ОЦЕНКА УРОВНЯ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ И ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ
Финансовые коэффициенты представляют собой относительные показатели финансового состояния предприятия. Они рассчитываются в виде отношений абсолютных показателей финансового состояния или их линейных комбинаций.
Таблица 4.6
Анализ финансовых коэффициентов
Показатели |
Норм. Ограни-чения |
2005 |
2006 |
2007 |
Изменение | |
06 к 05 |
07 к 06 | |||||
Коэффицент автономии (RА) |
>0,5 |
0,99 |
0,93 |
1,11 |
0 |
0,18 |
Коэффицент соотношения | ||||||
Мобильных и иммобилизован- |
- |
0,04 |
0,03 |
0,05 |
-0,01 |
0,02 |
Ных средств (Rм/л) | ||||||
Коэффицент соотношения | ||||||
Заемных средств и |
<min |
-0,86 |
0,19 |
0,19 |
0,67 |
0 |
Собственых (RЗ/с) | ||||||
Коэффицент маневриности (RM) |
Opt=0,5 |
0,13 |
0,15 |
0,15 |
0,02 |
0 |
Коэффицент имущества | ||||||
Производственного назначения |
>0,5 |
1,13 |
1,15 |
1,15 |
0,02 |
0 |
(RN. им) | ||||||
Коэффицент обеспечености Запасов и затрат собствеными Источниками формирования (RO) | ||||||
>0,6 - 0,8 |
-25,33 |
-29,11 |
-13,96 |
-3,78 |
15,15 | |
Коэффицент абсолютной |
>0,2 - 0,7 |
0,09 |
0,09 |
0,07 |
0 |
-0,02 |
Ликвидности (RА. л) | ||||||
Коэффицент |
>0,8 - 1,0 |
0,52 |
0,44 |
0,46 |
-0,08 |
0,02 |
Ликвидности (RЛ) | ||||||
Коэффицент автономии | ||||||
Источниками формирования |
0,62 |
0,65 |
0,54 |
0,03 |
-0,11 | |
Запасов и затрат (а А. з.) | ||||||
Коэффицент | ||||||
Платежеспособности (RП) |
>2 |
1,01 |
0,91 |
1 |
-0,1 |
0,09 |
Дебиторская задолженность Предприятия это важнейший компонент оборотного капитала предприятия.
Состояние дебиторской задолженности, ее размеры и качество оказывают существенное влияние на финансовое состояние предприятия.
В то же время дебиторская задолженность не всегда образуется в результате нарушения порядка расчетов и не всегда ухудшает финансовое состояние предприятия. Поэтому ее нельзя считать в полной сумме отвлечением собственных средств из оборота, т. к. гость ее служит объектом банковского предприятия и не влияет на платежеспособность хозяйствующего объекта. В нашем случае это " Авансы выданные" под выполнение работы оказанные услуги.
Кроме того, Предприятие должно помнить, что правильное и своевременное списание дебиторской задолженности играет значительную роль при формировании финансовых результатов деятельности организации.
Таким образом, дебиторская задолженность Предприятия превращается в его убыток и естественно ухудшает его финансовое состояние.
Из таблицы 4.7. видно, что состояние дебиторской задолженности в 2007 году по сравнению с 2006 годом ухудшилось, а именно на 10.9 дня увеличился средний срок погашения дебиторской задолженности; доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих актов выросла в 2007 году по сравнению с 2006 на 2,52% и составила 66,86%. Следовательно у предприятия снизилась ликвидность текущих актов, что характеризует ухудшение финансового положения предприятия.
Из всего вышесказанного следует что одним из важных факторов в улучшении эффективности использовании оборотных средств является контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Большое значение в этом имеет:
1) отбор потенциальных покупателей.
Для отбора потенциальных покупателей Предприятию следует проверить соблюдение платежной дисциплины в прошлом, прогнозные финансовые покупателя по оплате запрашиваемого им объема товаров, уровень текущей платежеспособности, уровень финансовой устойчивости.
2) определение условий оплаты товаров, предусмотренных в договорах.
По данным баланса делаем вывод, что Предприятие отгружает продукцию без предоплаты, то есть в кредит.
Рекомендуем использовать в своей деятельности схему расчетов "2/10 полная 30", широко используемую в экономически развитых странах.
Это означает, что
- А) покупатель получает 2%-ую скидку в случае оплаты полученного товара в течении 10 дней сначала периода кредитования (например, момент получения товара); Б) покупатель оплачивает полную стоимость товара, если оплата совершается в период с одиннадцатого по тридцатый день кредитного периода; В) в случае предоплаты в течении месяца покупатель будет вынужден дополнительно оплатить штраф, величина которого может варьировать в зависимости от момента оплаты. 3) образование резерва по сомнительным долгам.
Для образования резерва по сомнительным долгам предприятию следует осуществлять четкий контроль за каждым безнадежным долгом.
По результатам проведенной оценки финансового состояния можно сделать вывод, что предприятие является финансово неустойчивым, хотя и испытывает недостаток общей величины основных источников и формирования запасов и затрат.
Перед предприятием стоит задача пополнить этот недостаток в оборотных средствах
Источниками пополнения собственных оборотных средств Предприятия может являться полученная прибыль, а также приравнивание к собственным средствам так называемые устойчивые пассивы. Это средства, которые не принадлежат предприятию, но постоянно находятся в его обороте. К ним относятся: минимальная переходящаяся из месяца в месяц задолженность по оплате труда, минимальная переходящаяся задолженность перед бюджетом и внебюджетными фондами, средства кредиторов, полученные в качестве предоплаты за продукцию, переходящие остатки фонда потребления и др.
Кроме того, для стимулирования эффективного использования оборотных средств целесообразно привлекать заемные средства, а именно краткосрочные кредиты банка, с помощью которых удовлетворяются временные дополнительные потребности в оборотных средствах.
Так как Предприятие в 2006 и 2007 годах получило убыток в результате своей хозяйственной задолженности, рекомендуем покрыть дефицит собственных оборотных средств путем привлечения заемных средств.
Таблица 4.7.
РАСЧЕТ КОЭФФИЦИЕНТОВ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ И ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ
Наименование Коэффициента |
2005 |
2006 |
2007 |
Абсолютный прирост | |
06 к 05 |
07 к 06 | ||||
1. Рентабельность Продаж. |
0.1 |
0.1 |
0.1 |
0 |
0 |
2. Рентабельность Всего капитала |
0.05 |
0.06 |
0.06 |
+0.01 |
0 |
3. Рентабельность Основных средств и иных Внеоборотных активов. |
0.06 |
0.06 |
0.06 |
0 |
0 |
4. Рентабельность собственного капитала. |
0.06 |
0.07 |
0.07 |
+0.01 |
0 |
5. Общая оборачиваемость капитала |
0.5 |
0.5 |
0.5 |
0 |
0 |
6 Оборачиваемость мобильных средств. |
14.3 |
16.7 |
9.5 |
+2.4 |
-7.2 |
7 Оборачиваемость запасов и затрат. |
9.2 |
9.3 |
4.6 |
+0.1 |
-4.7 |
8 Оборачиваемость готовой продукции. |
12.0 |
12.1 |
11.9 |
+0.1 |
-0.2 |
9 Оборачиваемость дебиторской задолжности |
20.7 |
25.9 |
14.6 |
+5.2 |
-11.3 |
10 Средний срок дебитор-ской задолжности. |
17.06 |
14.1 |
25 |
-3.5 |
+10.9 |
11 Оборачиваемость кредиторской задолжности |
0.9 |
0.8 |
0.8 |
-0.1 |
0 |
12 Средний срок оборота кредиторской задолжности. |
405 |
456 |
456 |
+51 |
0 |
13Фондоотдача основных средств и прочих внеоборотных активов. 0.5 |
0.5 |
0.5 |
0.5 |
0 |
0 |
14 Оборачиваемость Собственного капитала. |
0.6 |
0.6 |
0.6 |
0 |
0 |
Кредиторская задолженность - это задолженность самого Предприятия поставщикам, работникам и т. д.
Кредиторская задолженность временно увеличивает оборотные средства предприятия (табл. 4.8.).
Таблица 4.8.
Анализ состояния кредиторской задолженности.
Виды кредиторской задолженности |
2005 |
2006 |
2007 |
06 к 05 |
07 к 06 |
Кредиторская задолженность, в том числе |
30094 |
30789 |
53898 |
+6950 |
+231094 |
Поставщики и подрядчики |
10747 |
77008 |
177540 |
-30396 |
+100460 |
Задолженность перед дочерними и зависимыми обществами |
- |
3118 |
- |
3118 |
-3118 |
По оплате труда |
675 |
1268 |
4901 |
+593 |
+3633 |
По социальному обеспечению |
1684 |
2921 |
13678 |
+1237 |
+10757 |
Задолженность перед бюджетом |
17532 |
19180 |
34278 |
+1655 |
+1508 |
Прочие кредиторы |
1578 |
3162 |
85 |
+1584 |
-3153 |
Из данных таблицы видим, что кредиторская задолженность предприятия значительно возросла в 2007 г., и ее доля к концу 2007 года составила более 10% (538984:5055072), что свидетельствует об увеличении "бесплатных" источников покрытия потребностей предприятия в оборотных средствах.
Часть кредиторской задолженности закономерна, так как вытекает из действующего порядка расчета (о оплате труда, по расчету с бюджетом и т. д.), но наряду с этим имеется кредиторская задолженность, возникшая в результате нарушения платежной дисциплины, так возросла в 2007 году кредиторская задолженность по расчетам с поставщиками и подрядчиками за поступившие товары (работы, услуги).
Сравнительный анализ кредиторской и дебиторской показал превышение кредиторской задолженности:
Год |
Дебиторская задолженность |
Кредиторская задолженность |
2005 |
1086 |
3009 |
2006 |
880 |
3078 |
2007 |
1645 |
5389 |
Это свидетельствует о том, что Предприятие в значительных размерах использует в обороте средства других предприятий, не выполняя своевременно перед ними свои обязательства. Такое соотношение свидетельствует об устойчивом финансовом положении предприятия.
НГДУ испытывает недостаток собственных оборотных средств. Из анализа видно что такое положение возникло в результате того, что Предприятие допустило получение в 2006 и 2007 годах убыток соответственно 1236 и 1279 рублей.
Источниками пополнения собственных оборотных средств Предприятия может являться полученная прибыль, а также приравнивание к собственным средствам так называемые устойчивые пассивы. Это средства, которые не принадлежат предприятию, но постоянно находятся в его обороте. К ним относятся: минимальная переходящаяся из месяца в месяц задолженность по оплате труда, минимальная переходящаяся задолженность перед бюджетом и внебюджетными фондами, средства кредиторов, полученные в качестве предоплаты за продукцию, переходящие остатки фонда потребления и др.
Кроме того, для стимулирования эффективного использования оборотных средств целесообразно привлекать заемные средства, а именно краткосрочные кредиты банка, с помощью которых удовлетворяются временные дополнительные потребности в оборотных средствах.
Так как Предприятие в 2006 и 2007 годах получило убыток в результате своей хозяйственной задолженности, рекомендуем покрыть дефицит собственных оборотных средств путем привлечения заемных средств.
СХЕМА ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ В ПРОМЫШЛЕННОСТИ
Похожие статьи
-
АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ
Основой финансовой устойчивости является рациональная организация и использование оборотных средств. Поэтому вопросам рационального их использования...
-
Финансовый анализ представляет собой метод оценки ретроспективного и перспективного финансового состояния предприятия. Финансовый анализ в условиях рынка...
-
Следующим этапом анализа должен явиться анализ оборотных средств компании "Ваш Дом" в динамике (табл. 6). Таблица 6 Динамика оборотных средств компании...
-
Заключение - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ
В результате проведенного в работе анализа можно сделать вывод о том, что финансовое состояние предприятия является неустойчивым. Основная причина - это...
-
ВВЕДЕНИЕ - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ
Основными показателями, характеризующими финансовое состояние предприятия, являются: обеспеченность собственными оборотными средствами и их сохранность;...
-
L1 = L1 = L1 =0,09 L1 = Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее...
-
АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ БАЛАНСА - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ
Анализ ликвидности баланса характеризует ту часть собственного капитала предприятия, которая является источником покрытия текущих активов предприятия (т....
-
Проведем анализ деловой активности деятельности ОАО "Совхоз Тепличный". Таблица 9 Анализ деловой активности, % Показатель 2005 г 2006 г 2007 г...
-
Показатели эффективности оборотных средств - Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия
Улучшение использования оборотного капитала с развитием предпринимательства приобретает все более актуальное значение, так как высвобождаемые при этом...
-
Финансовый результат деятельности ООО "Хлебсервис" в конечном итоге характеризуется показателями прибыли (убытка). Известно, что без получения прибыли...
-
Деловая активность характеризуется в первую очередь скоростью оборота средств. Анализ деловой активности заключается в определении уровней и динамики...
-
Деловая активность в финансовом аспекте проявляется в скорости оборота средств предприятия. Анализ деловой активности заключается в исследовании значений...
-
Для производства той или иной продукции в системе народного хозяйства имеется первичное звено, именуемое предприятием. Промышленное предприятие, в том...
-
АНАЛИЗ ТЕХНИЧЕСКОГО УРОВНЯ ПРЕДПРИЯТИЯ - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ
Технический уровень предприятия определяется прогрессивностью применяемой техники и технологии. В процессе анализа технического уровня предприятия...
-
Для финансового анализа ОАО "ГК "Космос" будем использовать данные бухгалтерской отчетности и отчета о финансовых результатах. В процессе "чтения"...
-
Состав и структура оборотных средств - Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия
Оборотные средства - это денежные средства, вложенные в сырье, топливо, незавершенное производство, готовую, но еще не реализованную продукцию, а также...
-
Анализ выполнения производственной программы НГДУ Производственная программа - это план производства основной продукции предприятия. В НГДУ - это план...
-
Источники формирования оборотных средств - Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия
Источниками формирования оборотных средств могут выступать[5]: -собственные средства; -средства, приравненные к собственным; -заемные средства;...
-
Понятие и экономическое содержание оборотных средств Производственные фонды промышленных предприятий делятся на основные и оборотные. В то время как к...
-
Эффективность деятельности организации может быть также охарактеризована показателями эффективности использования средств предприятия - коэффициентами...
-
Проведем вертикальный анализ бухгалтерского баланса. Источником проведения анализа является бухгалтерский баланс предприятия (см. Приложение №1и №3)....
-
Эффективность системы управления оборотными средствами в компании
В условиях рыночных отношений особую значимость в организациях приобретают такие вопросы как управления оборотными средствами. Являясь самостоятельной...
-
Коэффициенты оборачиваемости (деловой активности) характеризуют интенсивность использования имеющихся у компании ресурсов. Коэффициент оборачиваемости...
-
ЛИКВИДНОСТЬ ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ - Основной и оборотный капитал предприятия
Под Платежеспособностью предприятия понимается его способность своевременно производить платежи по своим срочным обязательствам. В процессе анализа...
-
Оборотные средства - это совокупность денежных средств предприятия, необходимых для формирования и обеспечения кругооборота производственных оборотных...
-
АНАЛИЗ ПРОИЗВОДИТЕЛЬНОСТИ ТРУДА. - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ
Производительность труда характеризует эффективность конкретного живого труда, создающего потребительные стоимости. Уровень производительности труда...
-
КРАТКАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ
В настоящее время в НГДУ г Воткинска в разработке находится Мишкинское месторождение, на завершающей стадии разработки. Добыча нефти по НГДУ составила...
-
Основные задачи анализа финансового положения предприятия: - определение меры влияния объективных и субъективных факторов на финансовые результаты...
-
Для целей оценки эффективности финансового менеджмента в управления деятельностью предприятием наука и практика выработали специальные методы, называемые...
-
ООО "ЛЮМ - систем". 1)Платежеспособность предприятия можно выразить в виде следующего неравенства (тыс. руб.): где: D - Денежные средства (стр.260) +...
-
Проведенная оценка показала, что в результате предложенных мероприятий дебиторская задолженность сократится на (1276,2+180,1) = 1456,3 тыс. руб. и...
-
Пути повышения прибыльности и рентабельности ОАО "ГК "Космос" Важнейшим критерием оценки экономического состояния гостиничных комплексов, определяющим...
-
Основные средства (фонды) Важнейшим этапом анализа деятельности предприятия является анализ основных и оборотных средств предприятия. Данные о движении...
-
Сущность, значение и задачи финансового анализа гостиничного предприятия В современных условиях главная цель любого предприятия - получение максимальной...
-
Заключение - Оборотные средства предприятия
Основные и оборотные средства - это важнейшие составляющие капитала любого предприятия, которые необходимы для осуществления его хозяйственной...
-
При оценке уровня управления финансами на предприятии, производится оценка структуры источников средств. Оценка структуры источников средств производится...
-
Анализ актива баланса Анализ финансового состояния предприятий осуществляется в основном по данным годовой и квартальной бухгалтерской отчетности и в...
-
ПОКАЗАТЕЛИ ЭФФЕКТИВНОГО ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ - Основной и оборотный капитал предприятия
Эффективность использования оборотных средств характеризуется системой экономических показателей, и, прежде всего, Оборачиваемостью оборотных средств и...
-
НОРМИРУЕМЫЕ И НЕНОРМИРУЕМЫЕ ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА. - Основной и оборотный капитал предприятия
К нормируемым оборотным средствам относятся: производственные запасы, незавершенное производство, расходы будущих периодов, готовая продукция....
-
Коэффициенты деловой активности позволяют проанализировать, насколько эффективно предприятие использует свои средства. К этой группе относятся различные...
ОЦЕНКА УРОВНЯ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ И ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ