Анализ капитала МУП "Шумерлинское ПУ "Водоканал" за 2012-2014 гг. - Источники и методы привлечения капитала на примере МУП "Шумерлинское ПУ "Водоканал"

Роль капитала предприятия, а так же эффективное его использование при различных экономических отношениях всегда важна. Это обусловлено тем, что главным источником прибыли любого предприятия, национального богатства страны является умелое, разумное достаточно полное использование капитала предприятия, со своевременным обнаружением путей его приумножения и способов его эффективного использования. В сочетании с человеческим трудом, развитым менеджментом на различных уровнях производства, качественным бюджетированием, правильным финансовым планированием и маркетингом достигается максимальная эффективность использования капитала. Это особенно важно в настоящее время для каждого предприятия.

Причины увеличения или уменьшения имущества предприятия устанавливают, изучая изменения в составе источников его образования. Поступление, приобретение, создание имущества может осуществляться за счет собственных и заемных средств, характеристика которых отражена в пассиве бухгалтерского баланса. Все это является неотъелемой частью финансового планирования любой организации. Для того, чтобы выявить недостатки финансового планирования данного предприятия, нужно проанализировать динамику источников средств предприятия.

Динамика источников средств предприятия, изменения в их составе приводится в таблице 2.

Таблица 2. Анализ структуры капитала МУП "ШПУ "Водоканал" за 2012-2014 гг., тыс. руб.

Средства предприятия

На 01.01.12 г.

На 01.01.13 г.

На 01.01.14 г.

Абс. изм., (+,-) тыс. руб.

Темп изм., %

01.01.13 г. 01.01.12 г

01.01.14 г. 01.01.13 г

01.01.13 г. 01.01.12 г

01.01.14 г. 01.01.13 г

Собственный капитал

-282

-663

-3531

381

2868

235,1

532,6

Заемный капитал

23889

27938

24436

4049

-3502

117

87

Источники имущества - всего

23607

27275

20905

3368

-6370

115

76,6

Данные таблицы 2 показывают, что в 2013 году объем собственного капитала уменьшился на 381 тыс. руб., в 2014 год на 2868 тыс. руб., на конец 2014 года сумма собственного капитала составила -3531 тыс. руб. Сумма заемного капитала в 2012 году составила 23889 тыс. руб., а в 2014 году 24436 тыс. руб.

Основной целью анализа капитала МУП "ШПУ "Водоканал" является выявление тенденций динамики объема и состава капитала в предплановом периоде и их влияния на финансовую устойчивость и эффективность использования капитала.

Можно сделать вывод, что предприятию следует активно поработать над актуальной финансовой стратегией, так как из данны таблицы 2 сумма заемных средств предприятия в разы больше собственных, при том, что размеры собственного капитала лишь уменьшаются с каждым годом. Необходимо в срочном порядке заняться финансовым планированием на ближайшие несколько лет, иначе такая динамика развития предприятия скажется крайне негативно на состояние предприятия в целом.

При анализе необходимо изучить динамику и структуру собственного и заемного капитала, выяснить причины изменения отдельных слагаемых, дать оценку этим изменениям за отчетный период.

Поступление, приобретение создание имущества предприятия осуществляется за счет собственного и заемного капитала. Формируется капитал предприятия (активы), как за счет собственных (внутренних), так и за счет заемных (внешних) источников. Основным источником финансирования является собственный капитал.

Собственный капитал - часть в активах предприятия, которая остается после вычета его обязательств. Таким образом, подчеркивается, что обязательствам перед кредиторами относительно активов предприятия предоставляется преимущество по сравнению с требованиями собственников капитала.

Для анализа собственного капитала рассмотрим динамику состава собственного капитала предприятия (таблица 6).

Таблица 3. Динамика структуры собственного капитала МУП "ШПУ "Водоканал" за 2012-2014 гг., тыс. руб.

Собственные Средства предприятия

На 01.01.12 г.

На 01.01.13 г.

На 01.01.14 г.

Абс. изм., (+,-) тыс. руб.

Темп изм., %

01.01.13 г. 01.01.12 г

01.01.14 г. 01.01.13 г

01.01.13 г. К 01.01.12 г.

01.01.14 г. К 01.01.13 г.

Уставный капитал

322

322

322

0

0

0

0

Резервный капитал

-

-

-

-

-

-

-

Добавочный капитал

20536

20536

20536

0

0

0

0

Нераспределенная прибыль

-21140

-21521

-24389

-381

-2868

102

119

Итого:

-282

-663

-3531

-381

-2868

235,1

532,6

Как видно из таблицы 3 сумма уставного, резервного и добавочного капитала в течение анализируемого периода не изменилась, возросла только сумма нераспределенной прибыли: в 2012 году она составляла -21140 тыс. руб., в 2014 году - 34389 тыс. руб., за счет чего произошло уменьшение и собственного капитала предприятия на 3249 тыс. руб. Увеличение нераспределенной прибыли свидетельствует также о расширенном типе воспроизводства.

Динамика состава заемного капитала предприятия за 2012-2014 гг. представлена в таблице 4.

Таблица 4. Динамика структуры заемного капитала МУП "ШПУ "Водоканал" за 2012-2014 гг., тыс. руб.

Заемные средства предприятия

На 01.01.12 г.

На 01.01.13 г.

На 01.01.14 г.

Абс. изм., (+,-) тыс. руб.

Темп изм., %

01.01.13 г. К 01.01.12 г.

01.01.14 г. К 01.01.13 г.

01.01.13 г. К 01.01.12 г.

01.01.14 г. К 01.01.13 г.

Долгосрочные обязательства

22

22

22

0

0

0

0

Краткосрочные обязательства

23687

27916

24414

4229

-3502

118

87

Займы и кредиты

-

-

-

-

-

-

-

Кредиторская задолженность

23454

27682

24267

4228

-3415

118

87

Задолженность участникам по выплате доходов

-

-

-

-

-

-

-

Доходы будущих периодов

322

234

147

-88

-87

73

63

Прочие краткосрочные обязательства

-

-

-

-

-

-

-

Итого:

23889

27938

24436

3689

-4049

116

87

Анализируя таблицу 4 можно сделать вывод, что на начало анализируемого периода обязательства предприятия на 99,9% состояли из краткосрочных, что является негативным фактом, свидетельствующим о нерациональной финансовой стратегии и о высоком риске потери финансовой устойчивости. Большое влияние на финансовое состояние предприятия оказывает состав заемных средств, т. е. соотношение долгосрочных и краткосрочных финансовых обязательств. Из таблицы 7 следует, что в 2012 году сумма заемного капитала составляла 23889 тыс. руб. а в 2014 году составила 24436 тыс. руб. т. е. сумма заемного капитала увеличилась за анализируемый период на 2,2%. Сумма долгосрочных обязательств осталась на прежнем уровне. Объем краткосрочных обязательств увеличился по отношению к 2012 году на 3%.

Для выхода МУП "ШУП "Водоканал" из крайне тяжелого финансового положения, необходимо совершенствовать управление капиталом предприятия. Для чего необходимо составить актуальный план развития предприятия в нынешних экономических условиях, усовершенствовать финансовую стратегию, стараясь уменьших долю заемных средств, увеличивая тем самым долю собственного капитала.

Похожие статьи




Анализ капитала МУП "Шумерлинское ПУ "Водоканал" за 2012-2014 гг. - Источники и методы привлечения капитала на примере МУП "Шумерлинское ПУ "Водоканал"

Предыдущая | Следующая