Банковская система в Республике Казахстан - Рынок ценных бумаг

Банковская система в Республике Казахстан имеет двухуровневую систему:

Первый уровень - центральный банк государства - Национальный банк Республики Казахстан (НБ РК);

Второй уровень - иные банки.

Банковская деятельность регулируется законодательством Республики Казахстан, международными договорами, нормативными актами НБ РК.

Национальный банк Республики Казахстан осуществляет следующие функции:

Участвует и определяет кредитно-денежную политику;

Создает и использует для обеспечения внутренней и внешней устойчивости национальной валюты золотовалютные резервы;

Проводит операции и участвует в выпуске государственных ценных бумаг;

Определяет сферу и порядок обращения в РК иностранной валюты и ценных бумаг;

Лицензирует деятельность банков второго уровня;

Проводит экспертизу проспектов эмиссии ценных бумаг банков;

Предоставляет кредиты (до 6 месяцев) под обеспечение первоклассными ценными бумагами и другими активами;

Покупает и продает чеки, векселя первоклассных эмитентов (со сроком погашения до 6 месяцев);

Покупает и продает долговые ценные бумаги, пригодные, с точки зрения НБ РК, для обеспечения кредитов;

Проводит депозитные и расчетные операции;

Проводит операции с производными финансовыми инструментами;

Выставляет чеки и векселя в любой валюте.

Банки второго уровня могут создаваться в форме ЗАО, с последующим преобразованием в ОАО, при условии безубыточного функционирования в течение 1 года с момента получения лицензии НБ РК и соблюдения, в указанный период, пруденциальных нормативов и других обязательных норм.

Банковской деятельностью является осуществление банковских, а также иных разрешенных операций. К банковским операциям относятся:

Прием депозитов юридических и физических лиц;

Открытие и ведение корреспондентских счетов банков и организаций осуществляющих отдельные виды банковских операций;

Кассовые операции - прием, пересчет, размен, обмен, сортировка, упаковка и хранение банкнот и монет;

Переводные операции - перевод денег;

Учетные операции - учет векселей и других обязательств;

Ссудные операции - предоставление кредитов;

Финансирование капитальных вложений по поручению клиентов;

Доверительные (трастовые) операции;

Клиринговые операции;

Сейфовые операции;

Ломбардные операции;

Выпуск платежных карточек;

Инкассация и пересылка банкнот, монет и ценностей;

Указанные операции могут проводиться на основании лицензии на право осуществления банковской деятельности, выдаваемой НБ РК. Кроме того, при наличии специальной лицензии НБ РК, банкам второго уровня разрешено проведение следующих операций:

Покупка, прием в залог, учет, хранение и продажа аффинированных драгоценных металлов в слитках, монет, и ювелирных изделий, содержащих драгоценные металлы и камни;

Выпуск депозитных сертификатов;

Гарантийные операции (поручительства) за третьих лиц;

Сдача в аренду имущества (лизинг);

Эмиссия собственных ценных бумаг (кроме акций);

Фокторинг - приобретение прав требования платежа с покупателя товаров (работ, услуг);

Форфейтинг - оплата долгового обязательства покупателя товаров (работ, услуг).

Деятельность и операции банков второго уровня на рынке ценных бумаг.

Банки второго уровня, при наличии лицензии Национальной комиссии РК по ценным бумагам, выдаваемой по согласованию с НБ РК, могут осуществлять профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг:

Брокерскую деятельность с государственными ценными бумагами;

Дилерскую деятельность с государственными ценными бумагами;

Кастодиальную деятельность (имеют право осуществлять только банки).

Причем указанные виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг являются совместимыми, то есть могут выполняться одним лицом.

Банки могут выполнять функции первичного дилера на рынке государственных ценных бумаг, при наличии и соблюдении:

Заключения рекомендации, выданной НКЦБ РК;

Действующей лицензии на осуществление брокерской-дилерской деятельности с правом ведения счетов клиентов в качестве номинального держателя в течение не менее 3 месяцев;

Пруденциальных нормативов для брокеров-дилеров в течение 6 месяцев;

При отсутствии просроченной задолженности перед другими субъектами рынка ценных бумаг;

Ходатайства ассоциации брокеров-дилеров.

Банки второго уровня вправе выступать на рынке ценных бумаг в качестве эмитентов собственных ценных бумаг (акций, облигаций) и их производных (фьючерсов, опционов, варрантов).

Также банки вправе осуществлять инвестиционную деятельность, но в отношении этой деятельности законодательством предусмотрен ряд ограничений, с целью обособить и оградить, по возможности, денежный рынок от товарного рынка, то есть производственной сферы экономики.

Многим известен "великий" кризис поразивший в конце 20-х, начале 30-х годов экономику США. Одним из элементов породивших его было отсутствие каких-либо ограничений касающихся инвестиционной деятельности банков в производственные сектора экономики. Это привело к тому, что большая часть активов банков была сосредоточена в акциях предприятий, а, как известно, акция является не только самой доходной ценной бумагой, но и самой рискованной, хотя бы потому, что всегда существует риск банкротства любого хозяйствующего субъекта.

Перед началом кризиса экономика США переживала промышленный бум, что влекло за собой быстрый, зачастую необоснованный рост курсовой стоимости акций, поэтому вложения в акции были весьма привлекательны, с точки зрения получения высокого дохода.

Кризис начался с банкротства ряда промышленных предприятий, а так как в акции этих предприятий были вложены средства банков, то, естественно, банки, как акционеры потеряли вложенный капитал. Причем, указанный капитал не был собственным капиталом банков, он был заемным, то есть это были средства клиентов (юридических и физических лиц) хранимые на депозитных и прочих счетах. Таким образом, банки уже не могли обеспечить выплаты по требованиям клиентов с их счетов, что привело, в свою очередь к банкротству банков.

Далее события развивались по принципу "цепной реакции":

Инвесторы (физические, юридические лица, банки) стремились сбыть, имеющиеся у них акции - большое предложение породило катастрофическое снижение цен на акции;

Вкладчики банков стремились изъять свои средства со счетов в банках;

Банки, потерявшие свои активы в виде акций, не могли рассчитаться с клиентами, что вело к банкротству;

Клиенты банков, в частности, производственные предприятия не могли получить у банков свои средства, что вело к остановке производства и банкротству.

Таким образом, произошел кризис производственной и банковской сферы одновременно. После кризиса в законодательство США, касающееся банковской деятельности, были внесены изменения, установившие запреты и ограничения на инвестиционную деятельность банков.

Законодательством Республики Казахстан банкам запрещается осуществление операций и сделок, не относящихся к банковской деятельности, за исключением:

Участия в уставном капитале негосударственных накопительных пенсионных фондов, компаний по управлению пенсионными активами, инвестиционных фондов и юридических лиц, акции которых прошли листинг на фондовой бирже в размере не более 15 % акций одного эмитента от их общего количества;

Участия в уставном капитале организаций, являющихся частью инфраструктуры финансового рынка (фондовые биржи, центральный депозитарий и др.);

Участия в уставном капитале юридических лиц, осуществляющих профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг;

Участия в уставном капитале юридических лиц в случаях, когда принятые в качестве залога акции переходят в собственность банков, до момента их реализации банками;

Доверительного управления пакетами акций и долями участия в уставном капитале юридических лиц;

Деятельности по управлению имуществом и делами неплатежеспособных должников в процедурах банкротства.

Похожие статьи




Банковская система в Республике Казахстан - Рынок ценных бумаг

Предыдущая | Следующая