Рекомендации по улучшению финансового состояния ООО "АЕМ-Авто", Пути повышения финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия - Повышение финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия

Пути повышения финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия

Проведенный в рамках второй главы анализ позволяет сделать вывод о том, что в течении исследуемого периода ООО "АЕМ-Авто" является финансово неустойчивой и неплатежеспособной организацией. Для стабилизации финансового состояния необходимо разработать мероприятия, которые позволят повысить собственные средства предприятия, а следовательно, повысить его финансовую устойчивость.

Можно отметить следующие недостатки, выявленные в ходе анализа:

    - недостаточная платежеспособность; - высокий уровень краткосрочных обязательств; - рост дебиторской задолженности и ее высокий удельный вес в активах; - снижение показателей рентабельности.

Рассмотрим возможные варианты выхода ООО "АЕМ-Авто" из кризисной ситуации.

Финансовая стабилизация предприятия в условиях кризисной ситуации последовательно осуществляется по таким основным этапам.

Выбор соответствующего направления оперативного механизма финансовой стабилизации диктуется характером платежеспособности ООО "АЕМ-Авто", индикатором которой служит коэффициент чистой текущей платежеспособности. Требуется увеличение показателей ликвидности и платежеспособностей за счет изменения как состава оборотных активов, так и состава краткосрочных финансовых обязательств. На рисунке 3.2 представлены причины низкой прибыли ООО "АЕМ-Авто".

Основными причинами низкой прибыли в 2014 году являются - цены и объемы реализации продукции низкие, а уровень издержек и расходы от прочих видов деятельности выский, т. к. цены на автомобили и запчасти к ним растут в связи с ростом курса валют.

ООО "АЕМ-Авто" в качестве заемных средств использует как краткосрочные займы, так и кредиторскую задолженность. Идя путем кредиторской задолженности, предприятие выбрало путь постоянной зависимости от поставщиков. Это объясняется тем, что выбор на рынке автомобилей, ограничивается только теми поставщиками, у которых предприятие кредитует поставки. Этот процесс повторяется в каждом обороте капитала, обрастая все большей зависимостью, в которой поставщики могут менять условия кредитования. Все проценты за кредитование входят в стоимость сырья и материалов, следовательно, отсюда возникает высокая себестоимость продукции, товаров и услуг, что является одной из причин относительно невысокой рентабельности капитала организации.

Одной из проблем на предприятии является высокий удельный вес дебиторской задолженности в активах (на конец 2014 года ее доля в активах составляет 44,4 %), следовательно, необходимо предложить мероприятия по оптимизации дебиторской и кредиторской задолженностей с целью повышения ликвидности и платежеспособности организации.

Проблемы управления дебиторской задолженностью, с которыми сталкивается ООО "АЕМ-Авто", достаточно типичны:

    - отсутствует достоверная информация о сроках погашения обязательств компаниями-дебиторами; - работа с просроченной дебиторской задолженностью не регламентирована; - отсутствуют данные о росте затрат, связанных с увеличением размера дебиторской задолженности и времени ее оборачиваемости; - оценка кредитоспособности покупателей и эффективность коммерческого кредитования не проводится; - не разработан регламент взаимодействия с дебиторами.

Определим эффективность факторинговой операции для ООО "АЕМ-Авто" по следующим данным: у организации есть возможность продать ЗАО "ВТБ24" право взыскания дебиторской задолженности на сумму 423,22 тыс. руб. (сомнительная задолженность на конец 2014 года - 7% от существующей на конец года задолженности) на таких условиях:

    - комиссионная плата за осуществление факторинговой операции взимается банком в размере 2% от суммы долга; - банк предоставляет организации кредит в форме предварительной оплаты его долговых требований в размере 75% от суммы долга; процентная ставка за предоставляемый банком кредит составляет 13% в год; - Средняя процентная ставка по кредитам выданным юридическим лицам на 2014 года составляет 15,85 % в год.

Они составляют:

    А) комиссионная плата: 423,33 * 2 / 100 = 8,47 тыс. руб. Б) плата за пользование кредитом: 423,33*0,75*13/100 = 41,3 тыс. руб.

Итого расходы: 8,5 + 41,3 = 49,8 тыс. руб.

С учетом рассчитанной суммы дополнительных расходов определим их уровень по отношению к дополнительно полученным денежным активам. Он составит: 49,8* 100 / (423,33 *0,75) = 15,7 %.

Сопоставляя полученный показатель со средним уровнем процентной ставки на рынке денег видно, что осуществление факторинговой операции для ООО "АЕМ-Авто" более выгодно, чем получение финансового кредита на период оплаты долга покупателем продукции (дешевле на 0,15%).

Но при условии, что этот долг возможно придется возвращать по решению суда, то операцию факторинга следует совершить.

Показатели факторинговой сделки для ООО "АЕМ-Авто" представлены в таблице 3.1.

Таблица 3.1- Показатели факторинговой сделки, в тыс. руб.

Показатель

Сумма

Дополнительные расходы, в том числе:

72

- комиссионная плата

8,5

- плата за пользование кредитом

41,3

Полученные денежные активы (75 % от сомнительной задолженности за 2014г.)

317,5

Уровень расходов по отношению к дополнительно полученным денежным активам, %

15,7

На протяжении периода большая часть задолженности имеет срок возникновения менее 45 дней. Сомнительная задолженность со сроком возникновения более 90 дней составляет в 2014 г. 22,5 % всей сомнительной задолженности (56241*0,225 = 12654 тыс. руб.).

Организации, представленные в таблице 3.2, являются поставщиками комплектующих и материалов и оказывающих услуги ООО "АЕМ-Авто", в то время как они закупают продукцию у данной организации.

Таблица 3.2 - Сводные данные дебиторской и кредиторской задолженности ООО "АЕМ-Авто" и организаций, в тыс. руб.

№

П/п

Наименование

организаций

Дебиторская задолженность

Кредиторская задолженность

Всего

Остаток

Всего

Остаток

1.

ООО "Сибмар"

3,7

-

5,7

2,0

2.

ИП "Холодков"

46,9

29,5

17,4

-

3.

ООО "Вьюга"

3,4

1,6

1,8

-

4.

ООО ТД "Компанент"

28,5

-

85,1

56,6

5.

ПТФ "Молодежная"

3,6

2,0

1,6

-

6.

ИП "Нетребский Д. А"

9,0

-

40,7

31,7

7.

ООО "ОльТаМар"

17,7

3,3

14,4

-

8.

ООО "Лига"

28,7

2,8

25,9

-

9.

ООО "Клир"

77,8

-

93,4

15,6

Всего:

39,2

105,9

Таким образом, предприятие сократит свою дебиторскую и кредиторскую задолженность. Остаток дебиторской задолженности составит 39,2 тыс. руб., а кредиторской - 105,9 тыс. руб. Оставшуюся разницу от данной суммы кредиторской задолженности можно снизить частично (40%) за счет реализации продукции, предоставления работ, услуг следующим хозяйствам: ООО ТД "Компанент" - 56,6 тыс. руб.; ИП "Нетребский" - 31,7 тыс. руб.; ООО "Клир" - 15,6 тыс. руб. Таким образом, дебиторская и кредиторская задолженности сократятся на 180,1 тыс. руб.

Похожие статьи




Рекомендации по улучшению финансового состояния ООО "АЕМ-Авто", Пути повышения финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия - Повышение финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия

Предыдущая | Следующая