Факторинг - Банковское кредитование
Для осуществления коммерческой деятельности любой компании нужны деньги, и здесь мало кто обходится без заемных средств. Одной из новейших услуг по кредитованию бизнеса является факторинг.
Анализ литературных источников показал, что существуют различные определения факторинга. Автор учебного пособия по данной тематике А. Г. Ивасенко считает, что "факторинг является разновидностью торгово-комиссионной операции, сочетающейся с кредитованием оборотного капитала клиента, что связано с переуступкой клиентом - поставщиком факторинговой компании неоплаченных платежных требований за поставленную продукцию, выполненные работы, оказанные услуги и, соответственно, права получения платежа по ним". Аналогичного мнения придерживаются М. Е. Бурова и авторы учебника "Банки и банковское дело", которые отмечают, что клиентом финансового агента выступает поставщик товаров и услуг. [20, c. 131]
Более общие определения факторинга присутствуют в учебном пособии "Организация деятельности коммерческого банка" (под ред. К. Р. Тагирбекова), где он позиционируется как "разновидность торгово-комиссионной операции, направленной на решение проблемы недостатка оборотных средств клиента для осуществления расчетов с его партнерами". Подразумевается, что в качестве клиента финансового агента может выступать как поставщик, так и покупатель товаров и услуг. Согласно положениям Гражданского кодекса РФ (ГК РФ, ч. 2, гл. 43), факторинг - это регулирующий договор финансирования под уступку денежного требования, по которому "одна сторона (финансовый агент) передает или обязуется передать другой стороне (клиенту) денежные средства в счет денежного требования клиента (кредитора) к третьему лицу (должнику), вытекающего из предоставления клиентом товаров, выполнения им работ или оказания услуг третьему лицу, а клиент уступает или обязуется уступить финансовому агенту это денежное требование". ГК РФ также предусматривает в качестве клиента финансового агента только поставщика.
По мнению А. Г. Ивасенко, в основе факторинга лежит покупка финансовым агентом счетов-фактур поставщика на условиях немедленной оплаты части стоимости поставок и оплаты оставшейся части в определенные сроки независимо от поступления выручки от дебиторов. Сущность факторинга заключается в инкассировании дебиторской задолженности покупателя и, помимо этого, включает предоставление краткосрочного кредита продавцу и освобождение его от кредитных рисков. Ученые полагают, что факторинг как многоцелевая операция связан с краткосрочным кредитованием клиента путем покупки у него долговых обязательств покупателей или поставщиков. Факторинговые операции имеют классификацию в зависимости от условий их проведения. [14, c. 132]
В классическом варианте проведения факторинга предполагается, во-первых, оплата должниками своей задолженности в случае ее уступки финансовому агенту. Однако это возможно только при информированности должника о заключении соответствующего договора между последним и поставщиком. Такой факторинг получил название открытого, или конвенционного. В ситуации, когда уведомление должника по тем или иным причинам не произведено, финансовый агент может предложить своему клиенту конфиденциальное факторинговое обслуживание, или так называемый закрытый факторинг. Однако такой его вид сопряжен с риском неплатежей из-за возможной блокировки расчетного счета поставщика налоговыми органами либо из-за претензий со стороны других кредиторов. Поэтому финансовые агенты наиболее склонны к так называемой "открытости" факторинга. В этом случае не только исключается упомянутый выше риск, но и ускоряется процесс погашения задолженности по авансированию, в результате чего у финансового агента сокращается потребность в дополнительных ресурсах по текущим операциям. Что касается законодательного регулирования факторинга, то п. 1 ст. 830 ч. 2 ГК РФ обязывает должника "произвести платеж финансовому агенту при условии, что он получил от клиента либо от финансового агента письменное уведомление об уступке денежного требования данному финансовому агенту". В ст. 831-833 ГК РФ также прослеживается условие оплаты должником в адрес финансового агента. Значит, конфиденциальный факторинг не предусмотрен российским законодательством, хотя и прямого запрета на него нет. Следовательно, финансирование под уступку прав требования без уведомления должника не противоречит ГК РФ. [12, c. 54]
Во-вторых, исторически сложилось, что риск неплатежа со стороны должника берет на себя финансовый агент. Проведение операции на таких условиях получило название факторинг без права регресса. Для того чтобы снизить степень данного риска, финансовый агент должен тщательно проанализировать обязательства, подлежащие уступке. Однако на практике бывают такие ситуации, когда оценить финансовое состояние должника не представляется возможным, а клиент имеет хорошую репутацию, и качество реализуемой им продукции удовлетворяет требованиям финансового агента. В этом случае последний может профинансировать клиента под уступку дебиторской задолженности при условии регресса. Подобным образом он страхует себя от риска неплатежа со стороны должника. Однако данная форма факторинга выгодна клиентам в противоположной ситуации, то есть когда его партнеры обладают высокой платежеспособностью и клиент может спокойно уступать данную задолженность с условием регресса. Без него цена факторинговой услуги будет ниже. В любом случае наличие права регресса в договоре факторинга связано с возможностью финансового агента принять на себя риск неплатежа со стороны должника, а также с наличием информации, достаточной для оценки его финансового состояния. М. Е. Бурова и А. Г. Ивасенко в указанных работах также выделяют классификацию факторинга, в основе которой лежит условие о так называемом кредитовании поставщика - кредитование в форме предварительной оплаты или оплаты к определенной дате.
Таким образом, сущность факторинга имеет смысл рассматривать с трех точек зрения. Правовая - проявляется в непосредственной уступке денежного требования. Экономическая - имеет разный характер: это и торговля долговыми обязательствами, и место обеспечения. Финансовая сущность заключается в перечислении финансовым агентом своему клиенту части стоимости уступленной задолженности. Правда, в рамках договора факторинга оказывается и ряд дополнительных услуг.
Ивасенко в цитируемой работе отмечает, что факторинг включает инкассирование дебиторской задолженности клиента, кредитование и гарантию от кредитных и валютных рисков. Помимо этого, финансовый агент берет на себя работу по проверке платежеспособности контрагентов своего клиента и ведению бухгалтерского учета в отношении требований. Бурова считает, что факторинг, будучи универсальной системой, включает бухгалтерское, информационное, сбытовое, страховое, кредитное и юридическое обслуживание поставщика. [16, c. 22]
Привлекательность факторинга заключается в том, что он объединяет в себе несколько важных для предприятия услуг: финансирование оборотного капитала, бухгалтерский учет, инкассацию задолженности клиентов предприятия-продавца, возможность перехода риска неплатежа на финансового агента, информационное обеспечение.
Кроме того, преимуществом факторинга является то, что он не требует предоставления залога в традиционном понимании, поэтому доступен широкому кругу малых и средних компаний. Крупное предприятие имеет возможность получить факторинг по ставкам, сравнимым со ставками по кредитам, и без залогов.
Подытоживая изложенное, скажем: факторинговая услуга играет немаловажную роль в рыночной экономике. Она, во-первых, обеспечивает предприятиям и организациям рост объема оборотных средств и ускорение обращения капитала; во-вторых, способствует более быстрому погашению дебиторской и кредиторской задолженностей и, как следствие, росту темпов производства и обращения товаров, работ или услуг; в-третьих, содействует расширению производства; в-четвертых, перераспределяет денежные средства по регионам, если клиентами финансового агента выступают иногородние предприятия.
Таким образом, несмотря на все преимущества, факторинг как форма кредитования бизнеса пока не очень распространен в России. Одной из основных проблем, мешающих развитию факторинга в России, является недостаточное понимание сути факторинговых операций, их возможностей и выгоды. Однако нельзя не отметить, что в последние годы факторинговые операции приобретают все большую популярность. Многие представители малого и среднего бизнеса уже усвоили, что факторинг является эффективным инструментом финансирования, что способствует активному росту компаний.
Похожие статьи
-
Факторинг" - Банковские операции
Факторинг (англ. фактор - агент посредник) - это покупка банком или специализированной факторинговой компанией денежных требований поставщикам к...
-
В настоящее время многие российские, да и не только российские предприятия сталкиваются с такими проблемами как: - недостаточная капиталовооруженность...
-
Факторинг - это достаточно новый вид услуг в области финансирования, которым занимаются специальные факторинговые компании, тесно связанные с банками или...
-
Заключение - Банковское кредитование юридических лиц
Кредит, как экономическая категория широко изучена, но акцент делается на пассивности данной категории. Новационным же является подход к дифференциации...
-
Организация факторинга у фактора - коммерческой организации - Факторинг в коммерческой организации
Функциональные аспекты факторингового механизма разнообразны и находятся в поле финансового менеджмента, т. к. факторинг помогает управлять финансовыми...
-
Банки как финансовые посредники привлекают капиталы хозорганов, сбережения населения и другие свободные денежные средства, высвобождающиеся в процессе...
-
СУЩНОСТЬ БАНКОВСКОГО РИСКА, ПОНЯТИЕ КРЕДИТНОГО РИСКА - Особенности банковского кредитования
ПОНЯТИЕ КРЕДИТНОГО РИСКА Успех деятельности коммерческого банка зависит от того, насколько эффективно он использует имеющиеся средства, вкладывая их в...
-
Особенности кредитования в ПАО "Сбербанк России" - Банковское кредитование юридических лиц
В ПАО "Сбербанк России" кредитованием юридических лиц занимаются специалисты кредитного отдела. Сотрудники отдела в процессе своей работы руководствуются...
-
Виды факторинга и факторинговые операции коммерческого банка - Технологии банковских операций
В основе факторинга лежит переуступка неоплаченных долговых требований фактору, что является общим элементом для всех видов факторинга, описанных ниже....
-
Мероприятия по совершенствованию кредитованияюридических лиц Рекомендуем руководству Отделения "Банк Татарстан"ДО № 8610'0333 (ОАО "Сбербанк России")...
-
Кредитный портфель и оценка риска кредитования банка АО "Банк ЦентрКредит" Основной банковской операцией традиционно является кредитование. Кредитованию,...
-
Цели и принципы банковского кредитования - Банковское право
Кредитование как один из методов распределения денежных фондов - это предоставление денег на условиях возврата (в долг, в кредит). Наиболее...
-
Кредитный риск представляет собой риск невыполнения кредитных обязательств перед кредитной организацией третьей стороной. Опасность возникновения этого...
-
Условия функционирования современной системы кредитования сельскохозяйственных предприятий В рыночных условиях хозяйствования основной формой кредита...
-
Характеристика экономических особенностей банковской деятельности Банк (от итал. banco -- скамья, лавка, стол, на которых менялы раскладывали монеты) --...
-
Если в качестве обеспечения по Кредитному договору применяются поручительства физических лиц (без другого обеспечения), включая поручительства по...
-
Организация кредитного процесса в банке Одним из важнейших направлений деятельности коммерческих банков является процесс кредитования. Хотя в переводе с...
-
Факторинг во внешнеэкономической деятельности - Международные факторинговые операции
При экспорте продукции значительно возрастает кредитный риск экспортера (вследствие трудностей оценки кредитоспособности потенциальных иностранных...
-
Факторинговые операции - Принципы банковской отчетности
Факторинг - финансирование под уступку денежного требования, при котором одна сторона (фактор) обязуется другой стороне (кредитору) вступить в денежное...
-
Договор факторинга - Банковское право
По договору финансирования под уступку денежного требования одна сторона (финансовый агент) передает или обязуется передать деньги в распоряжение другой...
-
Проблемы применения факторинга в коммерческой организации - Факторинг в коммерческой организации
При применении факторинга коммерческие организации России сталкиваются с различными проблемами. Среди данных проблем можно выделить следующие: учет...
-
Факторинг как форма организации услуг и расчетов - Финансовые услуги коммерческих банков
Банк, осуществляя обслуживание клиентов, может оказывать им также факторинговые услуги. Факторинг представляет собой переуступку банку неоплаченных...
-
Кредит (от лат. Creditum - ссуда, долг) - это предоставление денег или товаров в долг на гарантированных условиях возвратности, платности и срочности....
-
Формы и способы банковского кредитования - Банковское право
Под способом банковского кредитования понимается порядок взаимодействия кредитной организации и ее клиента при предоставлении (размещении) денежных...
-
Классификация банковских ссуд Банковская ссуда, предоставляемая в денежной форме, характеризует конкретное проявление кредитных отношений между банком с...
-
Понятие банковского кредитования и его отличия от небанковского - Банковское право
Банковское кредитование -- это совокупность отношений между банком как кредитором и его заемщиком по поводу: * предоставления заемщиком определенной...
-
Введение - Банковское кредитование юридических лиц
Актуальность настоящего исследования продиктована прежде всего процессами, объективно происходящими в банковской сфере в современном мире. В значительной...
-
ВВЕДЕНИЕ - Банковское кредитование
Эволюция условий ведения бизнеса (переход от рынка продавца к рынку покупателя, непрерывное усложнение и удорожание производственного оборудования)...
-
Перспективы развития кредитования юридических лиц в РФ - Банковское кредитование юридических лиц
Так, рынок кредитования малого и среднего предпринимательства (далее - МСП) в России в последние годы развивается более высокими темпами, чем в США и в...
-
Развитие кредитования физических лиц в условиях рыночной экономики Одним из новых кредитных продуктов Банка является кредитование работников предприятия...
-
ВВЕДЕНИЕ - Особенности банковского кредитования
В современных условиях развития экономики Российской Федерации актуальность выбранной темы дипломной работы "Проблемы кредитования физических лиц"...
-
Анализ потребительского кредитования - Анализ банковской деятельности
Потребительское кредитования являются составляющей в сфере кредитной деятельности АО "Народный Банк Казахстана". АО "Народный Банк Казахстана" успешно...
-
Способы управления кредитным портфелем - Банковское кредитование юридических лиц
Кредитный портфель банка, структура кредитного портфеля, управление качеством кредитного портфеля. Банки играют одну из важнейших ролей в экономике,...
-
Контокоррентный счет. Особенности кредитования по контокорренту - Банковское дело
Контокоррент - единый активно-пассивный счет. С него производятся практически все платежи (по дебету), включая оплату расчетных документов за различные...
-
Заключение - Кредит как экономическая категория. Проблемы банковского кредитования в России
Банковский сектор России сегодня подходит к тому рубежу, после которого он либо приобретет новый импульс и новое качество своего развития, либо как...
-
Проблемы, возникающие при кредитовании юридических лиц АО "Россельхозбанк" Анализ проблем, связанных с процессом кредитования клиентов коммерческими...
-
Управление рисками и страхование рисков - Факторинг в коммерческой организации
Одна из проблем факторинга сводится только к гарантированию платежей поставщику и (или) предоставлению плательщику так называемого платежного кредита....
-
Банковская деятельность - это один из видов коммерческой деятельности, регулируемый Указом Президента РК, имеющим силу закона "О банках и банковской...
-
Понятие и сущность банков в банковской системе Слово "банк" происходит от итальянского "banco", означающее "стол". Такие столы - banco устанавливались на...
-
Факторинг для иностранных поставщиков в Россию - Факторинг в коммерческой организации
Импортный факторинг является оптимальным финансовым инструментом, с помощью которого экспортер в Россию получает возможность: Обеспечить страхование...
Факторинг - Банковское кредитование