Аналіз фінансового стану підприємства - Модель розподілу інвестиційних ресурсів підприємства
Основою для аналізу стали наступні форми звітності підприємства: Баланс, Звіт про фінансові результати і їхнє використання, Звіт про фінансові результати, дебіторської і кредиторської заборгованості, розшифровка використання прибутку, витрат на виробництво і збитків та інші.
Джерелами інформації для проведення аналізу є:
Баланс підприємства за 2007-2008р., ф.1;
Звіт про фінансові результати і їхнє використання за попередній рік і за звітний період, ф.2;
Звіт про фінансово - майнове положення, ф. З.;ф.1-ПВ, ф. З-ПВ.;
Звіт про витрати на виробництво продукції, робіт, послуг, ф.5-З;
Розрахунок нормативу власних оборотних коштів;
Розшифровка дебіторської і кредиторської заборгованості;
Звіт про наявність і рух основних фондів, амортизації (зносу), ф.11-ОФ;
Зведена таблиця основних показників, ф.22 (річні); звіт про рух засобів в іноземній валюті, ф. 15;
Матеріали маркетингових досліджень; висновки аудиторських перевірок; інша інформація.
Аналізований період валюти балансу підприємства:
На 01.01.2010р. - 4375,7 тис. грн.
На 01.01.2011р.- 5543,4 тис. грн.
На 01.01.2012р. -5555 тис. грн
Основні техніко-економічні показники підприємства представлені в табл.2.3.
Таблиця 2.3 - Основні техніко-економічні показники за 2012 рік
№ |
Найменування показника |
Од. виміру |
Значення |
1. |
Обсяг виробленої продукції |
Тис. пар |
553,3 |
1.1 |
У діючих цінах |
Тис. грн. |
13268,7 |
1.2 |
% до відповідного періоду 2001 року |
% |
121,1 |
1.4 |
Обсяг реалізованої продукції |
Тис. грн. |
13043,8 |
1.5 |
Балансовий прибуток (збитки) |
Тис. грн. |
141,1 |
1.6 |
Рентабельність продукції |
0,03 | |
1.7 |
Витрати на одну гривню товарної продукції |
Грн. |
0,93 |
2. |
Фонд оплати праці |
Тис. грн. |
455,2 |
2.1 |
Чисельність середньосписочна |
Чол. |
415 |
2.2 |
Середня зарплата (без трудових угод) |
Грн. |
150,97 |
2.3 |
Продуктивність праці |
Тис. грн. |
18,9 |
2.4 |
Вартість ОВФ (по залишковій вартості) |
Тис. грн. |
2236,7 |
2.5 |
Знос ОВФ |
Тис. грн. |
1602,2 |
Головною метою фінансово-господарського аналізу є одержання об'єктивної і точної інформації про фінансовий стан підприємства на підставі розрахунків ключових параметрів [32].
Розрахунки коефіцієнтів ділової активності дозволяють проаналізувати ефективність (активність) використання активів у діяльності підприємства.
Значення першого коефіцієнта - коефіцієнта обіговості активів - свідчить про те, що компанія почала більш ефективно використовувати свої активи (збільшення з 1,77 до 2,35).
Тобто, виходячи з результату, можна говорити про те, що кожна одиниця активів принесла на початок періоду 1,77 грн. реалізованої продукції, а на кінець - 2,35 грн, тобто збільшилася на 0,58 грн, а зворотний коефіцієнт показує, що закріплення засобів на 1 грн реалізованій продукції знизилося на 0,13 грн.
Для підприємства дуже важливо, щоб його запаси оберталися якомога скоріше. Чим активніше протікає цей процес, тим менше капіталу необхідно підприємству для утримання запасів, тим більше ліквідну структуру мають оборотні активи, тим стійкіше фінансовий стан підприємства.
Обіговість кредиторської заборгованості знизилася з 70 днів до 36 днів, тобто скоротилася на 34 дня.
У табл.2.4. представлені розрахункові значення коефіцієнтів ділової активності підприємства на початок і кінець 2012 року.
Таблиця 2.4 - Показники ділової активності підприємства
№ п/п |
Показник |
Порядок розрахунку |
Значення | |
На початок |
На кінець | |||
1 |
Коефіцієнт обіговості активів |
Виручка від реалізації Підсумок балансу |
1.77 |
2.35 |
2 |
Фондовіддача |
Виручка від реалізації Середньорічна вартість основних засобів |
2.54 |
2.34 |
3 |
Коефіцієнт обіговості обігового капіталу |
Виручка від реалізації Підсумок ІІ розділу балансу |
5,78 |
7,8 |
4 |
Коефіцієнт обіговості матеріально-виробничих запасів |
Витрати на виробництво Середньорічні матеріально-виробничі запаси |
5,86 |
5,12 |
5 |
Обіговість матеріально-виробничих запасів |
________360_______ Коефіцієнт обіговості виробничих запасів |
95.24 |
70.31 |
6 |
Коефіцієнт оборотності незавершеного виробництва |
Витрати на виробництво Незавершене виробництво |
5,61 |
49,47 |
7 |
Обіговість незавершеного виробництва |
_________360_________ Коефіцієнт обіговості незавершеного виробництва |
64,17 |
7,28 |
8 |
Коефіцієнт обіговості дебіторської заборгованості |
__виручка від реалізації__ дебіторська заборгованість |
96,4 |
86,95 |
9 |
Коефіцієнт обіговості кредиторської заборгованості |
__витрати на реалізацію__ Кредиторська заборгованість |
5,1 |
10,03 |
10 |
Обіговості кредиторської заборгованості |
_______360________ коефіцієнт обіговості кредиторської заборгованості |
70 |
36 |
11 |
Довжина операційного циклу |
Обіговість матеріально-виробничих запасів+обіговість засобів у розрахунках |
98,97 |
74,45 |
12 |
Довжина фінансового циклу |
Операційний цикл - обіговість кредиторської заборгованості |
28,97 |
38,45 |
13 |
Коефіцієнт обіговості власного капіталу |
Виручка від реалізації Вартість власного капіталу |
2,15 |
2,6 |
14 |
Обіговість власного капіталу |
________360________ Коефіцієнт обіговості власного капіталу |
167,44 |
138,45 |
15 |
Коефіцієнт обіговості інвестиційного капіталу |
Виручка від реалізації Власний капітал+довгострокові пасиви |
2,01 |
2,05 |
Очевидно зі звіту про фінансові результати і розрахованих коефіцієнтів, що виручка від реалізації продукції збільшилася у звітний період на 3404,3 тис. грн. матеріальні витрати збільшилися в звітному періоді на 2411,2 тис. грн. Витрати на утримання в соціальні сфери зменшилися з 305,7 тис. грн до 283,6 тис. грн за рахунок зміни структури операційних витрат.
Одним з показників, що характеризують фінансову стійкість підприємства є його платоспроможність, тобто можливість погашати свої платіжні зобов'язання вчасно. У своїй діяльності підприємство повинне сплачувати всі поточні рахунки, щоб його не оголосили неплатоспроможним.
Саме тому як і інвестори, так і кредитори приділяють особливу увагу цим показникам.
Поточний коефіцієнт ліквідності характеризує очікувану платоспроможність і визначається як співвідношення поточних активів і поточних зобов'язань:
ДО = ,
Середньорічний поточний коефіцієнт ліквідності ВАТ "Світоч" дорівнює 2,45. За норму приймається коефіцієнт більший за одиницю, що означає, що поточні активи фінансуються не тільки за рахунок поточних зобов'язань. Це дає кредиторам впевненість у тім, що заборгованість може бути погашена підприємством вчасно.
Коефіцієнт абсолютної ліквідності визначається:
ДО =
На підприємстві він складає лише 0,2%, що обумовлюється тим, що на рахунках зберігається невелика сума готівки.
Коефіцієнт швидкої ліквідності розраховується так:
ДО =
І на підприємстві дорівнює 0,9. Більшість кредиторів вважає, що його величина повинна бути більше одиниці. Це означає, що підприємство може погасити свої поточні зобов'язання без продажу запасів.
Коефіцієнт автономії вважається найбільш динамічним, тому що визначає кількість днів, що підприємству може працювати без додаткового надходження засобу. Ця величина визначається як співвідношення готівки, що мається в розпорядженні підприємства, і середньоденними витратами виробництва без обліку амортизації.
ДО = ,
На підприємстві ця величина дорівнює 3,6 днів.
Таким чином, розрахувавши основні коефіцієнти ділової активності і ліквідності, можна зробити висновок про те, що підприємство протягом року почало більш ефективно використовувати свої активи. Також за рік збільшилася виручка від реалізації при незначному рості операційних витрат.
Похожие статьи
-
Дослідження фінансової стійкості підприємства - Модель розподілу інвестиційних ресурсів підприємства
Після визначення загальної характеристики фінансового стану і його зміни за звітний період, наступною важливою задачею аналізу є дослідження показників...
-
В основі методології фінансово-економічного аналізу лежить діалектичний метод, тобто економічні явища, що вивчаються, аналізуються, розглядаються у...
-
Існує досить багато різноманітних методик оцінки фінансового планування підприємства. Найчастіше застосовуються методики на основі фінансових...
-
Аналізуючи результати, які були отримані у другому розділі роботи щодо фінансово-господарського стану підприємства, можна зробити висновки про...
-
Загальна модель розподілу інвестиційних ресурсів та оцінки інвестиційного проекту Інвестиційний проект має бути науково обгрунтованим, відповідати певним...
-
Загальна характеристика підприємства ТОВ "МегаТоп" є спеціалізованим підприємством з виробництва спеціальних видів взуття. Виробництво зазначеного взуття...
-
Поряд з оцінкою інвестиційних проектів за критерієм ефективності здійснюється їхня оцінка за рівнем інвестиційного ризику і рівнем ліквідності. Мірою...
-
Місце інвестиційної діяльності в загальній діяльності підприємства Закон України "Про інвестиційну діяльність" [1] визначає інвестиції як усі види...
-
ВИСНОВОК - Модель розподілу інвестиційних ресурсів підприємства
Таким чином, у роботі була проаналізована проблема розподілу інвестиційних ресурсів підприємства в Україні, проаналізовані етапи формування політики...
-
Так як підприємство має інвестиційні ресурси, що можуть бути вкладені тільки в один з проектів, то для дослідження ефективності розподілу інвестиційних...
-
У системі управління реальними інвестиціями оцінка ефективності інвестиційних проектів є одним з найбільш відповідальних етапів. Від того, наскільки...
-
ВСТУП - Модель розподілу інвестиційних ресурсів підприємства
В умовах зародження структурної перебудови економіки України дуже гостро встала проблема значних інвестицій для розширення і відтворення основних фондів...
-
Загальна характеристика прийнятого методу оцінки проектних рішень і його основних показників Головною метою розрахунку показників економічної...
-
Розвиток будь-якого підприємства потребує визначення його реального планування та ефективності його фінансово-господарської діяльності, у зв'язку з чим...
-
Вхідними даними є бухгалтерська звітність, також може використовуватись і додаткова інформація переважно оперативного характеру, однак вона має лише...
-
Загальна характеристика ТОВ "Цегельний завод ім. М. Г Миндру" Загальні положення Товариство з обмеженою відповідальністю "Цегельний завод ім. М. Г...
-
Розробка математичного забезпечення інформаційної системи Характеристика моделей і методів рішення економічної задачі Фінансовий аналіз здійснюється за...
-
Оптимізація діяльності в ARIS зводиться до виділення, формалізації і структурування бізнес - процесів з метою формування на їх основі "наскрізного"...
-
Положення підприємства багато в чому визначається його фінансовим станом, у зв'язку з чим аналізові фінансових результатів діяльності надається велике...
-
Головною метою створення Товариства є отримання прибутку шляхом виконання робіт та надання послуг підприємствам, організаціям та громадянам, як в...
-
Грошовий потік Витрати в перший рік служби системи розраховуються як сума капітальних і експлуатаційних витрат. Грошовий потік розраховується як різниця...
-
Розглядаючи моделі для аналізу фінансового стану можна зробити висновок, що вони дуже подібні між собою, але їхнім недоліком є те, що вони розраховують...
-
Організаційна структура підприємства ЗАТ "Годинникар" є юридичною особою і діє на підставі статуту і законодавства України. Підприємство створено...
-
Метою виконання контрольного прикладу є перевірка коректності побудованої моделі аналізу фінансового стану підприємства та перевірка правильності її...
-
Б, В, Г - АСУ підприємства підсистема фінансового аналізу ТОВ "Цегельний завод ім. М. Г. Миндру"
Діаграма бізнесу-процесу відділу "TO-BE" Контекстна діаграма Діаграма декомпозиції бізнесу-процесу відділу ДОДАТОК В Діаграми потоку даних інформаційної...
-
ДОДАТКИ - АСУ підприємства підсистема фінансового аналізу ТОВ "Цегельний завод ім. М. Г. Миндру"
ДОДАТОК А Математична модель Показник Позначення Од. виміру Формула Інвестований капітал XI Грн. XW +XL XR +XI Позиковий капітал XL Грн. Власний капітал...
-
Математичний алгоритм рішення задач представлений математичним описом, який включає математичну модель і математичні формули розрахунку основних...
-
Основу ІС становить інформаційна база (ІБ), що являє собою сукупність упорядкованої інформації, використовуваної при функціонуванні ІС [17,c.93]....
-
ВИСНОВКИ - АСУ підприємства підсистема фінансового аналізу ТОВ "Цегельний завод ім. М. Г. Миндру"
Фінансовий стан - найважливіша характеристика економічної діяльності підприємства. Він відображає конкурентоспроможність підприємства, його потенціал в...
-
Технічне забезпечення являє собою комплекс технічних засобів, що застосовуються для функціонування інформаційної системи, і містять у собі пристрої, за...
-
Статистичний аналіз використання паливно енергетичних ресурсів Запорізької області за 2012-2016 рр
Статистичний аналіз використання паливно енергетичних ресурсів Запорізької області за 2012-2016 рр. Енергетика - одна з найголовніших сфер економіки, від...
-
Структура створюваних моделей Основний виробничий процес - це система трьох складових: постачання сировини, виробництво і збут продукції (Рис. 2.1.)....
-
Даний підхід являє собою прогнозування попиту на продукцію вугільної промисловості регіону на основі показників, що випереджують його в часі. Найбільш...
-
Розробка структури ІС Процес розробки інформаційної системи можна охарактеризувати як процес, пов'язаний з пошуком такого способу організації окремих...
-
Системи контролю рівня запасів - Структура витрат в управлінні запасами
Існуючі системи контролю рівня запасів варіюють від найбільш простих до достатньо складних в залежності від розміру підприємства, політики і технології...
-
Основные процессы СЭС представлены комплексом направлений деятельности, которые можно представить как EP(t)={EP1(t), EP2(t) ... EPN(t)},, где i=1..n, n -...
-
При організації раціонального варіанта внутрішньо-машинної інформаційної бази даних, яка найбільш повно відбиває специфіку об'єкта управління, перед...
-
З - АСУ підприємства підсистема фінансового аналізу ТОВ "Цегельний завод ім. М. Г. Миндру"
Графік робіт зі створення інформаційної системи Учасники створення інформаційної системи Учасник Відділ Ставка Обсяг робіт Сума Середній керівний склад...
-
Д, Е, Ж - АСУ підприємства підсистема фінансового аналізу ТОВ "Цегельний завод ім. М. Г. Миндру"
Блок-схема інформаційної системи ДОДАТОК Е Фізична структура інформаційної системи ДОДАТОК Ж Кошторис витрат на апаратне забезпечення Апаратне...
-
Проектуванню форм вхідної інформації приділяється особлива увага. На цьому етапі можна скоротити обсяги даних, трудові витрати на збирання, реєстрацію,...
Аналіз фінансового стану підприємства - Модель розподілу інвестиційних ресурсів підприємства