Последствия падения цен на нефть - Факторы и последствия падения цены на нефть для экономики России
Нефтяная отрасль играет важную роль в экономике России, и падение цены отразится немаловажным образом. Какие же последствия ожидаются из-за столь сильного обвала цен?
Невозможно однозначно сказать какие последствия ожидаются по окончании кризиса. Но те, наиболее явные, затрагивающие экономику сейчас, я постараюсь отразить ниже:
Во-первых, происходит снижение многих ключевых показателей макроэкономической стабильности: ухудшение платежного баланса за счет уменьшения экспортной выручки, ослабление курса национальной валюты, быстрый рост цен за счет удорожания импортной продукции, инфляция. (См. приложение 2)
Низкие цены на углеводороды и замедление экономики создадут серьезное напряжение с исполнением бюджета. В то же время обнаруженная слабость рубля и состояние российской экономики сделают российские государственные облигации непривлекательными для инвесторов. В таких условиях велика вероятность перехода к использованию монетарного финансирования бюджета, т. е. покупки ОФЗ Центральным банком. Сочетание такой политики со слабым спросом на рубли (в условиях стагнации или падения производства) и падением спроса на российские ценные бумаги может стать постоянным дополнительным источником инфляции.
Устойчиво высокая инфляция при ограниченных возможностях компенсировать ее индексацией пенсий и зарплаты бюджетников поставит вопрос о регулировании цен на социально важные товары. Средствами такого регулирования может стать установление потолка цен на такие товары либо торговых наценок на их реализацию.
По мере снижения стабильности на финансовых рынках будет происходить переток средств населения и счетов корпоративных клиентов в банки с государственным участием как находящиеся под защитой государства. С другой стороны при возникновении проблем в банковской системе они вероятно в значительной мере будут решаться за счет поглощения проблемных банков крупнейшими государственными банками. В итоге доминирование государства в банковском секторе еще более укрепится. Параллельно задачи государственных банков будут все больше переориентироваться на обеспечение стабильности и стимулирование экономического роста. Это предполагает финансирование инвестиционных проектов признанных правительством приоритетными, покупку государственных облигаций по решениям правительства и т. д.
Во-вторых, возникают проблемы в бюджетной сфере, поскольку федеральный бюджет напрямую зависит от цен на нефть.
Сейчас бюджет России на ближайшие годы сверстан из расчета в $101 за баррель. Из них доходы от цены на нефть сверх $93 направляются в резервные фонды. При доле нефтегазовых доходов в 55% их ослабление в краткосрочном периоде можно компенсировать снижением курса рубля, но в долгосрочном - это приведет к сокращению государственных обязательств перед населением, о чем уже официально объявлено. Никитчук И. И. "В плену санкций". //Коммунистическая Партия РФ. [Электронный ресурс]. Режим доступа: http: //kprf. ru/dep/gosduma/activities/137720.html. (дата обращения: 20. 05.2015)
В-третьих, это ведет к падению ВВП.
Так, из-за снижения нефтяных котировок с $150 в 2008 году до $40 в 2009 ВВП страны упал на 8%, а в долларовом выражении - на 20%. Тогда кризис привел к росту инфляции, обострилась проблема внешнего частного долга (около 50% оказалось просроченным). Произошло падение производства и девальвация национальной валюты (которая после кризиса так и не смогла вернуться к исходным позициям).
На данный момент наблюдается достаточно сильная инфляция. В годовом исчислении инфляция в России продолжает расти. Если по итогам января она составила 15%, то к концу февраля выросла до 16,7%, сообщает Росстат. Цены на продукты за последние 12 месяцев выросли на 23,3%. Это почти вчетверо выше, чем было годом ранее (6,9%). В целом за первые два месяца 2015 года потребительские цены в России выросли на 6,2%. Это наивысший показатель с 1999 года, когда цены за один только январь подскочили сразу более чем на 8%. В докризисном же 2013 году прирост цен за весь год составил лишь 6,5%. Калюков Евгений. Годовая инфляция в России приблизилась к 17%. [Электронный ресурс]. Режим доступа: http: //top. rbc. ru/finances/05/03/2015/54f861b79a79475fcc97bb75. (дата обращения18. 05.2015)
В-четвертых, это удорожание топлива внутри страны: удар по населению в виде роста цен на автомобильное топливо, услуги ЖКХ (тепловые электростанции работают на нефтепродуктах, а это прямое влияние ценообразования на электроснабжение, отопление и горячее водоснабжение). На данный момент средняя цена на бензин 35,2667. По сравнению с ценой год назад 33,40 (Указана цена на бензин АИ-95) Цены на бензин и карта АЗС России. [Электронный ресурс] - Режим доступа: http: //www. benzin-price. ru/ (дата обращения 18. 05.2015)
Лишь на 40 процентов стоимость бензина определяется ценой нефти. Далее, в цене Аи-92 на производство приходится 10 процентов, на прибыль производителей - около 5 процентов, и почти 15 процентов "съедает" торговая надбавка. Наконец, при прежней налоговой конструкции примерно 30 процентов уходило на НДС и акцизы. Из этого расклада следует, что раз нефть в последние полгода сократилась в цене в два раза, бензин должен подешеветь процентов на 20. Но оказывается, все гораздо сложнее.
Рыночные механизмы таковы, что внутренняя цена нефти в России должна быть примерно равна мировой за вычетом экспортной пошлины. А та, в свою очередь, пропорциональна мировой цене на нефть. Но при резких колебаниях нефтяных цен, а именно это в последнее время и происходит, ситуация усложняется: пошлина корректируется не моментально, а с отставанием. Вдобавок при скачках нефти теряет стабильность и курс рубля.
До конца 2014 года курс рубля и цена на нефть более или менее равномерно шли "в противофазе", и мировая цена на нефть в рублях оставалась стабильной - на уровне 3600 рублей за баррель, что в январе, что в ноябре 2014 года. Не менялась и ставка экспортной пошлины. В декабре мировая цена на нефть в рублях снизилась на 3-4 процента, а "запаздывающая" пошлина, напротив, чуть возросла, опять же если считать в рублях. Соответственно, внутренняя цена нефти должна была снизиться - и в это время было зафиксировано некоторое снижение цены на бензин. Зубков Игорь. Литр на маневрах//Российская газета "Rg. ru" [Электронный ресурс] - режим доступа: http: //www. rg. ru/2015/01/20/neft. html (дата обращения: 13. 05.2015).
Но в начале 2015 года ситуация изменилась: вступил в силу "налоговый маневр", который несколько "сдвигает" предыдущую арифметику. Ставка экспортной пошлины снизилась с 59 до 42 процентов, соответственно, уменьшилась и ее удельная сумма - сразу на треть по сравнению с декабрем. Зубков Игорь. Литр на маневрах//Российская газета "Rg. ru" [Электронный ресурс] - режим доступа: http: //www. rg. ru/2015/01/20/neft. html (дата обращения: 13. 05.2015).
Поэтому, даже, несмотря на существенное снижение мировой цены на нефть в рублях, расчетная внутренняя цена нефти должна возрасти, что ведет к удорожанию топлива в стране.
В итоге сейчас мы имеем в целом стабильные цены на бензин (с начала года их рост составил лишь 0,2-0,3 процента), которые кажутся просто-таки островком устойчивости среди окружающих водоворотов нефтяных цен, валютных курсов и даже налоговых ставок. Правда, причиной этому может быть не столько взаимная компенсация всех факторов, сколько нежелательность для компаний резко менять цены.
В-пятых, текущий уровень цен делает любые российские разработки в сфере добычи трудно извлекаемой нефти (в том числе в Арктике) нерентабельными, а значит, в перспективе общие объемы производства нефти в России должны снижаться.
Свою лепту в трудности освоения российского арктического шельфа вносят санкции. Летом ЕС и США запретили ввозить в Россию оборудование и технологии для бурения в Арктике, на глубоководном шельфе и месторождениях с трудноизвлекаемыми запасами. Сейчас российские специалисты пытаются найти альтернативу в России или Азии, но для производства буровых установок в России или Китае нужны компоненты, которые делают в Северной Америке. Найти им замену будет сложно. Но более существенная проблема в том, что стоимость нефти уже опустилась ниже 60 долларов за баррель, тогда как во всех арктических проектах заложено 100 долларов за баррель. Любопытно, что месторождение "Голиаф" на норвежском шельфе, разработка которого должна начаться в 2015 году, рентабельно при цене 95 долларов за баррель. "Лукойл" планирует бюджет 2015 года, исходя из цены на нефть на уровне 80-85 долларов за баррель, добавил Михаил Григорьев. При этом США сохраняют позитивную динамику добычи нефти на сланцевых месторождениях до уровня цены 67 долларов за баррель. По оценкам Роснедр, добыча трудноизвлекаемой нефти к 2025 году может составить 52 миллиона тонн. Для этого потребуется около 100 миллиардов долларов инвестиций. Михайлов Алексей. Три северных процента//Российская газета "Rg. ru" [Электронный ресурс] - режим доступа: http: //m. rg. ru/2014/12/23/reg-szfo/shelf. html (дата обращения: 13. 05.2015).
Но, возможно не все последствия несут негативный характер. Возможно, благодаря сложившейся ситуации России удастся наконец избавиться от "Голландской болезни" и начать развивать другие отрасли. (См. приложение 3)
Похожие статьи
-
Причина падения цены на нефть - Факторы и последствия падения цены на нефть для экономики России
В 2014 году Россия столкнулась с существенным ухудшением макроэкономической ситуации, что связано с комплексом одновременно возникших проблем. К ним...
-
Современное состояние и проблемы эффективного развития нефтяной отрасли Рассмотреть состояние нефтяной отрасли России, факторы снижающие эффективность...
-
Введение - Факторы и последствия падения цены на нефть для экономики России
Актуальность: С развитием цивилизации потребление энергии увеличивается в геометрической прогрессии. Человечество все более активно использует новые виды...
-
Эволюция механизма ценообразования на рынке нефти В силу того, что мировой нефтяной рынок претерпевал постоянные изменения в сторону расширения...
-
Заключение - Факторы и последствия падения цены на нефть для экономики России
Исходя из данного исследования, можно сделать следующие выводы: 1) Принцип ценообразования на нефть за полвека существенно изменился. На сегодняшний день...
-
Цены на нефть (биржевые и внебиржевые) определяются двумя ключевыми факторами: текущим и ожидаемым соотношением спроса и предложения и динамикой...
-
Стратегия партнерства России с Латинской Америкой - Экономика Латинской Америки
Отношения России со странами Латинской Америки все больше знаменуют как стратегическое партнерство. Перед партнерами стоят похожие и взаимовыгодные...
-
Таблица 2 Прогноз основных параметров социально-экономического развития России (% прироста к предыдущему году) Параметры 2014г. 2015г. 2016г. ВВП 3,0 3,1...
-
Банковский кризис в России и его последствия - Роль банков в рыночной экономике
Системный кризис, охвативший российскую банковскую систему с середины 1998г., включает целый комплекс кризисных процессов: падение ликвидности банков,...
-
После того, как была составлена и проинтерпретирована регрессионная модель для США, можно перейти к аналогичному составлению модели для российского...
-
Особенности инфляционных процессов в России Инфляция -- это тяжелая болезнь экономики с глубокими социально-экономическими последствиями. В мире нет...
-
Банковская система России в условиях становления рынка - Роль банков в рыночной экономике
Кризис, начавшийся в середине 1998 г., подвел черту под длительным этапом экстенсивного развития российской банковской системы, который сам по себе не...
-
Исследования развития и оптимизации малого предпринимательства в России с условиями мирового кризиса Причина современного мирового финансового кризиса,...
-
В первую очередь хочется определиться с самим понятием переходной экономики, в большинстве учебников это понятие определено как промежуточное состояние...
-
Особенности экономического роста в России - Факторы и перспективы экономического роста в России
В современном мире каждое государство имеет свою специфическую модель экономического роста, которая отражает совокупность разнообразных факторов,...
-
При формировании новой модели социально-экономического развития российской экономики единственно правильным, а не просто необходимым может быть избран...
-
Раздел "Хорошие практики", представленный на официальном сайте проекта "Ведение бизнеса", отражает глобальный передовой опыт, который дает представление...
-
Факторы ценообразования на мировом рынке нефти - Ценообразование на мировых рынках нефти
В условиях рыночной экономики модель ценообразования как во внешней торговле, так и на внутреннем рынке, является многофакторной, т. е. формирование цен...
-
Особенности и роль теневой экономики в России Причины развития теневой экономики в России многообразны. Незавершенная либерализация в России, по мнению...
-
Национальная экономика России - Функционирование национальной экономики
Россия подверглась существенным экономическим изменениям со времен развала Советского Союза. Она развивалась последние 20 лет по пути от глобально...
-
2.1 Выбор факторов, влияющих на движение индекса Проблема выявления факторов, влияющих на фондовые индексы, неоднократно поднималась в исследованиях...
-
Внешнеэкономические взаимоотношения Аргентины и России - Экономика Латинской Америки
Аргентина является одним из старейших и ведущих Торгово-экономических партнеров России среди стран Латинской Америки. С 16 октября 2012 г. вступила в...
-
Пигу в 1920 г. Предложил разделить известные схемы ценовой дискриминации на три типа. Рассмотрим подробнее каждый вид ценовой дискриминации, его...
-
Эластичность предложения -- степень изменения в количестве предлагаемых товаров и услуг в ответ на изменения в их цене. Различают следующие формы...
-
Существование и развитие "теневой" экономики от СССР к России Сегодня все больше российских ученых обращают внимание на теневую экономику. Окрепло...
-
Увлечение монетаристскими рецептами без учета реальных условий и особенностей России привело к весьма неутешительным результатам. Издержки и потери...
-
Особенно широкое применение методы и модели линейного программирования получили при решении задач экономии ресурсов (выбор ресурсосберегающих технологий,...
-
Современное развитие высокотехнологичных производств становится невозможным без нового подхода к использованию человеческих ресурсов, к их...
-
Торговля России с Латинским регионом Экспорт из России в Латинскую Америку за 2002-2014 года показывает нарастающий тренд с 3,9 до 8,3 млрд. долларов...
-
Развитие малого бизнеса в России характеризуется крайней противоречивостью и подошло к такому рубежу, когда объективно необходимо решить задачи,...
-
Современные процессы приватизации в России За десять лет приватизации (1993-2003 гг.) российская казна получила от продажи 145 тыс. госпредприятий 9,7...
-
Нет никаких сомнений в том, что глубокое слияние экономики России и стран запада не позволит полностью изолировать нашу страну с экономической арены,...
-
Как вводили санкции Надо сказать, что России не привыкать выслушивать угрозы о введении экономических санкций. Достаточно вспомнить военный конфликт...
-
Общее социально-экономическое положение России Таблица 1 Основные экономические и социальные показатели развития России в 2007-2013 гг. (Прирост в % к...
-
Динамика инфляции в России - Современные инфляционные процессы
На сегодняшний день наша страна находится в процессе становления полноценной рыночной экономики, которая позволит России занять более высокое положение...
-
Факторы и структура теневой экономики - Выявление сущности теневой экономики России
Набор входящих в теневую экономику видов хозяйственной деятельности диктуется тремя основными факторами - степенью формализации хозяйственной...
-
Спецификация модели для США и интерпретация результатов В этой главе будет приведено два исследования, задачами которых будет выяснение ключевых...
-
Инфляция в экономике Европы - Антиинфляцонная политика стран зоны Евро
Максимальный месячный уровень потребительской инфляции был отмечен в таких странах Еврозоны (данные за сентябрь 2011): Греция (+3,4%), Италия (+2,0%) и...
-
Внешний государственный долг - Внешний долг России и проблемы его урегулирования
В настоящее время правительство и общественность нашей страны все лучше осознают остроту проблемы государственного долга России. В сложившейся обстановке...
-
Малое и среднее предпринимательство в России: основные понятия Прежде всего, необходимо обозначить, каким образом в современном российском...
Последствия падения цен на нефть - Факторы и последствия падения цены на нефть для экономики России