Структура валютных операций коммерческих банков Российской Федерации - Валютные операции коммерческих банков

По итогам 2013 года суммарный объем торгов на всех рынках Группы ММВБ составил 175,9 трлн руб. (5,5 трлн долл.), что на 17 % превышает уровень предыдущего года (в 2012 г.?-- 149,8 трлн руб. или 4,6 трлн долл.). Среднедневной оборот составил 706,5 млрд руб. (22,2 млрд долл.).

2013 году, особенно в первом полугодии, продолжала возрастать доля денежного рынка (сделки своп, РЕПО, кредиты/депозиты) в общем обороте Группы ММВБ: она увеличилась на 5 п.?п. до 67 %, а объем вырос на 28 %. Наибольшими темпами и в абсолютном и в относительном выражении рос рынок своп. Именно он внес основной вклад в прирост общего оборота рынков Группы.

Рынок РЕПО развивался неравномерно: объем операций с акциями и корпоративными облигациями снижался, по другим инструментам -- рос. Объем прямого РЕПО с Банком России вырос на 24 % до 25,3 млрд руб. Доля операций рефинансирования коммерческих банков в Банке России в общем объеме денежного рынка составила 26,2 %, это на 0,4 п.?п. меньше, чем в 2012 г. На операции между участниками рынка пришлось 73,8 % операций денежного рынка Тихомиров Е. В. Кредитные операции коммерческих банков. М., 2012..

Положительная динамика объемов операций своп обеспечила прирост валютного рынка на 42 %. Однако, показали рост и кассовые операции на валютном рынке: росли как с парой доллар-рубль, так и с парой евро-рубль.

Прирост рынка ГЦБ и инструментов денежного рынка почти полностью обеспечен операциями РЕПО. Но стоит отметить и более чем 2?х кратный рост объемов размещений, который в значительной степени компенсировал падение объема вторичных торгов. Снижение фондового рынка, напротив, не связано со спотовым сегментом. Вторичные торги на нем в 2013 году выросли на 11 %, первичные размещения -- на 66 %. И лишь снижение объемов РЕПО не позволило ему показать рост Садвакасов К. К. Коммерческие банки. Управленческий анализ деятельности. Планирование и контроль. - М.: Ось-89, 2012..

В 2013 году объем торгов на валютном рынке ММВБ вырос на 12 % и достиг 3 трлн долл. (в рублевом выражении объем торгов вырос на 42 %). Наибольший рост наблюдался по операциям с евро. За год объем торгов в сегменте евро-рубль увеличился в 2 раза, составив 531,9 млрд долл., а его доля на биржевом рынке увеличилась с 10,1 до 17,7 %. Объем операций доллар-рубль вырос на 1,3 % до 2440,3 млрд долл.

Основной вклад в прирост объема торгов внесли операции валютный своп. Объем сделок своп вырос в 1,5 раза до 1,8 трлн долл., а их доля в обороте биржевого валютного рынка увеличилась с 45,9 до 60,9 %.

В то же время объем биржевых кассовых операций снизился на 19 % до 1,2 трлн долл. Однако динамика этого сектора на ММВБ оказалась лучше, чем рынка межбанковских конверсионных операций в целом, среднедневные обороты которого по данным Банка России снизились более чем на 40 %.

Пик активности биржевого валютного рынка пришелся на начало года. 15 января был зафиксирован исторический рекорд объема торгов -- 30,4 млрд долл. В первом квартале 2013 года доля биржевого рынка в среднедневном объеме российских межбанковских валютных операций превышала 40 % по операциям доллар-рубль и 90 % по операциям евро-рубль. В целом за год доля валютного рынка ММВБ в общем объеме межбанковских валютных операций выросла более чем в 2 раза, достигнув 32,4 % Радионов Н. В., Радионова С. П. Основы финансового анализа: математические методы, системный подход. - Спб.: Альфа, 2011..

Таким образом, анализ валютных операций является достаточно сложным и малоизученным вопросом в системе комплексного экономического анализа деятельности кредитных организаций. Этот блок анализа можно представить в виде следующих составляющих: Смирнова Л. Р. Система комплексного экономического анализа деятельности кредитных организаций.// Бухгалтерия и банки. - 2009. - №2.

    - анализ эффективности валютно-обменных операций; - анализ эффективности операций покупки-продажи иностранной валюты на бирже и вне ее; - анализ эффективности операций на международном валютном рынке; - анализ эффективности операций валютного арбитража и валютного свопинга; - анализ эффективности форвардных и фьючерсных операций; - анализ результатов текущей переоценки валютных счетов и прогноз ожидаемы (потенциальных) доходов или убытков от переоценки; - анализ состояния валютной позиции банка.

Кроме того, в дополнение к вышеперечисленным пунктам можно рассмотреть традиционные активные и пассивные операции банка, совершаемые с иностранной валютой. Например, анализ операций по привлечению и размещению средств в иностранной валюте. А также анализ операций по выполнению банком функций агента валютного контроля.

Все операции можно проанализировать в трех направлениях:

    - вертикальный анализ (анализ структуры); - горизонтальный анализ (анализ динамики); - расчет и анализ коэффициентов.

Необходимо также провести факторный анализ ряда показателей и дать качественную оценку тем или иным явлениям и тенденциям, выявленным в ходе анализа.

Похожие статьи




Структура валютных операций коммерческих банков Российской Федерации - Валютные операции коммерческих банков

Предыдущая | Следующая