Анализ устойчивости финансового положения объединенного института ядерных исследований, Проведение предварительной оценки финансового положения - Финансовый анализ
Проведение предварительной оценки финансового положения
Для оценки динамики финансового положения предприятия следует сгруппировать статьи баланса в аналитический агрегированный баланс, в котором статьи актива подбирают по признаку ликвидности, а статьи пассива - по срочности обязательств. Преимущество аналитического баланса состоит в том, что в нем сведены и представлены в удобном для анализа виде все основные показатели, характеризующие финансовое положение предприятия.
Формирование статей актива аналитического баланса.
Текущие активы = итого раздела 2 баланса ("оборотные активы") - Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты).
Высоколиквидные активы = "денежные средства" + "краткосрочные финансовые вложения".
Дебиторская задолженность = "краткосрочная дебиторская задолженность".
Материально-производственные запасы = величина суммарных запасов и затрат.
Фиксированные активы = итого раздела 1 баланса + Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты).
Формирование статей пассива аналитического баланса.
Текущие пассивы = итог раздела 5 баланса ("краткосрочные пассивы") - "доходы будущих периодов" - "резервы предстоящих расходов и платежей".
Краткосрочные обязательства = "Заемные средства".
Кредиторская задолженность = "кредиторская задолженность".
Долгосрочные обязательства = итог раздела 4 баланса ("долгосрочные пассивы").
Собственный капитал = итог раздела 3 ("капитал и резервы") + "доходы будущих периодов" + "резервы предстоящих расходов и платежей".
В таблице № 1 представлен аналитический баланс Объединенного института ядерных исследований.
Таблица № 1. Аналитический баланс, тыс. руб.
Статьи Баланса |
По состоянию на 01.01.2003 |
По состоянию на 01.01.2004 |
По состоянию на 01.01.2005 | |
Актив | ||||
Текущие активы |
290-230 |
3591375 |
4845304 |
5902529 |
В том числе: | ||||
Высоколиквидные активы |
260+250 |
250933 |
314868 |
170445 |
Дебиторская задолженность |
240 |
743495 |
725117 |
719960 |
Товарно-материальные запасы |
210 |
2565827 |
3757361 |
4953814 |
Фиксированные активы |
190+230 |
821950 |
907176 |
922389 |
БАЛАНС |
300 |
4413325 |
5752480 |
6824918 |
Пассив | ||||
Текущие пассивы |
690-660-640 |
459217 |
343949 |
268089 |
В том числе: | ||||
Кредиторская задолженность |
620 |
449217 |
343893 |
241441 |
Краткосрочные обязательства |
610 |
10000 |
0 |
19457 |
Долгосрочные обязательства |
590 |
0 |
371 |
607 |
Собственный капитал |
490+660+640 |
3 954 108 |
5 408 160 |
6 556 222 |
БАЛАНС |
700 |
4413325 |
5752480 |
6824918 |
Рис. № 1. График динамики текущих активов предприятия
Рис. № 2. График динамики текущих пассивов предприятия
Финансовое положение предприятия, в значительной степени, зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы. Активы динамичны по своей природе. В процессе функционирования предприятия величина активов и их структура претерпевает постоянные изменения. Оценку прогрессивности имевших место качественных изменений в структуре средств и их источников, а также динамику этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.
Вертикальный анализ показывает структуру средств предприятия и их источников. Необходимость и целесообразность проведения вертикального анализа обусловлена тем, что относительные показатели, в определенной степени, сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые могут существенно искажать абсолютные показатели финансовой отчетности и тем самым затруднять их сопоставление в динамике. Вертикальному анализу можно подвергать либо исходную отчетность, либо модифицированную отчетность (с укрупненной или трансформированной номенклатурной статей).
Горизонтальный анализ отчетности заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Горизонтальный и вертикальный анализы взаимодополняют друг друга. Поэтому, на практике нередко строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру отчетность бухгалтерской формы, так и динамику отдельных ее показателей.
По этому принципу построены следующие аналитические таблицы. В них отражена структура, динамика и структурная динамика актива и пассива баланса.
В таблице № 2 приведен вертикальный анализ статей баланса Объединенного института ядерных исследований.
Таблица № 2. Вертикальный анализ статей баланса, тыс. руб.
По состоянию на 01.01.2003 |
% к валюте баланса |
По состоянию на 01.01.2004 |
% к валюте баланса |
Отклонение, в % пунктах |
По состоянию на 01.01.2005 |
% к валюте баланса |
Отклонение, в % пунктах | |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
Актив | ||||||||
Текущие активы |
3591375 |
81,3 |
4845304 |
84,2 |
+2,9 |
5902529 |
86,5 |
+2,3 |
В том числе: | ||||||||
Высоколиквидные активы |
250933 |
5,7 |
314868 |
5,5 |
-0,2 |
170445 |
2,6 |
-2,9 |
Дебиторская задолженность |
743495 |
16,8 |
725117 |
12,6 |
-4,2 |
719960 |
10,5 |
-2,1 |
Налог на добавленную стоимость |
31120 |
0,7 |
47910 |
0,8 |
+0,1 |
58310 |
0,9 |
+0,1 |
Товарно-материальные запасы |
2565827 |
58,1 |
3757361 |
65,3 |
+7,2 |
4953814 |
72,5 |
+7,2 |
Фиксированные активы |
821950 |
18,7 |
907176 |
15,8 |
-2,9 |
922389 |
13,5 |
-2,2 |
БАЛАНС |
4413325 |
100 |
5752480 |
100 |
- |
6824918 |
100 |
- |
Пассив | ||||||||
Текущие пассивы |
459217 |
10,4 |
343949 |
6 |
-4,4 |
268089 |
4 |
-2 |
В том числе: | ||||||||
Кредиторская задолженность |
449217 |
10,2 |
343893 |
6 |
-4,2 |
241441 |
3,5 |
-2,5 |
Краткосрочные обязательства |
10000 |
0,2 |
0 |
- |
-0,2 |
19457 |
0,3 |
+0,08 |
Собственный капитал |
3954108 |
89,6 |
5408160 |
94 |
+4,4 |
6556222 |
96 |
+2 |
БАЛАНС |
4413325 |
100 |
5752480 |
100 |
- |
6824918 |
100 |
- |
По результатам вертикального анализа можно сделать следующие выводы:
- - за рассматриваемые периоды замечено уменьшение доли кредиторской задолженности; - очень низкая доля высоколиквидных активов в структуре текущих активов, однако, в 2004 году она увеличилась; - доля собственного капитала увеличивается; - резко уменьшилась доля текущих пассивов.
В ходе горизонтального анализа определяются относительные изменения статей баланса за рассматриваемые периоды.
Таблица 4. Сравнение динамики активов и финансовых результатов, тыс. руб.
Показатели |
На 01.01.03 г. |
На 01.01.04 г. |
На 01.01.05 г. |
Абсолютный Прирост "+", "-" |
Темп роста, В % | ||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
Величина активов предприятия |
4413325 |
5752480 |
6824918 |
+1339155 |
+1072438 |
130 |
120 |
Выручка от реализации |
236863,0 |
310854,0 |
349836,0 |
+73991 |
+38982 |
130 |
110 |
Прибыль от реализации |
1954,0 |
703,0 |
57,0 |
-1251 |
-646 |
40 |
8 |
Рис. № 3. Сравнение динамики активов и финансовых результатов
Результаты сравнения динамики активов и финансовых результатов ОИЯИ показали, что:
- - темп роста выручки существенно превышает темп роста прибыли, что говорит о неэффективности деятельности предприятия в целях получения прибыли; - если темпы роста выручки и прибыли больше темпов прироста активов, то в отчетном периоде использование активов было более эффективным, чем в предшествующем периоде.
По результатам предварительного анализа можно сказать, что в целом финансовое положение Объединенного института ядерных исследований устойчивое.
Для более обоснованного заключения о финансовом положении Объединенного института ядерных исследований необходимо проведение более глубокой оценки устойчивости финансового положения предприятия, показателей деловой активности и рентабельности, а также прогнозирования вероятности банкротства.
Похожие статьи
-
Схема проведения анализа и оценки финансового состояния организации - Планирование аудита
1. Сравнительный анализ состава и динамики баланса 1.1. Анализ структуры баланса 1.1.1 Обеспеченность собственным капиталом. 1.1.2. Величина чистых...
-
Бухгалтерский баланс как основной источник проведения анализа Бухгалтерский баланс является одним из способов обобщения, с одной стороны, состава и...
-
Оценка показателей финансового-хозяйственной деятельности и анализ финансовой устойчивости предприятия Анализ финансово-хозяйственной деятельности играет...
-
Финансовый анализ представляет собой метод оценки текущего и перспективного финансового состояния предприятия на основе изучения финансовой информации с...
-
Понятие, значение и задачи анализа финансового состояния предприятия и его финансовой устойчивости Выдвижение не первый план финансовых аспектов...
-
Цели и методы финансового анализа - Сущность анализа финансовой устойчивости предприятия
Основной целью финансового анализа является получение небольшого числа ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную картину...
-
Финансовое состояние предприятия - это совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. Основная цель...
-
Общая оценка динамики и структуры статей бухгалтерского баланса - Финансовый анализ предприятия
Под финансовым положением или состоянием организации понимают ее способность обеспечить процесс хозяйственной деятельности финансовыми ресурсами и...
-
Цель экспресс-анализа - получение оперативной, наглядной и простой оценки финансового состояния и динамики развития хозяйствующего субъекта....
-
Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности предприятия, то есть его способности своевременно...
-
Структура пассива баланса отражает структуру капитала, т. е. аспект финансирования. Для целей анализа пассивы группируются по принадлежности капиталов и...
-
Роль анализа как средства управления экономикой многократно возросла с появлением новых организационно-правовых форм инновационных методов управления,...
-
Сведения, которые приводятся в пассиве баланса, позволяют определить, какие изменения произошли в структуре собственного и заемного капитала, сколько...
-
Анализ финансового состояния по данным бухгалтерского учета Финансовое состояние предприятия характеризуется системой показателей, отражающих наличие,...
-
В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйствующего субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных...
-
Информационная база для анализа устойчивости финансового положения предприятия - Финансовый анализ
Рыночная экономика расширила круг пользователей экономической информации вообще и учетной в частности. Различные интересы пользователей такой информации...
-
Таблица 8. Коэффициенты финансовой устойчивости Наименование показателя 2008 2009 Коэффициент автономии 0,173 0,288 Коэффициент концентрации заемного...
-
Задачи анализа и источники информации для его проведения Деятельность организаций связана с приобретением материальных ценностей, запасов, потреблением...
-
Начнем с бухгалтерского анализа предприятия. Бухгалтерский баланс служит индикатором для оценки финансового состояния предприятия. Итог баланса носит...
-
Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности организации, т. е. ее способности своевременно и в...
-
Методика финансового анализа - Финансовый анализ
Финансовый анализ представляет собой методику оценки текущего и перспективного финансового состояния предприятия на основе изучения зависимости и...
-
Актив баланса На начало периода На конец периода Абсолют. откл., т. руб. Темп роста, % Т. руб. % к итогу Т. руб. % к итогу Иммобилизованные средства...
-
Общая характеристика и структура аналитического баланса Аналитическая группировка и анализ статей актива баланса Таблица 1 Статьи актива баланса На...
-
Финансовое состояние предприятия характеризуется системой показателей, отражающих наличие, размещение, использование финансовых ресурсов предприятия и...
-
Цель, задачи, объект, информационное обеспечение оперативного анализа финансового состояния Финансовый анализ является существенным элементом финансового...
-
Анализ финансового состояния предприятия
1. Введение Цель данной курсовой работы - анализ основных методологических подходов к оценке финансового состояния предприятия и разработка рекомендаций...
-
Анализ финансовой устойчивости - Финансовый анализ предприятия
Финансовая устойчивость -- это определенное состояние счетов предприятия, гарантирующее его постоянную платежеспособность. Знание предельных границ...
-
Анализ показателей финансовой устойчивости - Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности
Оценка финансового состояния организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Анализируя платежеспособность, сопоставляются состояние...
-
Анализ финансовой устойчивости, Анализ ликвидности статей баланса - Платежеспособность предприятия
Показатели Норматив Расчет Рейтинг Предыдущий период Отчетный период Предыдущий период Отчетный период Коэффициент обеспеченности ресурсами запасов КоЗ...
-
Анализ финансовой устойчивости предприятия - Учет товарно-материальных запасов
Ухудшение финансового состояния предприятия сопровождается "проеданием" собственного капитала и неизбежным "залезанием" в долги. Тем самым падает...
-
На современном этапе развития экономики вопрос анализа финансового состояния предприятия с целью дальнейшего совершенствования системы управления им...
-
Заключение - Сущность анализа финансовой устойчивости предприятия
Под финансовым состоянием предприятия понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми...
-
Повышение финансовой устойчивости предприятия - Сущность анализа финансовой устойчивости предприятия
Под несостоятельностью (банкротством) предприятия понимается неспособность удовлетворить требования кредиторов по оплате товаров, работ, услуг, включая...
-
Бухгалтерский баланс отражает имеющиеся у организации активы, собственный капитал, обязательства. В бухгалтерском балансе активы и обязательства...
-
Из всех форм бухгалтерской отчетности важнейшей является баланс. Бухгалтерский баланс характеризует в денежной оценке финансовое положение организации по...
-
Анализ финансовой устойчивости предприятии - Учет и анализ доходов и расходов РГП "Костанайводхоз"
Одной из характеристик стабильного положения предприятия служит его финансовая устойчивость. Финансовое положение предприятия считается устойчивым, если...
-
Таблица 4 Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости предприятия ОАО "Завод им. Гаджиева" за 2013-2014гг. Показатель Условное об. Базисный...
-
Коэффициент Что показывает Как рассчитывается На начало периода На конец периода Комментарий 1 2 3 4 5 6 1. Коэффициент автономии Характеризует...
-
Анализ финансовой устойчивости - Оценка бизнеса ООО "Строитель"
Одна из важнейших характеристик финансового состояния предприятия - стабильность его деятельности с позиции долгосрочной перспективы. Она связана, прежде...
-
Реализация планов предприятия определяется его финансовой устойчивостью и платежными возможностями компании. Для того чтобы знать возможности предприятия...
Анализ устойчивости финансового положения объединенного института ядерных исследований, Проведение предварительной оценки финансового положения - Финансовый анализ