Мероприятия финансового оздоровления ТОО "Сауле", Влияние отдельных факторов на улучшение финансового состояния - Анализ производственно-хозяйственной деятельности ТОО "Сауле"
Влияние отдельных факторов на улучшение финансового состояния
Итак, проанализировав финансово-хозяйственную деятельность ТОО "Сауле" за 2005-2007 годы с помощью основных показателей можно сказать что предприятие находится в сложном финансово-экономическом положении, выход из которого может быть осуществлен только принятием решительных мер, обеспечивающих стабильный и достаточно высокий уровень предоставления услуг.
Для выявления неиспользованных резервов и предложение научно обоснованных мероприятий по дальнейшему повышению финансового состояния ТОО "Сауле" необходимо выявление отдельных факторов, влияющих на финансовое состояние.
Оценка результата хозяйственной деятельности осуществляется, как правило, по финансовому результату, то есть по полученной предприятием прибыли или убытку. А финансовый результат - это результат использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов.
Анализ результата финансовой деятельности дает возможность оценить эффективность прежде всего размещения ресурсов.
Обобщенной оценкой наличия, размещения и использования имеющихся на предприятии ресурсов может служить показатель обеспеченности собственным капиталом.
Рассматривая в динамике обеспеченность собственным капиталом предприятия, можно последовательно выявить влияние конкретных Факторов на изменение коэффициента обеспеченности собственным капиталом. Данный подход к экономическому анализу позволяет выявить степень влияния на обобщающий показатель оценки экономического и финансового состояния предприятия практически любого фактора.
Внешний анализ можно условно разделить на пять этапов расчета факторных влияний на обеспеченность предприятия собственным капиталом:
Первый этап - оценка экономического и финансового состояния предприятия в динамике. На этом этапе выявляется результат финансово-хозяйственной деятельности. Если предприятие в рассматриваемый период работало успешно, значит значение рассматриваемого обобщающего коэффициента увеличивается, то есть обеспеченность материальных оборотных средств собственными оборотными средствами увеличивается.
Расчет общего изменения коэффициента финансовой устойчивости проводится по данным бухгалтерского баланса как для внешнего, так и для внутреннего анализа;
?k = k" - k' (3.1)
Где k' - коэффициент обеспеченности собственным капиталом по состоянию на начало отчетного периода;
K" - коэффициент обеспеченности собственным капиталом по состоянию на конец отчетного периода;
?k - изменение коэффициента обеспеченности собственным капиталом.
Для анализируемого предприятия:
- ?k2005 = -0,01+0,16 = 0,15 ?k2006 = 0,15+0,01 = 0,16
Второй этап оценки также относится к внешнему анализу. На этом этапе определяется степень влияния на обеспеченность собственным капиталом величины материальных оборотных средств, основного капитала и источников собственных средств. Методом цепных подстановок последовательно определяется влияние каждого фактора: [24, с.178]
- 1. Расчет влияния на изменение обобщающего показателя суммы источников собственных средства:
- ?k(СК) = СК"/(ВА' + ЗЗ') - СК'/(ВА' + ЗЗ') (3.2)
Где СК' - источники собственных средств на начало отчетного периода;
СК" - источники собственных средств на конец отчетного периода;
ВА' - величина основного капитала на начало отчетного периода;
ЗЗ' - величина материальных оборотных средств на начало отчетного
Периода.
Для анализируемого предприятия:
- ?k(СК) = 90367/ (91453 + 26690) - 85300 / (91453 + 26690) = 0,04 2. Расчет влияния на изменение обобщающего показателя величины основного капитала:
- ?k(ВА) =СК" /(ВА" + ЗЗ ') - СК" / (ВА' + ЗЗ') (3.3)
Где СК' - источники собственных средств на начало отчетного периода
СК" - источники собственных средств на коней отчетного периода;
ВА' - величина основного капитала на начало отчетного периода:
ЗЗ' - величина материальных оборотных средств на начало отчетного периода.
ВА" - основной капитал на конец отчетного периода.
Для анализируемого предприятия:
- ?k(ВА) = 90367/ (90959 + 26690) - 85300 / (91453 + 26690) = 0,05 3. Расчет влияния на изменение обобщающего показателя увеличения (снижения) запасов и затрат:
- ?k (ЗЗ) = СК"/(ВА" + ЗЗ") - СК"/(ВА" + ЗЗ') (3.4)
Где СК' - источники собственных средств на начало отчетного периода
СК" - источники собственных средств на конец отчетного периода;
ВА' - величина основного капитала на начало отчетного периода;
ВА" - основной капитал на конец отчетного периода:
ЗЗ' - величина материальных оборотных средств на начало отчетного
Периода;
ЗЗ" - величина материальных оборотных средства на коней отчетного периода.
Для анализируемого предприятия:
?k (ЗЗ) = 90367/ (90959 + 25587) - 90367 / (90959+ 26690) = 0,01
На третьем этапе проводится анализ источников финансирования и прежде всего анализируется собственный капитал предприятия. [27, с.89]
Рассматривая источники собственных средств как сумму уставного капитала, прибыли, оставшейся; в распоряжении предприятия, целевых поступлений и других источников собственных средства, можно проанализировать влияние этих факторов:
СК = WC + NP+ G (3.5)
Где СК - источники собственных средств (собственный капитал);
УК - уставный капитал;
HP - неиспользованная прибыль;
G - целевые поступления и другие источники собственных средств.
Изменение величины собственного капитала зависит от изменения трех видов источников, и выражается формулой
- ?СК = ?УК + ?NP + ?G (3.6) 1. Расчет степени влияния изменения уставного фонда на изменение показателя обеспеченности собственный капиталом:
- ?k(УК) = ?k(СК) * ?УК / ? СК (3.7)
Rде ?k(УК) - влияние на обобщающий показатель изменения уставного фонда;
- ?УК - абсолютное изменение уставного фонда; ? СК - абсолютное изменение величины собственного капитала.
Для анализируемого предприятия:
- ?k(УК) = 0,04 * 0 / 5067 = 0 2. Расчет степени влияния изменения суммы чистой прибыли на изменение финансовой устойчивости предприятия:
- ?k (NP) = ?k(СК) * ?NP / ? СК (3.8)
Где k(NP) - влияние на обобщающий показатель изменения суммы чистой прибыли;
?NP - абсолютное изменение величины чистой прибыли.
Для анализируемого предприятия:
?k (NP) = 0,04 * (-789) /5067 = -0,01
Если первые три этапа проводятся на базе данных бухгалтерских балансов для внешнего анализа и по Главной книге для ежемесячного внутреннего анализа, то на четвертом этапе анализа дополнительно потребуется отчет о Финансовых результатах или учетные регистры.
Основным источником собственных средств на предприятии, является прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, а значит и финансовое состояние предприятия зависит прежде всего от величины полученной (валовой) прибыли. Выразив валовую прибыль, как произведение рентабельности материальных оборотных средств и средней величины материальных оборотных средств, получим рентабельность материальных оборотных средств, которую преобразуем формулой [28, с.163]
Ra = GP/ Аср = Сgp / Аср * GP / Сgs (3.9)
Где Ra - рентабельность материальных оборотных средств (запасов и затрат);
GP - валовая прибыль;
Аср - средняя стоимость материальных оборотных средств;
Сgр - себестоимость выполненных строительно-монтажных работ.
Выражение (Cge/Acp.) соответствует оборачиваемости материальных оборотных средств (INR), то есть:
INR = Cge/Acp (3.10)
А отношение валовой прибыли к себестоимости продукции - это рентабельность одного оборота (Rs)
Rs = GP / Cge (3.11)
Используя формулы, получаем значение валовой прибыли:
GP = Ra * Аср = INR * Аср Rs (3.12)
Если из валовой прибыли вычесть использованную часть прибыли, то получаем чистую прибыль:
NP = INR * Rs * Аср - SP (3.13)
Таким образом, на изменение величины чистой прибыли влияет четыре экономических показателя: оборачиваемость запасов и затрат, рентабельность выпушенной продукции (выполненных работ) и абсолютная величина запасов и затрет и использование прибыли.
На четвертом этапе анализа выявляется взаимосвязь экономических показателей и степень влияния их на изменение величины валовой прибыли:
- 1. Расчет влияния оборачиваемости материальных оборотных средств на прибыль (влияние деловой активности работников анализируемого предприятия):
- ?GP(INR) = ?INR * Rs * Аср (3.14)
Где ?GP(INR) - влияние на валовую прибыль изменения оборачиваемости материальных оборотных средств;
?INR - изменение оборачиваемости материальных оборотных средств;
Rs - рентабельность одного оборота;
Аср - средняя величины материальных оборотных средств за базисный период;
- 2. Расчет влияния рентабельности одного оборота на прибыль:
- ?GP(Rs) =INR" * ?Rs * Асp (3.15)
Где ?GP(Rs) - влияние на валовую прибыль изменения рентабельности одного оборота;
INR" - оборачиваемость материальных оборотных средств в отчетном периоде;
- ?Rs - изменение рентабельности одного оборота. 3. Расчет влияния средней величины материальных оборотных средств на прибыль:
- ?GP(Acp) =INR" * Rs" * ?Асp (3.16)
Где: ?GP(Acp)- влияние на валовую прибыль изменения средней стоимости материальных оборотных средств;
Rs" - рентабельность одного оборота;
- ?Аср - изменение средней величины материальных оборотных средств. 4. Расчет общего изменения прибыли от реализации:
- ?GP = ?GP(INR) +?GP(Rs) +?GP(Acp) (3.17)
- ?NP = [?GP(INR) +?GP(Rs) +?GP(Acp)] - ?SP (2.32)
Четвертый этап является подготовительным этапом для анализа влияния на изменение обеспеченности собственным капиталом факторов, повлиявших на изменение суммы неиспользованной прибыли.
Для ТОО "Сауле":
- ?GP(INR) =0,2*(-0,05)*38627= -386,3 ?GP(Rs) =0 ?GP = -386,3 + 0 + 2194,3 = 1808 ?NP = 1808 +789 = 2597
На пятом этапе определяется непосредственнее влияние отдельных показателей на обеспеченность собственным капиталом.
В данной методике этот этап является заключительным, но предполагается возможность дальнейшего выявления резервов повышения эффективности деятельности предприятия и нормализации его финансового состояния. Пятый этап включает в себя следующие расчеты: [29, с.287]
- 1. Расчет влияния оборачиваемости материальных оборотных средств на изменение обобщающего показателя состояния предприятия:
- ?k(INR) = ?k(СК) * ?GP(INR) / ?СК (3.18)
- ?k(Rs) = ?k(СК) * ?GP(Rs) / ?СК (3.19)
- ?k(Acp) = ?k(СК) * ?GP(Acp) / ?СК (3.20)
- ?k (SP) = ?k(СК) * ?SP / ?СК (3.21)
В конечном итоге получаем степень влияния каждого фактора на обобщающий показатель экономического и финансового состояния предприятия:
?k = ?k(УК)+ ?k(G) +?k(INR)+ ?k (Rs)+ ?k (A") - ?k(SP)+ ?k(ВА) (3.22)
Где ?k - изменение обобщающего показателя экономического и финансового состояния - коэффициента обеспеченности собственным капиталом предприятия;
- ?k(УК) - влияние на изменение обобщающего показателя величины уставного капитала; ?k(G) - влияние на изменение обобщающего показателя величины целевых поступлений и других источников собственных средства ?k(INR) - влияние на изменение обобщавшего показателя оборачиваемости материальных оборотных средств; ?k (Rs) - влияние на изменение обобщающего показателя рентабельности одного оборота; ?k (ЗЗ") - влияние на изменение обобщающего показателя материальных оборотных средств; ?k (A") = k(Acp.) + k(ЗЗ) (3.23) ?k(SP) - влияние на изменение обобщающего показателя использования прибыли; ?k(ВА) - влияние на изменение обобщающего показателя величины основного капитала.
Для ТОО "Сауле":
- ?k(INR) = 0,04*(-386,3) /5067 = - 0,01 ?k(Rs) = 0,04 * 0 / 5067 = 0 ?k(Acp) =0,04 * 2194,3 / 5067 = 0,02 ?k (SP) =0,04 * -789 /5067 = -0,01 ?k = 0 + 0 - 0,01 + 0 + 0,02 + 0,01 + 0,05 = 0,07
Таким образом, в приведенных формулах прослеживается связь экономических показателей с финансовой устойчивостью.
Сведем все полученные результаты в таблицу 20.
Из таблицы видно, что наибольшее влияние на изменение всех показателей состояния предприятия оказало влияние чистой прибыли.
Таблица 17 Влияние факторов на финансовое положение предприятия
Наименование показателя |
Значение |
1 |
2 |
Влияние на изменение обобщенного показателя сумма источников собственных средств, ?k(СК) |
0,04 |
Влияние на изменение обобщенного показателя величины основного капитала, ?k(ВА) |
0,05 |
Влияние на изменение обобщенного показателя уменьшения запасов и затрат, ?k (ЗЗ) |
0,01 |
Степень влияния уставного фонда на изменение показателя обеспеченности собственным капиталом, ?k(УК) |
0 |
Степень влияния изменения суммы чистой прибыли на изменение финансовой устойчивости предприятия, ?k (NP) |
-0,01 |
Влияние деловой активности на прибыль, ?GP(INR) |
-386,3 |
Влияние рентабельности на прибыль, ?GP(Rs) |
0 |
Влияние средней величины материальных оборотных средств на прибыль, ?GP(Acp) |
2194,3 |
Общее изменение прибыли от реализации, ?GP |
1808 |
Общее изменение чистой прибыли, ?NP |
2597 |
Влияние деловой активности на изменение обобщающего показателя состояния предприятия, ?k(INR) |
-0,01 |
Влияние рентабельности на изменение обобщающего показателя состояния предприятия, ?k(Rs) |
0 |
Влияние материальных оборотных средств на изменение обобщающего показателя состояния предприятия, ?k(Acp) |
0,02 |
Влияние использования прибыли на изменение обобщающего показателя состояния предприятия, ?k (SP) |
-0,01 |
Изменение обобщающего показателя экономического и финансового показателя, ?k |
0,07 |
Похожие статьи
-
Предварительный обзор баланса. При проведении общего анализа финансового состояния предприятия в условиях инфляции и частных переоценок основных фондов...
-
Финансовое состояние предприятия - это совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. Основная цель...
-
Бухгалтерский баланс как источник информации для финансового анализа и управления предприятием Данные бухгалтерского баланса являются часто главным...
-
После общей характеристики финансового положения на основе изучения состава, структуры и динамики активов финансовой отчетности предприятия и источников...
-
Разработка стратегии ТОО "Сауле" - Анализ производственно-хозяйственной деятельности ТОО "Сауле"
Для разработки стратегии предприятия необходимо провести глубокий анализ как внешней так и внутренней среды предприятия оценив при этом сильные и слабые...
-
Предмет и объекты экономического анализа Экономический анализ -- это способ познания хозяйственных процессов экономического субъекта, основанный на...
-
Сведения, которые приводятся в пассиве баланса, позволяют определить, какие изменения произошли в структуре собственного и заемного капитала, сколько...
-
Бухгалтерский баланс как основной источник проведения анализа Бухгалтерский баланс является одним из способов обобщения, с одной стороны, состава и...
-
Таблица 8. Коэффициенты финансовой устойчивости Наименование показателя 2008 2009 Коэффициент автономии 0,173 0,288 Коэффициент концентрации заемного...
-
На современном этапе развития экономики вопрос анализа финансового состояния предприятия с целью дальнейшего совершенствования системы управления им...
-
Таблица 4 Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости предприятия ОАО "Завод им. Гаджиева" за 2013-2014гг. Показатель Условное об. Базисный...
-
Система показателей деловой активности и эффективности деятельности предприятия Для целей оценки управления деятельностью предприятия наука и практика...
-
Цели, задачи и методы экономического анализа Методологической основой анализа финансовых результатов деятельности предприятия является целевой подход, т....
-
Для оценки финансовой устойчивости предприятия проводят ее углубленный анализ. В практике анализа финансового состояния применяют как абсолютные, так и...
-
Заключение - Анализ производственно-хозяйственной деятельности ТОО "Сауле"
Проведенный анализ финансовой деятельности предприятия ТОО "Сауле" позволяет сделать следующие выводы. Показатели финансовой устойчивости практически...
-
Оценка деловой активности - Анализ производственно-хозяйственной деятельности ТОО "Сауле"
Показатели этой группы характеризуют результаты и эффективность текущей основной производственной деятельности. Оценка деловой активности на качественном...
-
Бухгалтерская отчетность организации служит основным источником информации о ее деятельности. Полный всесторонний анализ отчетности необходим прежде...
-
Анализ показателей финансовой устойчивости - Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности
Оценка финансового состояния организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Анализируя платежеспособность, сопоставляются состояние...
-
Для осмысления общей картины изменения финансового состояния весьма важны показатели структурной динамики баланса. Сопоставляя структуры изменений в...
-
Финансовое состояние предприятия, его устойчивость во многом зависит от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных...
-
Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются приростом суммы собственного капитала (чистых активов), основным источником которого...
-
Таблица 11. Оценка эффективности деятельности организации № п/п Показатели Расчет по данным баланса (Форма 1) и отчета о финансовых результатах (Форма...
-
Оценка показателей финансового-хозяйственной деятельности и анализ финансовой устойчивости предприятия Анализ финансово-хозяйственной деятельности играет...
-
Финансовая отчетность -- совокупность показателей учета, отраженных в форме определенных таблиц и характеризующих движение имущества, обязательств и...
-
Основная цель финансового анализа - получение наибольшего числа ключевых параметров, дающих объективную картину финансового состояния организации, его...
-
Финансовый анализ представляет собой метод оценки текущего и перспективного финансового состояния предприятия на основе изучения финансовой информации с...
-
Исследуя структуру раздела "Финансовые результаты" плана счетов бухгалтерского учета[3] и "Отчет о финансовых результатах"[4], можно сделать следующие...
-
Анализ сравнительного аналитического баланса Используя исходные данные бухгалтерского баланса Ф№1 составлен развернутый сравнительный аналитический...
-
ЗАКЛЮЧЕНИЕ - Состояние учета и анализ фонда оплаты труда
Объектом исследования в дипломной работе является филиал республиканского государственного предприятия "Казахстан Темир Жолы" - "Костанайсткая дистанция...
-
Абсолютные показатели финансовой устойчивости Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие состояние запасов и...
-
Таблица 13. Пограничные значения Z-счета Высокая угроза банкротства Менее 1,23 Зона неведения От 1,23 до 2,90 Низкая угроза банкротства Более 2,90...
-
Финансовая устойчивость предприятия характеризуется рядом показателей, среди которых наиболее важными являются: наличие собственных средств предприятия в...
-
Из всех форм бухгалтерской отчетности важнейшей является баланс. Бухгалтерский баланс характеризует в денежной оценке финансовое положение организации по...
-
Анализ финансовой устойчивости предприятия - Учет товарно-материальных запасов
Ухудшение финансового состояния предприятия сопровождается "проеданием" собственного капитала и неизбежным "залезанием" в долги. Тем самым падает...
-
Проанализировав выявленные финансовые проблемы СХПК "Даниловская птицефабрика" можно предложить следующие проект по повышению рентабельности и роста...
-
Оценка финансового состояния предприятия - Порядок аудита финансовых результатов на предприятии
Финансовое состояние организации - это экономическая категория, которая оценивает финансовые отношения предприятия и его способность финансировать свою...
-
Существует классификация, предусматривающая следующие две группы относительных показаний финансовой устойчивости. Первая группа - показатели,...
-
Анализ показателей финансовой устойчивости и деловой активности - Бухгалтерский баланс
Проведем анализ показателей финансовой устойчивости ОАО "Камаз" за 2014-2015 гг. (таблица 5). Таблица 5 - Система показателей финансовой устойчивости...
-
Организационно-правовая характеристика предприятия ПАО "Аэрофлот" Публичное акционерное общество "Аэрофлот - российские авиалинии". Местонахождения...
-
Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность, т. е. возможность своевременно погашать свои...
Мероприятия финансового оздоровления ТОО "Сауле", Влияние отдельных факторов на улучшение финансового состояния - Анализ производственно-хозяйственной деятельности ТОО "Сауле"