 24698 = 7517 млн....
-
Анализ показателей финансовой устойчивости - Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности
Оценка финансового состояния организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Анализируя платежеспособность, сопоставляются состояние...
-
Финансовое состояние предприятия характеризуется системой показателей, отражающих состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта...
-
Финансовое состояние предприятия, его устойчивость во многом зависит от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных...
-
В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйствующего субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных...
-
Анализ финансовой устойчивости - Оценка бизнеса ООО "Строитель"
Одна из важнейших характеристик финансового состояния предприятия - стабильность его деятельности с позиции долгосрочной перспективы. Она связана, прежде...
-
Бухгалтерский баланс как источник информации для финансового анализа и управления предприятием Данные бухгалтерского баланса являются часто главным...
-
Существует классификация, предусматривающая следующие две группы относительных показаний финансовой устойчивости. Первая группа - показатели,...
-
Сведения, которые приводятся в пассиве баланса, позволяют определить, какие изменения произошли в структуре собственного и заемного капитала, сколько...
-
Из всех форм бухгалтерской отчетности важнейшей является баланс. Бухгалтерский баланс характеризует в денежной оценке финансовое положение организации по...
-
Анализ показателей финансовой устойчивости и деловой активности - Бухгалтерский баланс
Проведем анализ показателей финансовой устойчивости ОАО "Камаз" за 2014-2015 гг. (таблица 5). Таблица 5 - Система показателей финансовой устойчивости...
-
Бухгалтерская отчетность организации служит основным источником информации о ее деятельности. Полный всесторонний анализ отчетности необходим прежде...
-
Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности организации, т. е. ее способности своевременно и в...
-
На современном этапе развития экономики вопрос анализа финансового состояния предприятия с целью дальнейшего совершенствования системы управления им...
-
Финансовая устойчивость предприятия характеризуется рядом показателей, среди которых наиболее важными являются: наличие собственных средств предприятия в...
-
Анализ финансовой устойчивости предприятия - Учет товарно-материальных запасов
Ухудшение финансового состояния предприятия сопровождается "проеданием" собственного капитала и неизбежным "залезанием" в долги. Тем самым падает...
-
Бухгалтерский баланс как основной источник проведения анализа Бухгалтерский баланс является одним из способов обобщения, с одной стороны, состава и...
-
ООО "БольшойАвтоРемСервис" - крупнейший в Казани автосервис по ремонту грузовых и легковых автомобилей. Предприятие оснащено современным оборудованием,...
-
Финансовая устойчивость -- составная часть общей устойчивости предприятия, сбалансированность финансовых потоков, наличие средств, позволяющих...
-
Для оценки финансовой устойчивости ОАО "Ипотечная корпорация" нам необходимо рассчитать показатели, приведенные в первой главе. Для расчета данных...
-
После общей характеристики финансового положения на основе изучения состава, структуры и динамики активов финансовой отчетности предприятия и источников...
-
Результаты анализа ликвидности фирмы представляют интерес, прежде всего, для коммерческих кредиторов. Так как коммерческие кредиты краткосрочны, то...
-
Учет и анализ финансовых результатов необходим в деятельности каждой организации. С их помощью можно оценить текущее состояние организации,...
-
Анализ бухгалтерского баланса Червенского райпо В ходе анализа бухгалтерской отчетности Червенского райпо на первом этапе проведем горизонтальный и...
-
Финансовое состояние характеризует наличие, размещение и использование финансовых ресурсов организации. Оно характеризует положение финансовых ресурсов...
-
Анализ финансового состояния предприятия - Аудит основных средств
При анализе условий хозяйствования и уровня экономического развития ОАО "Племзавод "За Мир и Труд" необходимо учитывать, что это сельскохозяйственное...
-
Анализ финансовой устойчивости - Анализ бухгалтерской финансовой отчетности
Таблица 6. Оценка финансовой устойчивости № п/п Показатели Расчет по данным баланса, приведенного в курсовой работе На начало года На конец года Абс....
-
Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность, т. е. возможность своевременно погашать свои...
-
Анализ финансовой устойчивости ТОО "Промстройинвест" - Аудит нематериальных активов
Одна из важнейших характеристик финансового состояния предприятия -- стабильность его деятельности в свете долгосрочной перспективы. Она связана с общей...
Основные условия, обеспечивающие финансовую устойчивость и ликвидность страховщика - Финансовый анализ деятельности страховой организации