Анализ финансовой устойчивости организации - Анализ финансового состояния и эффективности деятельности ОАО "Мостоотряд-99"
Анализ финансовой устойчивости начинается с расчета относительных показателей (коэффициентов) финансовой устойчивости за 2010-2012 г. г. по ОАО "Мостоотряд-99"
Таблица 2.4.1
Основные показатели финансовой устойчивости организации
Показатель |
Значение показателя |
Изменение показателя (гр.4-гр.2) |
Описание показателя и его нормативное значение | ||
31.12.2010 |
31.12.2011 |
31.12.2012 | |||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
1. Коэффициент автономии |
0,12 |
0,08 |
0,14 |
+0,02 |
Отношение собственного капитала к общей сумме капитала. Нормальное значение для данной отрасли: 0,4 и более (оптимальное 0,5-0,7). |
2. Коэффициент финансового левериджа |
7,5 |
11,1 |
6,3 |
-1,2 |
Отношение заемного капитала к собственному. Нормальное значение для данной отрасли: не более 1,5 (оптимальное 0,43-1). |
3. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами |
-0,1 |
0,03 |
0,09 |
+0,19 |
Отношение собственных оборотных средств к оборотным активам. Нормальное значение: 0,1 и более. |
4. Индекс постоянного актива |
1,71 |
0,67 |
0,34 |
-1,37 |
Отношение стоимости внеоборотных активов к величине собственного капитала организации. |
5. Коэффициент покрытия инвестиций |
0,12 |
0,08 |
0,14 |
+0,02 |
Отношение собственного капитала и долгосрочных обязательств к общей сумме капитала. Нормальное значение: 0,7 и более. |
6. Коэффициент маневренности собственного капитала |
-0,71 |
0,48 |
1,92 |
+2,63 |
Отношение собственных оборотных средств к источникам собственных средств. Нормальное значение для данной отрасли: 0,15 и более. |
7. Коэффициент мобильности имущества |
0,8 |
0,94 |
0,95 |
+0,15 |
Отношение оборотных средств к стоимости всего имущества. Характеризует отраслевую специфику организации. |
8. Коэффициент мобильности оборотных средств |
0,22 |
0,48 |
0,17 |
-0,05 |
Отношение наиболее мобильной части оборотных средств (денежных средств и финансовых вложений) к общей стоимости оборотных активов. |
9. Коэффициент обеспеченности запасов |
-0,81 |
0,7 |
0,31 |
+0,5 |
Отношение собственных оборотных средств к стоимости запасов. Нормальное значение: 0,5 и более. |
10. Коэффициент краткосрочной задолженности |
1 |
1 |
1 |
- |
Отношение краткосрочной задолженности к общей сумме задолженности. |
Коэффициент автономии организации по состоянию на 31.12.2012 составил 0,14. Данный коэффициент характеризует степень зависимости организации от заемного капитала. Полученное здесь значение говорит о недостаточной доле собственного капитала (14%) в общем капитале организации. За весь рассматриваемый период произошел рост коэффициента автономии, составивший +0,02.
На 31 декабря 2012 г. коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами равнялся 0,09, при этом на 31.12.2010 коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами составлял -0,1 (т. е. произошел рост на 0,19). На 31 декабря 2012 г. значение коэффициента не соответствует нормативному значению. В течение всего рассматриваемого периода коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами сохранял значение, не соответствующее норме.
В течение анализируемого периода отмечен явный рост коэффициента покрытия инвестиций до 0,14 (на 0,02). Значение коэффициента на 31 декабря 2012 г. значительно ниже допустимой величины (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала организации составляет 14%).
Коэффициент обеспеченности материальных запасов на 31.12.2012 составил 0,31. В течение анализируемого периода отмечен очень сильный рост коэффициента обеспеченности материальных запасов - на 0,5. В течение рассматриваемого периода можно наблюдать как позитивные значения коэффициента, так и значения, не соответствующие норме. На последний день анализируемого периода значение коэффициента обеспеченности материальных запасов характеризуется как неудовлетворительное. Коэффициент краткосрочной задолженности организации показывает на отсутствие долгосрочной задолженности при 100% краткосрочной.
На следующем графике наглядно представлена динамика основных показателей финансовой устойчивости ОАО "Мостоотряд-99":
Следующим этапом оценки финансовой устойчивости ОАО "Мостоотряд-99" является анализ собственных оборотных средств по величине излишка или недостатка.
Рис. 2.4.1 Динамика показателей финансовой устойчивости
Таблица 2.4.2.
Анализ финансовой устойчивости по величине излишка (недостатка) собственных оборотных средств
Показатель собственных оборотных средств (СОС) |
Значение показателя |
Излишек (недостаток)* | |||
На начало анализируемого периода (31.12.2010) |
На конец анализируемого периода (31.12.2012) |
На 31.12.2010 |
На 31.12.2011 |
На 31.12.2012 | |
СОС1 (рассчитан без учета долгосрочных и краткосрочных пассивов) |
-36 858 |
112 952 |
-82 389 |
-13 693 |
-252 047 |
СОС2 (рассчитан с учетом долгосрочных пассивов; фактически равен чистому оборотному капиталу, Net Working Capital) |
-36 858 |
112 952 |
-82 389 |
-13 693 |
-252 047 |
СОС3 (рассчитанные с учетом как долгосрочных пассивов, так и краткосрочной задолженности по кредитам и займам) |
-36 858 |
278 198 |
-82 389 |
-13 180 |
-86 801 |
*Излишек (недостаток) СОС рассчитывается как разница между собственными оборотными средствами и величиной запасов и затрат.
Поскольку на 31.12.2012 наблюдается недостаток собственных оборотных средств, рассчитанных по всем трем вариантам, финансовое положение организации по данному признаку можно характеризовать как неудовлетворительное. При этом нужно обратить внимание, что все три показателя покрытия собственными оборотными средствами запасов за рассматриваемый период (с 31.12.2010 по 31.12.2012) ухудшили свои значения.
Похожие статьи
-
Финансовая устойчивость предприятия - это такое состояние финансовых ресурсов, их распределение и использование, которое обеспечивает развитие...
-
Оценка ключевых показателей Ниже по качественному признаку обобщены важнейшие показатели финансового положения и результаты деятельности ОАО...
-
Анализ финансовой устойчивости предприятия - Анализ финансового состояния предприятия
Финансовая устойчивость предприятия -- это финансовое состояние предприятия и его ресурсов, при помощи которого обеспечивается развитие фирмы на...
-
Для финансового анализа ОАО "ГК "Космос" будем использовать данные бухгалтерской отчетности и отчета о финансовых результатах. В процессе "чтения"...
-
Структура капитала ОАО "Мостоотряд-99" Первое, на что следует обратить внимание, оценивая финансовое положение организации - структура ее бухгалтерского...
-
Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости - Анализ финансового состояния
Под платежеспособностью предприятия понимается его способность своевременно производить платежи по своим обязательствам и определяется с помощью...
-
Проведение анализа финансовой устойчивости, ее оценка и прогнозирование в рамках действующей организации опирается на многочисленные источники...
-
Заключение - Анализ финансового состояния и эффективности деятельности ОАО "Мостоотряд-99"
Проанализировав финансовое состояние ОАО "Мостоотряд-99" можно сделать следующие выводы: Среди показателей, имеющих Исключительно хорошие значения, можно...
-
Анализ финансовой устойчивости ООО "Альтернатива" - Антикризис
Финансовое состояние обществ необходимо оценивать как в краткосрочной перспективе, чему служат показатели платежеспособности, так и в долгосрочной...
-
ООО "ЛЮМ - систем". 1)Платежеспособность предприятия можно выразить в виде следующего неравенства (тыс. руб.): где: D - Денежные средства (стр.260) +...
-
Оценка финансового состояния компании - Анализ финансового состояния компании
Анализ финансового состояния компании является одним из важных направлений экономического анализа. Оценка финансового положения фирмы представляет собой...
-
Представленный ниже анализ финансового состояния ОАО "Мостоотряд-99" выполнен за период с 01.01.2011 по 31.12.2012 г. (2 года). Качественная оценка...
-
Соотношение стоимости запасов и величин собственных и заемных источников их формирования - один из важнейших факторов устойчивости финансового состояния...
-
Анализ ликвидности ОАО "Мостоотряд-99" начинается с расчета основных финансовых коэффициентов, характеризующих способность предприятия рассчитываться по...
-
Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости - Анализ финансового состояния предприятия
Под платежеспособностью предприятия понимается его способность своевременно производить платежи по своим срочным обязательствам. Финансовая устойчивость...
-
В условиях современной рыночной экономики, предполагающей высокую степень финансово-хозяйственной самостоятельности организаций, острую конкурентную...
-
Финансовое состояние и характеризующие его показатели - Анализ финансового состояния
Финансовое состояние предприятия характеризуется показателями наличия у него финансовых ресурсов, обеспечением денежными средствами, необходимыми для...
-
Общая оценка финансового состояния позволяет перейти к исследованию финансовой устойчивости. Финансовая устойчивость - характеристика, свидетельствующая...
-
Любая наука, в том числе и финансовый анализ, в своих исследованиях базируется на диалектическом методе познания. Использование этого всеобщего метода в...
-
Платежеспособность предприятия - его способность своевременно производить платежи по своим срочным обязательствам. Ликвидность - это готовность и...
-
Динамику основных технико-экономических показателей за последний период существования фирмы можно представить в виде таблицы (Приложение 3). Как мы...
-
Открытое акционерное общество "Нефтекамскшина" - крупнейшее предприятие в шинной отрасли России и СНГ. Основная деятельность - производство шин для...
-
Деловая активность характеризуется в первую очередь скоростью оборота средств. Анализ деловой активности заключается в определении уровней и динамики...
-
Оценка финансовой устойчивости ООО "Легион-Пак" Анализ финансового состояния организации целесообразно проводить по этапам. На первом этапе нам...
-
Анализ актива баланса Анализ финансового состояния предприятий осуществляется в основном по данным годовой и квартальной бухгалтерской отчетности и в...
-
Обзор результатов деятельности организации ОАО "Мостоотряд-99" начинается с оценки финансовых результатов за 2011-2012 г. г. Таблица 2.6.1 Основные...
-
На основе методик анализа платежеспособности и финансовой устойчивости организации, рассмотренных в параграфе 1.2 проведем оценку. Согласно данным...
-
Для анализа финансового состояния ООО "Хлебсервис" будем использовать данные из финансовой отчетности: 1) отчет о прибылях и убытках (приложение 1); 2)...
-
Оценка финансовой устойчивости позволяет внешним субъектам анализа (прежде всего партнерам по договорным отношениям) определить финансовые возможности...
-
Анализ платежеспособности и ликвидности баланса - Анализ финансового состояния предприятия
Анализ платежеспособности (финансовой стойкости) характеризует структуру источников финансирования ресурсов предприятия, степень финансовой стойкости и...
-
Финансовая устойчивость -- одна из характеристик соответствия структуры источников финансирования в структуре активов. В отличие от платежеспособности,...
-
В отчетном году по сравнению спрошлымгодомнаблюдается снижение рентабельности активовна 14 процентных пункта. Что произошло под влиянием снижении...
-
Анализ финансовой устойчивости ПАО "Мегафон"
Цель проектного задания - продемонстрировать умение использовать методику проведения анализа финансовой устойчивости ПАО "Мегафон" по абсолютным...
-
Анализ структуры и ликвидности баланса Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности начинается с оценки финансового состояния по данным...
-
Операционный анализ финансового состояния заемщика Для характеристики активов, являющихся важнейшим элементом финансовой отчетности, изучается их...
-
Основные задачи анализа финансового положения предприятия: - определение меры влияния объективных и субъективных факторов на финансовые результаты...
-
Оценка финансового состояния предприятия ООО "Альтернатива" - Антикризис
Таким образом, анализ финансового состояния ООО "Альтернатива" за периоды 2002, 2003 и 2004 годов позволил выявить некоторые особенности развития данного...
-
В рамках оценки финансового состояния компании "Ваш Дом" проведем расчет показателей финансовой устойчивости и платежеспособности. Для оценки финансовой...
-
АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ - Оборотные средства в сфере деятельности предприятия НГДУ
Основой финансовой устойчивости является рациональная организация и использование оборотных средств. Поэтому вопросам рационального их использования...
-
Оценка финансовой устойчивости и перспектив деятельности кредитной организации
Проведем анализ структуры ресурсов коммерческого банка. Результаты расчетов разместим в Таблицах 1-5, каждую из которых прокомментируем. Таблица 1....
Анализ финансовой устойчивости организации - Анализ финансового состояния и эффективности деятельности ОАО "Мостоотряд-99"