Финансовый план предприятия - Оценка эффективности венчурного финансирования
Проведенные первичные исследования показывают, что потребность в создании нового продукта по очищению воды существует, и продукт будет пользовать успехом. В первые два года проект ориентирован на региональный рынок г. Краснодара. В дальнейшем, после обретения стабильности, планируется расширить производство и осуществлять продажи по всей России. ООО "Экоздрав" с успехом может выступать агентом, как на рынке потребительских товаров, так и на рынке предприятий, а именно:
Медицинских и детских учреждений;
Государственных учреждений;
Предприятий общественного питания;
Промышленных предприятий;
Предприятий сервисного обслуживания.
Описание потребителей или целевая аудитория была выявлена исходя из целей проекта и анализа отрасли. Потребителями будут выступать все жители города Красноярск, которые ведут здоровый образ жизни, интересуется качеством потребляемых продуктов, уровень дохода которых в размере среднего. Также, к такой категории людей следует отнести мам с малолетними детьми, которые с особой важностью относятся к качеству воды и для этого им приходится покупать ее в супермаркетах в отдельных бутылках за определенную сумму денег. С внедрением установок "ЭкоЗдрав" такой необходимости не будет. Предполагается, что такая категория людей будет лежать в интервале 23 - 55.
Итак, только в городе Красноярск проживает примерно 100000 человек, в среднем 250000 семей [33]. Если взять минимально 10% семей, то это уже 25000 штук водоочистителей. Кроме того, было выявлено, что продукт рассчитан на людей с достатком среднего и выше среднего. Для того, чтобы произвести соответствие данному критерию, было принято использовать критерий, как наличие машины в семье. По данным ГАИ г. Красноярска в городе зарегистрировано 15800 машин, в том числе и дорогих иномарок типа джип, БМВ, Мерседес и т. д. В таком случае, объем поставок в количестве примерно 12000 штук в год будет являться вполне обоснованным. В месяц получается: 12 000/12 = 1000 шт. в месяц
При установлении цен на продукцию используется метод "средние издержки плюс прибыль". При этом надбавка на себестоимость составляет 25-30%. В качестве ценовой политики выбрана стратегия глубокого проникновения на рынок. При этом необходимо учитывать тот факт, что компанией разработан новый товар, который удовлетворяет ту же потребность, что и уже существующий ряд продуктов. Учитывая стоимость уже существующих конкурентов, и главного из них - Nimbus, цена продукции которого составляет от 4500 рублей, на первоначальном этапе необходимо установить среднюю цену, для привлечения внимания покупателей и завоевании большой доли рынка. Предварительно полагается, что установленная цена будет в размере 3000 рублей.
Сущность проекта заключается в производстве товара - новинки, его продвижении и установке. Срок возврата инвестиций по предварительному анализу венчурной индустрии РФ составит 3 - 5 лет.
Для запуска производства необходимы первоначальные единовременные капитальные вложения в размере 6 100 000 рублей. Данная сумма включает:
- 1) вертикально-сверлильный станок 2 шт. - 2 710 000; 2) автомобиль автобус 1 шт. - 1 300 000; 3) дизайн-проект (ЭКОЗДРАВ 100,300) ед. - 50 000; 4) инструменты шт.15 000; 15 000*4 = 60 000; группа рабочих состоит из 8 человек, необходимы будут 4 набора инструментов из расчета по 2 человека на набор; 5) компьютер Оборудование шт.35 000; 35 000*3=45 000; необходимо три компьютера: для генерального директора, бухгалтера и программиста; 6) конструкторский проект "ЭкоЗдрав 100,300" ед.70 000; 7) копировальный аппарат шт. - 60 000; 8) лаборатория для реагентов шт. - 170 000; 9) оснастка для сборки "ЭкоЗдрав 100,300" шт. - 200 000; 10) пресс - форма на крышку воронки шт. - 50 000; 11) пресс-форма верхней крышки "ЭкоЗдрав 100" шт. - 60 000; 12) пресс-форма на воронку шт. - 120 000; 13) пресс-форма на крышку стакана шт. - 40 000; 14) пресс-форма на кувшин шт. - 25 000; 15) пресс-форма на стакан для картриджа шт. - 60 000; 16) пресс-форма нижней крышки "ЭкоЗдрав 100" шт.60 000; 17) принтер Оборудование шт.80 000; 18) программное обеспечение и Интернет Услуги ед.50 000; 19) проектирование пресс-форм "ЭкоЗдрав100,300" ед.50 000; 20) прочее оборудование шт. - 300 000; 21) сборка и испытание экспресс Лаборатории ед. - 60 000; 22) сканер шт. - 20 000; 23) экспресс лаборатория "Вода" шт. - 320 000; 24) сертификация продукции - 140 000 рублей.
Кроме затрат на организацию производства, необходимо учитывать затраты на персонал. На данный момент в компании работают 7 человек: генеральный директор, директор по науке, главный бухгалтер, программист, два инженера и слесарь. После расширения компании потребуется специалист по маркетингу, а также персонал по сборке произведенного оборудования и по его установке. Затраты на персонал представлены в таблице 4.
Таблица 4. Затраты на персонал

Всего, затраты на заработную плату рабочих составляют 343 000 рублей.
Статьи дополнительных вложений будут включать в себя следующее:
Аренда производственных площадей - 207 000 рублей в месяц;
Транспортные расходы - 31 000 рублей в месяц;
Затраты на НИОКР - 69 000 рублей в месяц;
Электрическая энергия - 15 000 рублей в месяц;
Реклама и маркетинг - 85 000 рублей в месяц;
Материалы и комплектующие на 1000 шт. - 35 000 рублей в месяц
Прочие издержки - 165 000 рублей в месяц.
Суммарные постоянные издержки равны 950 000 рублей. В первый период данная сумма погашается за счет собственных средств, в последующие периоды за счет выручки компании. Сумма требуемых инвестиций для инвестора составляет 6 100 000 рублей.
Для того, чтобы посчитать прибыль, необходимо составить прогнозный объем продаж. Было выявлено, что объем продаж на начало периода в размере 1000 шт. в месяц является вполне целесообразным. Но нужно учитывать, что с внедрением товара на рынок, объем продаж может расти, в частности за счет организации маркетинговой среды; появления постоянных покупателей; расширения производства; глубокого проникновения на рынок.
С учетом всех факторов, можно предположить, что объем продаж будет увеличиваться в каждом периоде при оптимистичном сценарии развития минимум на 20% в год.
Таблица 5
Планируемый объем продаж

Цена продукции по предварительному анализу отрасли была принята на уровне 3000 рублей за один фильтр. Для расчета чистой пробыли, предположим, что финансирования венчурных средств будет проходить в два этапа: 1 год - 3 350 000; 2 год - 2 750 000. Всего инвестируемых средств необходимо в размере 6 100 000. При составлении отчета о прибылях и убытках учитывались все затраты на продукт, в том числе:
Суммарные производственные и непроизводственные издержки
Амортизационные отчисления на стоимость всего оборудования
Налоги на имущество и налог на прибыль. Ставка налога на имущество составляет 2,2%, налога на прибыль - 20%. Все данные внесены в отчет.
Таблица 6
Прибыли и убытки компании

Также, в сформулированном отчете предполагается, что с внедрением товара на рынок, по истечении четырех лет, цена будет увеличиваться. Предположим, что к моменту выхода из компании, когда будет существовать необходимость в наращивании капитала, цена увеличиться на 10% на пятый год функционирования компании.
Таким образом, исходя из отчета, на третий год финансирования проект начнет приносить прибыль.
Похожие статьи
-
Анализ возможных выходов из проекта - Оценка эффективности венчурного финансирования
Выход из финансируемого проекта является самой значимой частью для инвестора и заключительным этапом финансирования проекта. Инвестор заинтересован в...
-
Описание проекта компании "ЭкоЗдрав" и анализ отрасли 1970 - 1980 годы нашего века были посвящены разоблачению преступлений против природы и страстным...
-
Заключение - Оценка эффективности венчурного финансирования
В современных условиях рыночной экономики России со свободной конкуренцией расширение и развитие успешной инновационной среды требует создания новых...
-
После выхода России на Всемирную торговую площадку, поддержание конкурентоспособности является приоритетным направлением отечественной политики уже много...
-
Составление бюджета продаж - Формирование комплексного финансового плана предприятия
Бюджет продаж целесообразно составить по ассортименту и по клиентам. Вначале на основании договоров и планов покупателей планируются продажи в...
-
Отбор и финансирование инноваций венчурным фондом - Оценка эффективности венчурного финансирования
К отбору проектов для финансирования венчурный фонд подходит с особой внимательностью. Данные процесс занимает большое количество времени, ведь от...
-
В современном обществе огромное внимание уделяется научно - техническому сектору экономики. Разработка и освоение новых технологий повышает...
-
Основным источником анализа финансового состояния предприятия является баланс. Он характеризует состояние собственности предприятия, использование...
-
На завершающем этапе построения системы месячных бюджетов необходимо составить бюджет движения денежных средств косвенным методом. Данный бюджет наглядно...
-
Бюджет производства - Формирование комплексного финансового плана предприятия
В этом бюджете рассчитывается планируемый объем производства исходя из бюджета продаж и остатков продукции на начало и конец периода. План выпуска...
-
Особенности венчурного финансирования - Оценка эффективности венчурного финансирования
Для венчурного финансирования характерен ряд особенностей, который отличает его от других видов финансирования (таблица 1) [35, 115]. Они заключаются в...
-
Оценке эффективности венчурного проекта уделяется особое внимание. Только после этапа оценки проекта инвестор может окончательно понять, выгодным ли...
-
Организационная модель венчурного инновационного фонда: устройство и функционирование Венчурные фонды и управляющие компании занимают важное место на...
-
Понятие и сущность венчурного финансирования Существуют множество книг, статей, работ, публикаций, монографий, учебников на тему венчурного...
-
Бюджет оплаты труда - Формирование комплексного финансового плана предприятия
Данный бюджет составляется исходя из принятой на предприятии системы оплаты труда. Как правило, он состоит из двух частей - план оплаты труда основного...
-
Поскольку ни один из исходных параметров системы бюджетирования невозможно спрогнозировать со 100 % достоверностью, возникает необходимость анализа...
-
Составление начального баланса - Формирование комплексного финансового плана предприятия
Для разработки системы необходимо вначале определить состояние компании на начало месяца, то есть составить баланс. Поскольку данные планируются в...
-
Для предприятий, пользующихся заемными средствами, важен анализ цены заемного капитала, поскольку высокая стоимость заемных финансовых ресурсов может...
-
Введение - Оценка эффективности венчурного финансирования
На сегодняшний день перспективы развития РФ в XXI веке напрямую зависят от исследований научно - технического сектора отечественной экономики. Стадия...
-
Прогнозный отчет о прибыли - Формирование комплексного финансового плана предприятия
В прогнозном отчете о прибыли сводятся данные по продажам и затратам компании для определения суммы налога на прибыль и планируемого значения чистой...
-
Преимущество этой модели заключается в простоте расчетов и легкости интерпретации их результатов, а также учете фактора риска, что весьма важно для...
-
Этот метод имеет две характерные черты: Во-первых, он не предполагает дисконтирования показателей дохода; Во-вторых, доход характеризуется показателем...
-
Задачи, содержание и особенности разработки финансового плана предприятия - Антикризис
Важнейшим элементом обеспечения устойчивой производственной деятельности является система финансового планирования, которая состоит из систем бюджетного...
-
Для успешной постановки бюджетирования необходимо учитывать ряд моментов. Во-первых, следует помнить, что бюджетирование является частью системы...
-
Бюджет закупок сырья - Формирование комплексного финансового плана предприятия
На основании плана выпуска продукции составляется Бюджет закупок сырья . Для данного бюджета необходимо спланировать следующие исходные данные: - нормы...
-
Изучение научной литературы по проблемам инвестиций и оценки эффективности инвестиций позволило сделать вывод о том, что в настоящее время существует ряд...
-
Применение бюджетирования дает эффект независимо от того, планирует фирма значительно увеличить финансовые показатели или нет. Самое главное,...
-
Учет затрат на производстве является не только сугубо "механической" деятельностью, но и творческой, так как бухгалтеру-экономисту требуются как широкие...
-
Операционный анализ - анализ безубыточности и влияния структуры затрат на динамику прибыли, позволяющий определить взаимосвязи между издержками и...
-
Маржинальный подход Финансовые результаты определяются величиной доходов от реализованной продукции. На основе этих результатов управляющий делает выводы...
-
Показатели эффективности инвестиционного проекта - Финансовые показатели деятельности предприятия
Часто перед компанией стоит проблема выбора наиболее привлекательного проекта из нескольких возможных, либо необходимость проранжировать проекты по...
-
Введение - Формирование комплексного финансового плана предприятия
Основа управленческого учета - структурированная информация, собираемая и анализируемая в мониторинговом режиме. Цель управленческого учета - так...
-
Факторный анализ прибыли от продаж Прибыль отчетного периода отражает общий финансовый результат производственно-хозяйственной деятельности фирмы с...
-
Заключение - Формирование комплексного финансового плана предприятия
В рамках курсовой работы в соответствии с заданием разработан месячный бюджет предприятия. Дана оценка показателям прибыли и денежного потока, выделены...
-
Бюджет затрат на доставку товаров клиентам - Формирование комплексного финансового плана предприятия
В данном бюджете сумма транспортных затрат планируется на основании объема продаж по каждому клиенту и среднего процента затрат на доставку (если...
-
Следующим результирующим бюджетом является бюджет движения денежных средств, рассчитанный прямым методом. В данный бюджет заносится планируемый приход и...
-
Оценка деловой активности - Анализ финансового состояния предприятия
Коэффициенты рентабельности характеризуют прибыльность основной деятельности ООО "Агломерат-Пром". Коэффициент рентабельности продаж характеризует,...
-
В условиях рыночной экономики очень высока степень конкурентной борьбы. По этой причине предприятие является условной единицей -- самым маленьким звеном...
-
Для рассматриваемого примера этот бюджет включает в себя только план расходов по содержанию офиса (часть затрат на сбыт и управление была спланирована в...
-
На основании данных бюджетов закупок сырья, оплаты труда основного персонала и накладных производственных затрат составляет Бюджет себестоимости...
Финансовый план предприятия - Оценка эффективности венчурного финансирования