Аналіз показників фінансового стану ПАТ "Житомирський маслозавод" - Організація та методика аудиту розрахунків з постачальниками і підрядниками у ПАТ "Житомирський маслозавод"

Однією з найважливіших умов функціонування підприємства в умовах ринку ї його платоспроможність, здатність підприємства в будь який час зуміти розрахуватись за своїми зобов'язаннями. Стан платоспроможності ПАТ "Житомирський маслозавод" досліджується за показниками ліквідності в таблиці 2.4. Найбільш узагальнюючим показником платоспроможності є коефіцієнт покриття. Характеризуючи відношення оборотного капіталу до короткострокових зобов'язань, він дозволяє встановити, у скільки поточні активи покривають поточні зобов'язання.

Таблиця 2.4 Показники ліквідності ПАТ "Житомирський маслозавод"

Показник

Роки

Відхилення 2014 р. до 2012 р. (+/ - )

2012

2013

2014

Загальний коефіцієнт покриття (платоспроможності)

1,30

2,32

1,98

0,68

Коефіцієнт швидкої ліквідності

0,81

1,29

1,06

0,25

Коефіцієнт незалежної (забезпеченої) ліквідності

0,34

1,44

0,49

0,15

Коефіцієнт абсолютної ліквідності

0,05

0,58

0,06

0,02

Частка оборотних активів в загальній сумі активів, %

0,4

0,5

0,5

0,1

Частка виробничих запасів в оборотних активах

0,2

0,1

0,2

0,1

В нашому випадку, на кожну гривню короткострокових зобов'язань припадає 1,98 грн. ліквідних коштів, що є позитивним явищем в порівнянні з 2012 р. Коефіцієнт швидкої ліквідності не досягає до значення, тому для підприємства не є достатнім у 2012 р. Коефіцієнт абсолютної ліквідності дозволяє прослідкувати, яка частина заборгованості може бути погашена за необхідності негайно. В нашому випадку в 2014 р. це значення не є нормативним, тобто здатність підприємства гасити свої зобов'язання на рівні 6%, за теоретичною нормою - 20 - 25%.

При вивільненні грошових коштів підприємство вже може досягнути нормативних значень показників ліквідності.

Прослідкуємо тенденції показників фінансової стійкості (таблиця 2.5). Як бачимо з таблиці, в період з 2012-2014 рр. відбувається збільшення ваги власних фінансових ресурсів ПАТ "Житомирський маслозавод". Коефіцієнт фінансової незалежності має тенденції до збільшення, при цьому що його значення повинне відповідати або бути на рівні 0,6 або 60%.

Таблиця 2.5 Показники фінансової стійкості ПАТ "Житомирський маслозавод"

Показник

Роки

Відхилення 2014 р. до 2012 р. (+/ - )

2012

2013

2014

Коефіцієнт автономії (концентрації власного капіталу)

0,69

0,55

0,55

-0,14

Маневреність робочого капіталу

0,83

0,83

0,94

0,11

Коефіцієнт фінансової залежності

1,44

1,81

1,79

0,34

Коефіцієнт маневреності власного капіталу

0,13

0,54

0,40

0,28

Коефіцієнт концентрації залученого капіталу

0,29

0,43

0,33

0,04

Коефіцієнт поточних зобов'язань

1,00

0,52

0,50

-0,50

Коефіцієнт співвідношення залученого і власного капіталу

0,41

0,79

0,50

0,08

Коефіцієнт забезпечення власними коштами

0,18

0,18

0,04

-0,14

Коефіцієнт фінансової стабільності

2,42

1,27

1,97

-0,44

У цьому випадку ризик кредиторів зводиться до мінімуму, але цього не достатньо, щоб розвивати власну господарську діяльність. Концентрація власного капіталу зменшується. Оптимальне значення коефіцієнта фінансової залежності вважається 40%, однак ми спостерігаємо тенденцію до значної залежності підприємства від зовнішньої середовища та маємо значення цього показника на рівні 1,79.

Таким чином, враховуючи інші показники фінансової стійкості, ПАТ "Житомирський маслозавод" є фінансово стійким у своїй господарській діяльності, оскільки може забезпечити себе власними фінансовими ресурсами та значною мірою не залежить від зовнішніх джерел фінансування.

Звернемося до показників ділової активності підприємства, що представлені в таблиці 2.6. З розрахованих показників таблиці ділової активності видно, що збільшення доходу від реалізації на 78,6 % дозволило збільшити чистий дохід на 80,7%, валовий прибуток - на 30,5%, оскільки темпи росту собівартості реалізованої продукції є більшими в порівняння з темпами росту чистого доходу. За період 2012-2014 рр. ПАТ "Житомирський маслозавод" розрахувалося за зовнішніми заборгованостями, особливо з бюджетом, фінансовий результат від операційної діяльності в 2014 р. має позитивне значення - прибуток у сумі 60871,0 тис. грн.

Таблиця 2.6 Оцінка ділової активності ПАТ "Житомирський маслозавод", тис. грн.

Показники

Роки

Відхилення 2012 р. до 2014 р.

2012

2013

2014

+ / -

%

Дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)

564922,0

816321,0

1009203,0

444281,0

78,6

Податок на додану вартість

89122,0

130353,0

149397,0

60275,0

67,6

Чистий дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг)

475800,0

685968,0

859806,0

384006,0

80,7

Фактичні обсяги виробництва продукції

391232,0

586804,0

669102,0

277870,0

71,0

Собівартість реалізованої продукції

332227,0

530166,0

672400,0

340173,0

102,4

Валовий прибуток

143573,0

155802,0

187406,0

43833,0

30,5

Фінансовий результат від операційної діяльності

53965,0

48774,0

60871,0

6906,0

12,8

Фінансовий результат від господарської діяльності

46389,0

41552,0

44645,0

-1744,0

-3,8

Чистий прибуток

34027,0

30225,0

34150,0

123,0

0,4

Чистий прибуток було збільшено на 0,4%, тобто 123,0 тис. грн. у 2014р., що є запорукою забезпечення інтересів всіх учасників в господарській діяльності ПАТ "Житомирський маслозавод". Такі показники свідчать про достатність надходження на підприємство фінансових та грошових ресурсів, що є базою для формування власних ресурсів для здійснення господарської діяльності. Однак, як видно, підприємство має можливості для підвищення ділової активності. Проведений аналіз потенціалу господарської діяльності підприємства свідчить про те, що на теперішній час є тенденція

ПАТ "Житомирський маслозавод" у привабливості для інвесторів, безризикованості для кредиторів.

Проведення оцінки фінансового стану підприємства неможливе без дослідження його ринкової активності, тобто можливості існувати в жорстких конкурентних ринкових умовах (таблиця 2.7).

Показники ділової активності показують стан забезпечення власними коштами та розрахунок за зобов'язаннями на основі власного капіталу. Як бачимо, за 2012-2014 рр. сума нерозподіленого прибутку збільшилась на 30225,0 тис. грн.

Керівництво підприємства не визначилось з розподілом коштів, що надійшли у розпорядження. Таким чином, оцінюючи рівень економічної безпеки ПАТ "Житомирський маслозавод" можемо стверджувати, що отриманий чистий прибуток у 2012-2014 рр. є показником ефективної роботи підприємства в цілому.

Таблиця 2.7 Оцінка ринкової активності ПАТ "Житомирський маслозавод"

Показник

Роки

Відхилення 2014 р. до 2012 р. (+/ - )

2012

2013

2014

Статутний капітал, тис. грн.

1393,0

1393,0

1393,0

0,0

Інший додатковий капітал, тис. грн.

16555,0

16555,0

16555,0

0,0

Резервний капітал, тис. грн.

4406,0

4406,0

4406,0

0,0

Нерозподілений прибуток, тис. грн.

150324,0

180549,0

180549,0

30225,0

Коефіцієнт податкових інвестицій

0,27

0,27

0,24

-0,03

Маючи наявні активи, підприємство змогло реалізувати виготовлену продукцію та вийти на прибутковий рівень господарювання, проте на основі цих даних можна стверджувати, що необхідно умовою отримання чистих прибутків є виважена політики реалізації виготовленої продукції на беззбиткові обсяги.

Проведемо оцінку стану активів та зобов'язань

ПАТ "Житомирський маслозавод" у 2012-2014 рр. (таблиця 2.8).

Наведені в таблиці дані показують, що за 2014 - 2012 рр. вартість майна (активів) підприємства зросла на 112932,0 тис. грн., в тому числі за рахунок власного капіталу на 30225,0 тис. грн. Це характеризує стабільність господарської діяльності підприємства, наміри збільшувати її обсяги та підвищувати ефективність. В загальній вартості активів за даний період відбулося збільшення вартості необоротних активів на 40955,0 тис. грн., та оборотних активів на 165250,0 тис. грн. Співвідношення необоротних та оборотних активів підприємства за 3 роки майже не зазнало змін.

Таблиця 2.8 Оцінка стану активів та зобов'язань ПАТ "Житомирський маслозавод"

Показник

Роки

Відхилення 2014 р до 2012 р. (+/-)

2012

2013

2014

Загальна вартість активів (майна), тис. грн.

249303,0

367460,0

362235,0

112932,0

Вартість необоротних активів, тис. грн.

156030,0

169006,0

196985,0

40955,0

Вартість оборотних активів, тис. грн.

93278,0

193454,0

165250,0

71972,0

Вартість матеріальних оборотних активів (запасів), тис. грн.

21042,0

91088,0

76514,0

55472,0

Дебіторська заборгованість, тис. грн.

53789,0

57450,0

83378,0

29589,0

Грошові кошти, тис. грн.

3383,0

47977,0

5291,0

1908,0

Статутний капітал, тис. грн.

1393,0

1393,0

1393,0

0,0

Власний капітал, тис. грн.

172678,0

202903,0

202903,0

30225,0

Залучений капітал, тис. грн.

76630,0

164557,0

148946,0

72316,0

Короткострокові кредити банків, тис. грн.

39052,0

50800,0

50800,0

11748,0

Поточні зобов'язання, тис. грн.

71484,0

83436,0

83436,0

11952,0

Вартість активів (майна) за первинною вартістю, тис. грн.

329424,0

463079,0

473494,0

144070,0

Робочий (чистий оборотний) капітал, тис. грн.

21794,0

110018,0

81814,0

60020,0

Позитивним також є збільшення робочого капіталу підприємства в 2014 р. в порівнянні з 2012 р. на 81814,0 тис. грн. Наявність робочого капіталу забезпечує підприємству оперативну самостійність, а його конкретний розмір багато в чому визначає найоптимальніше формування і використання всього майна. Важливе значення для оцінки майнового стану підприємства належить розміру власного майна та частки власних оборотних активів. Це обумовлено тим, що при зростанні цих показників підвищується стабільність підприємницької діяльності. Власне майно підприємства збільшилось на 473494,0 тис. грн. Негативним для підприємства є збільшення поточних зобов'язань на 11952,0 тис. грн.

Таким чином, підприємництво ПАТ "Житомирський маслозавод" здійснюється в певних економічних умовах і тому може бути успішним лише у випадку, коли власники підприємства здатні адекватно оцінити ці умови, виявити напрямки можливих змін, пристосувати свій бізнес до цих умов, максимально використавши закладені у них можливості. Свідченням цього є стійкий фінансовий стан суб'єкта господарювання за період 2012-2014 рр., що протягом цього періоду покращився, підвищення рівня ділової активності та прискорення оборотності оборотних активів порівняно із поточними зобов'язаннями - покращення показників ліквідності, а також порівняно висока ринкова активність підприємства, що дозволяє інвесторам, власникам, трудовому колективу, постачальникам, кредиторам та іншим фінансовим установам, врешті решт - державі, реалізовувати свої інтереси в процесі господарювання ПАТ "Житомирський маслозавод".

Аналіз показників фінансового стану ПАТ "Житомирський маслозавод" завершує розрахунок точки беззбитковості у вартісних або натуральних одиницях.

Таблиця 2.9 Аналіз рівня економічної безпеки господарської діяльності підприємства

Чистий дохід

Витрати

Показники

Рядок за ф №2 звітності

Тис. грн.

Показники

Рядок за ф №2 звітності

Тис. грн.

ЧДо. д.

2000

1186576

СРо. д.

2050

901391

ЧДі. о.

2120

1965

ОВі. о.

2180

8376

ЧДф. д.

2220

53

АВ

2130

30729

ЧДі. д..
    2200 2240

396

ВЗ

2150

149803

ВВф. д.

2250

8848

ВВі. д.
    2255 2270

8499

ППг. д.

2300

9766

Разом (ЧДп)

Х

1188990

Разом (ВВп)

Х

1117412

Чистий прибуток підприємства 71578 тис. грн. (ЧДп - ВВп)

Порівнявши показники доходів понесених для одержання доходів витрат підприємства, що визначені у Звіті про фінансові результати (Звіті про сукупний дохід) (додаток В), визначили, що чистий прибуток складає 71578тис. грн.

Згідно проведених розрахунків можна здійснити оцінку рівня економічної безпеки господарської діяльності підприємства (таблиця 2.10)

Таблиця 2.10 Оцінка рівня економічної безпеки господарської діяльності підприємства

Показник

Алгоритм розрахунку

Розрахунок

Величина показника

Постійні витрати (ПВп)

АВ+ВЗ

30729+149803

180532

Змінні витрати (ЗВп)

ВВп-ПВп

1117412-180532

936880

Валовий прибуток (ВПп)

ПВп+ЧПп

180532+71578

252110

Валова прибутковість чистого доходу (ПВчд)

ВПп : ЧДп

252110:1188990

0,21

Витратомісткість чистого доходу за змінними витратами (ВМчд)

ЗВп / ЧДп

936880/1188990

0,79

Чистий дохід, який забезпечує беззбиткову діяльність (ЧДб)

ПВп / ПВчд

180532/0,21

859676

Змінні витрати, які забезпечують беззбиткову діяльність (ЗВб)

ЧДб* ВМчд

859676*0,79

679144

Рівень (коефіцієнт) економічної безпеки діяльності підприємства (Кб)

ЧДп--ЧДб / ЧДп
    1188990-859676 1188990

0,28

Таким чином, чистий дохід, що забезпечує беззбиткову роботу підприємства складає 859676 тис. грн., змінні витрати, які забезпечують беззбиткову роботу підприємства, складають 679144 тис. грн. Рівень економічної безпеки діяльності підприємства 0,28.

Точка беззбитковості є обсягом або рівнем операцій, при якому сукупний дохід дорівнює сукупним витратам, тобто це точка нульового прибутку або нульових збитків. Точка беззбитковості визначається за формулою:

ТБ = ВПост. / (РЧ. д. - РЗм. в.)

Де ТБ - мінімальний обсяг реалізації продукції (точка беззбитковості);

ВПост - сума постійних витрат;

РЧ. д. - рівень чистого доходу;

РЗм. в. - рівень змінних витрат;

Отже, для досягнення беззбиткової роботи ПАТ "Житомирський маслозавод" потрібно реалізовувати продукції на 311262 тис. грн. Натомість підприємство у 2014 році реалізувало продукції вартістю 1186576 тис. грн., що більше попереднього року на 183226 тис. грн.(додаток В).

Похожие статьи




Аналіз показників фінансового стану ПАТ "Житомирський маслозавод" - Організація та методика аудиту розрахунків з постачальниками і підрядниками у ПАТ "Житомирський маслозавод"

Предыдущая | Следующая