ОЦЕНКА ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ, КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ И ЛИКВИДНОСТИ БАЛАНСА МУФП "ЦГА", Оценка платежеспособности МУФП "ЦГА" - Анализ платежеспособности, кредитоспособности предприятия и ликвидности баланса

Оценка платежеспособности МУФП "ЦГА"

Цель данного анализа - определить способность предприятия в течение года оплатить свои краткосрочные обязательства.

Детализированный анализ ликвидности и платежеспособности предприятия может проводиться с использованием абсолютных и относительных показателей.

Для расчета платежеспособности предприятия возьмем данные по МУФП "ЦГА" за 1999-2001 г. г. на основании данных баланса предприятия.

Таблица 2 Исходные данные для расчета платежеспособности МУФП "ЦГА" за 1999-2001 г. г., тыс. руб.

Виды денежных средств

1999

2000

2001

Абсолютное отклонение

2000 к 1999

2001 к 2000

А

1

2

3

4

5

1. Касса

75

166

311

+ 91

+ 145

2. Расчетные счета

401

602

484

+ 201

- 118

3. Валютные счета

0

0

0

0

0

4. Прочие денежные средства

1

1

1

0

0

5. Дебиторская задолженность (за исключением сомнительной)

447

329

913

- 118

+ 584

Итого денежных средств:

924

1098

1709

+ 174

+ 611

Виды предстоящих платежей

1999

2000

2001

Абсолютное отклонение

2000 к 1999

2001 к 2000

А

1

2

3

4

5

1. Налоги

151

205

126

+ 54

- 79

2. Расчеты с органами соц. страхования

306

309

169

+ 3

- 140

3. Погашение ссуд

0

128

0

+ 128

- 128

4. Оплата товаров, работ, услуг

1828

2729

2480

+ 901

- 249

5. Прочие кредиторы

381

202

290

- 179

+ 88

6. Оплата труда

522

697

946

+ 175

+ 249

Итого предстоящих платежей:

3188

4270

4011

+ 1082

- 259

Недостаток / избыток

-2264

- 3172

- 2302

При рассмотрении данных виден значительный недостаток денежных средств. Их недостаток для погашения предстоящих платежей в 1999г. составил 2264 тыс. руб. , в 2000г. -3172 тыс. руб. , а в 2001г. -2302 тыс. руб. В 2001г. наблюдается повышение денежных средств, по сравнению с предыдущими годами в основном за счет значительного повышения дебиторской задолженности ( в 2001г. по сравнению с 2000 г. она увеличилась на 584 тыс. руб.). Увеличение закупок товаров приводит к кредиторской задолженности. При рассмотрении платежей складывается ситуация: почти все виды платежей в 2000г. по сравнению с 1999г. увеличились на 1082 тыс. руб. А в 2001г. наблюдается общее уменьшение задолженности на 259 тыс. руб. в основном по всем видам кредиторской задолженности, хотя заметен постоянный рост задолженности по оплате труда, в 2001 г. она составила 946 тыс. руб., что на 249 тыс. руб. больше, чем в 2000 г., это связано с увеличением заработной платы персоналу.

Используя показатели платежеспособности проанализируем деятельность МУФП "ЦГА" за 1999-2001 г. г.

Таблица 3 Показатели платежеспособности МУФП "ЦГА" за 1999-2001 гг.

Наименование показателей

Способ расчета

Рекомендуемое значение

1999 г.

2000 г.

2001 г.

1

2

3

4

5

6

1. Коэффициент текущей ликвидности

Клт=

Необходимое 1,0

Оптимальное 2,0

    1,18 1,34
    1,34 1,26
    1,26 1,44

2. Коэффициент быстрой ликвидности (промежуточного покрытия)

Клб=

0,3-1,0

    0,19 0,29
    0,29 0,26
    0,26 0,43

3. Коэффициент абсолютной ликвидности

КЛА=

0,25-0,3

    0,08 0,15
    0,15 0,18
    0,18 0,20

4. Коэффициент обеспеченности текущей деятельности собственными средствами

Кwc=

Не менее 0,1

    0,15 0,25
    0,25 0,20
    0,20 0,31

5. Коэффициент восстановления (утрат) платежеспособности

К В. п. = Кл. т.T 2 +

У/Т (Кл. т.T 2 -

2

Кл. т.T 1)

1

    - 0,71
    0,71 0,61
    0,61 0,77

Коэффициент восстановления (утрат) платежеспособности. В качестве периода восстановления платежеспособности берется 6 месяцев, в качестве периода утрат платежеспособности - 3 месяца.

1999 год начало -

Конец

2000 год начало - 0,71

Конец -

2001 год начало - 0,61

Конец -

Проанализируем коэффициенты и их изменение.

Коэффициент текущей ликвидности увеличился в 2001г. с 1,26 на начало года до 1,44 на конец года, а на начало 1999г. составлял всего 1,18. Показатель 2001г. постепенно приближается к 2,0. Он показывает, сколько рублей оборотных средств (текущих активов) приходится на 1 руб. текущей краткосрочной задолженности (текущих обязательств), на начало 1999г. на 1 руб. краткосрочных обязательств приходилось 1,18 руб. текущих активов, а на конец 2001г. она составляет 1,44 руб.

Значение коэффициента быстрой ликвидности с 0,26 на начало 2001г. увеличилось до 0,43 и стало выше нормы на 0,13 (0,43 - 0,30). То есть за счет дебиторской задолженности, в случае ее выплаты, МУФП "ЦГА" смогло погасить 43% кредиторской задолженности в 2001 г., а в 2000 г. только 26 %. В целом значение данного коэффициента можно назвать прогнозным, так как предприятие не может точно знать, когда дебитор погасит задолженность.

Коэффициент абсолютной ликвидности на конец 2001г. а составил 0,20 при его значении на начало года 0,18. Это значит, что только 20% (из необходимых 25%) краткосрочных обязательств предприятием может быть немедленно погашено за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений. Денежных средств не хватает для погашения текущих обязательств, хотя показатель вырос (в 2,5 раза) с начала 1999 г., когда он составлял 0,08, что является положительным моментом.

Вывод: таким образом, показатели, характеризующие платежеспособность МУФП "ЦГА" находятся в основном в норме, кроме коэффициента абсолютной ликвидности, но он имеет тенденцию к повышению, в 2001г. он составил 0,20, хотя по норме должен быть ? 0,25. Предприятие ощущает нехватку денежных средств для покрытия наиболее срочных платежей. В 2001 г. она составила 2302 тыс. руб.

Похожие статьи




ОЦЕНКА ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ, КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ И ЛИКВИДНОСТИ БАЛАНСА МУФП "ЦГА", Оценка платежеспособности МУФП "ЦГА" - Анализ платежеспособности, кредитоспособности предприятия и ликвидности баланса

Предыдущая | Следующая