Анализ финансового состояния ОАО "Альфа-Банк", Источники формирования финансовых ресурсов ОАО "Альфа-Банк" - Анализ деятельности коммерческого банка

Источники формирования финансовых ресурсов ОАО "Альфа-Банк"

Пассивные операции - операции по привлечению средств в банк, формированию ресурсов последнего. Значение пассивных операций для банка велико. Очевидно, что устойчивая ресурсная база банка позволяет ему успешно проводить ссудные и иные активные операции, поэтому каждый коммерческий банк стремится наращивать свои ресурсы. К пассивным операциям банка относят: привлечение средств на расчетные и ткущие счета юридических и физических лиц; открытие срочных счетов граждан, предприятий и организаций; выпуск ценных бумаг; займы, полученные от других банков, и т. д.[11]. Ресурсы банка состоят из собственных, привлеченных и заемных средств. В структуре ресурсов Альфа-Банка 88,96 % принадлежит обязательствам банка, а собственные средства составляют 11,04 %. При этом в привлеченных ресурсах наибольший удельный вес приходится на средства клиентов - 73,20 % всех ресурсов банка (в том числе вклады физических лиц - 17,75 %). Выпущенные долговые обязательства банка составляют 4,88 %, а средства других кредитных организаций - 19,22 %. Централизованными ресурсами Центрального банка Альфа-Банк не пользовался, поэтому их доля в структуре пассивов равна нулю. В структуре собственных средств наибольшую долю - 77,45 % составляет эмиссионный доход.[11].

По итогам первого полугодия 2014 года согласно данным финансовой отчетности (МСФО) совокупные активы Банковской группы "Альфа-Банк", куда входят АО "Альфа-Банк" и дочерние финансовые компании, составили 49,8 млрд долларов США, совокупный кредитный портфель -- 35,6 млрд долларов США, совокупный капитал -- 5,0 млрд долларов США. Чистая прибыль за полугодие 2014 года составила 237 млн долларов США.[13].

По состоянию на 1 июля 2014 года в Альфа-Банке обслуживается около 128,1 тыс. корпоративных клиентов и 10,8 млн физических лиц. В Москве, регионах России и за рубежом открыто 672 отделений и филиалов, в том числе дочерний банк в Нидерландах и финансовые дочерние компании в США, Великобритании и на Кипре.[13].

Объединяет ОАО "АльфаСтрахование", ООО "АльфаСтрахование-Жизнь", ООО "АльфаСтрахование-ОМС", ООО "Медицина АльфаСтрахования". Собственные средства Группы составляют более 8,5 млрд рублей. Группа "АльфаСтрахование" входит в состав финансово-промышленного консорциума "Альфа-Групп" (Альфа-Банк, "Альфа-Капитал", Alfa Capital Partners, А1, "Росводоканал", X5 RetailGroupN. V.). Согласно лицензии Группа предлагает более 100 страховых продуктов, включая продукты по страхованию жизни и страхованию от несчастного случая. На территории России страховую деятельность осуществляют более 400 региональных представительств. Услугами Группы пользуются 20,4 млн частных клиентов и 440 тыс. компаний. Имеет рейтинг финансовой устойчивости Fitch "АА-" по национальной шкале и "ВВ" по международной шкале и наивысший рейтинг надежности А++ рейтингового агентства "Эксперт РА".[13].

Если говорить о кредитном портфеле, то согласно финансовой отчетности объем просроченной ссудной задолженности АО "АЛЬФА-БАНК" на 1 января 2014 г. составил 37 747,57 млн руб. (3,39% кредитного портфеля), уменьшившись в декабре 2013 г. на 8 095,22 млн руб. Резервы на возможные потери выросли на 2 010,10 млн руб. и составили на отчетную дату 91 696,74 млн руб. (8,23% кредитного портфеля). Сформированные банком резервы на возможные потери по ссудам покрывают текущую просроченную ссудную задолженность с коэффициентом 2,43. На отчетную дату кредитный портфель банка характеризуется незначительно меньшей долей просроченной ссудной задолженности относительно аналогичного среднего показателя 30 крупнейших банков России в 5,17%.[13].

В декабре 2013 года объем прибыли банка вырос на 2 942,18 млн руб., составив на отчетную дату 30 989,90 млн руб. По итогам IV квартала 2013 года рентабельность собственного капитала АО "АЛЬФА-БАНК" составила 27,65%, рентабельность активов банка за этот же период равна 2,21%, значительно превысив средний аналогичный показатель 30 крупнейших банков России в 0,97%. В структуре прибыли банка преобладают устойчивые источники доходов - процентные и комиссионные доходы, что является фактором, оказывающим положительное влияние на стабильность будущих доходов.[13].

Таблица 1. Обязательства кредитной организации-эмитента

Наименование показателя

Значение показателя в тыс. руб. по состоянию на:

01.01.2014

01.01.2015

Общая сумма обязательств кредитной организации-эмитента из предоставленного им обеспечения, из них

160 388 269

191 962 403

Общая сумма обязательств третьих лиц, по которым кредитная организация-эмитент предоставила обеспечение, в том числе

154 059 269

183 101 676

Общая сумма обязательств из предоставленного кредитной организацией-эмитентом обеспечения в виде банковской гарантии

141 010 243

171 836 219

Общая сумма обязательств третьим лицам, по которым кредитная организация-эмитент предоставила третьим лицам обеспечение в виде банковской гарантии

141 010 243

171 836 219

В форме залога или поручительства, с учетом ограниченной ответственности кредитной организации-эмитента по такому обязательству третьего лица, определена исходя из условий обеспечения и фактического остатка задолженности по обязательству третьего лица

0

0

Далее представлен агрегированный по основным статьям отчет о прибылях и убытках банка. Данные показаны поквартально и общим итогом с начала года.

Таблица 2. Агрегированный отчет о прибылях и убытках

(суммы в тысячах рублей)

За весь 2008

За весь 2009

За весь 2010

За весь 2011

За весь 2012

За весь 2013

За весь 2014

Процентные доходы

59 830 674

66 036 666

57 612 302

66 787 434

87 381 563

117 448 828

142 038 443

Процентные расходы

-30 232 896

-39 165 828

-28 049 153

-33 466 443

-41 416 208

-54 886 441

-70 639 666

Чистый процентный доход

29 597 778

26 870 838

29 563 149

33 320 991

45 965 355

62 562 387

71 398 777

Комиссионные доходы

13 260 384

14 642 194

16 300 444

21 024 260

29 219 204

38 389 217

48 415 584

Комиссионные расходы

-1 595 283

-1 919 100

-1 994 090

-5 726 315

-8 580 116

-12 821 245

-12 842 562

Чистый комиссионный доход

11 665 101

12 127 080

12 931 416

15 297 945

20 639 088

25 567 972

35 573 022

Чистый доход по операциям с ценными бумагами

-1 442 359

6 340 453

335 724

-1 425 222

-340 531

-1 263 587

-11 727 146

Чистый доход от операций с иностранной валютой

12 657 563

-3 870 304

1 462 696

77 520

-2 702 755

8 306 808

143 592 009

Доходы от инвестиций в другие общества

3 503

8 705

12 669

420 063

13 664

95 032

274 348

Прочие доходы и расходы

-3 546 265

1 293 397

497 960

-10 896 447

-7 026 289

2 370 710

-29 631 037

Операционная прибыль до резервов

48 527 217

42 681 985

44 795 344

36 794 850

56 548 532

97 639 322

209 479 973

Изменение резервов на возможные потери

-25 290 607

-25 654 770

-13 125 180

6 473 076

1 782 989

-18 452 202

-100 668 558

Операционная прибыль

23 236 610

17 027 215

31 670 164

43 267 926

58 331 521

79 187 120

108 811 415

Операционные расходы

-18 185 918

-18 053 345

-22 592 467

-27 037 795

-30 196 116

-41 045 104

-48 285 350

Прибыль до налогов и резервов (справочно)

32 822 322

23 750 210

21 735 327

8 935 155

26 352 416

56 594 218

161 194 623

Прибыль (убыток) до налогообложения

-

-1 904 560

8 610 147

15 408 231

28 135 405

38 142 016

60 526 065

Налог на прибыль

-

-135 277

-5 616 716

-4 198 828

-6 436 789

-7 152 117

-11 702 591

Чистая прибыль

-

-2 039 837

2 993 431

11 209 403

21 698 616

30 989 899

48 823 474

Скорректированная прибыль

-3 391

-2 042 261

2 992 009

11 207 329

21 695 189

30 985 085

48 820 690

Распределение прибыли

-

-

-

-

-

-

-4 537 002

Нераспределенная прибыль

7 077 232

-

-

-

21 698 616

30 989 899

44 286 472

Скорректированная прибыль равно Чистая прибыль без учета безвозмездно полученного имущества. По этой статье обычно отражается финансовая помощь от акционеров, ее исключение помогает понять реальную прибыльность банка. Далее представлена динамика основных финансовых показателей банка. Данные доступны как за каждый квартал отдельно, так и нарастающим итогом с начала года.

Таблица 3. Динамика финансовых показателей АО "Альфа-Банк"

4 кв. 2014

3 кв. 2014

2 кв. 2014

1 кв. 2014

4 кв. 2013

3 кв. 2013

2 кв. 2013

1 кв. 2013

RoA

2,28%

6,25%

1,41%

3,09%

2,17%

2,39%

0,99%

3,88%

RoE

23,82%

64,31%

13,86%

30,37%

22,87%

25,43%

10,42%

42,65%

Леверидж / дост. капитала

10,4 / 9,6%

10,3 / 9,7%

9,8 / 10,2%

9,8 / 10,2%

10,5 / 9,5%

10,6 / 9,4%

10,5 / 9,6%

11,0 / 9,1%

ЧПМ

4,26%

4,85%

5,07%

5,20%

19,22%

5,22%

5,34%

4,64%

Доходность активов

9,70%

9,65%

9,54%

9,30%

9,60%

9,69%

9,86%

9,44%

Стоимость пассивов

5,90%

5,27%

4,87%

4,52%

4,58%

4,75%

4,80%

5,11%

Чистый спрэд

3,80%

4,38%

4,67%

4,78%

5,02%

4,94%

5,06%

4,33%

Cost /income

13,31%

24,84%

74,07%

27,68%

11,54%

42,99%

49,97%

42,22%

Cost of assets

-3,32%

3,89%

4,54%

3,11%

14,03%

3,36%

4,63%

3,27%

Средний капитал

184 856 060

163 439 105

147 754 319

144 196 878

133 909 030

126 911 871

121 532 606

113 452 470

ЧПД

18 554 690

18 316 266

17 208 900

17 318 921

17 333 137

16 241 100

15 651 832

13 336 318

ЧКД

10 157 594

8 626 140

8 855 970

7 933 318

8 025 851

7 579 717

3 480 963

6 481 441

ЧКД / ЧПД

54,7%

47,1%

51,5%

45,8%

46,3%

46,7%

22,2%

48,6%

Порядок расчета показателей: Средние остатки за квартал рассчитаны как среднее арифметическое остатков за четыре отчетных даты квартала. Среднее с начала года - как среднее арифметическое отчетные даты, входящие в период (например, за полугодие - за 7 дат полугодия). RoA - Return on average Assets - нераспределенная прибыль за период, отнесенная к средней валюте баланса. RoE - Return on average Equity - нераспределенная прибыль за период, отнесенная к среднему размеру собственных средств (без субординированых займов). Леверидж - отношение средних активов к среднему капиталу (без субординированых займов).

Достаточность капитала = 1 / Леверидж.

ЧПМ - чистая процентная маржа, отношение чистого процентного дохода к средней величине процентных активов. Доходность активов - отношение процентных доходов к средней величине процентных активов. Стоимость пассивов - отношение процентных расходов к средней величине процентных обязательств.

Чистый спрэд = Доходность активов - Стоимость пассивов. Cost / income - операционная эффективность, отношение операционных расходов к операционным доходам до создания/восстановления резервов.

Cost of assets - стоимость активов, отношение операционных расходов к средним чистым процентным активам (чистые активы без высоколиквидных и прочих). ЧПД - чистый процентный доход, процентные доходы - процентные расходы. ЧКД - чистый комиссионный доход, комиссионные доходы - комиссионные расходы.[13].

Таким образом, можно сделать вывод, что за последние два года банк расширил свою коммерческую сеть, увеличил спектр предлагаемых финансовых услуг и нанял новый персонал для работы на таких ключевых направлениях, как обслуживание физических лиц и инвестиционная деятельность, информационные технологии и управление рисками. Альфа-Банк входит в пятерку крупнейших российских банков. В то же время, подобно другим банкам частного сектора, он контролирует относительно небольшую (менее 5 %) рыночную долю совокупных банковских активов в системе, где доминируют государственные банки, в частности Сбербанк. Активы и депозиты банка отличаются высокой степенью концентрации как в рамках родственной финансово-промышленной группы - консорциума "Альфа-Групп", так и за ее пределами.

Похожие статьи




Анализ финансового состояния ОАО "Альфа-Банк", Источники формирования финансовых ресурсов ОАО "Альфа-Банк" - Анализ деятельности коммерческого банка

Предыдущая | Следующая