Анализ банковского сектора РФ - Факторы, влияющие на формирование чистой процентной маржи банка

Наряду с комиссионными доходами чистая процентная маржа является одним из основных источников прибыли банка. Как показывает практика, с ростом конкуренции в банковском секторе и усилением контроля со стороны регуляторных органов, увеличивается доля комиссионных доходов.

В России преобладает доля процентных, хотя уже в 2011 году в рэнкинге топ-100 по размеру активов у 34 банков комиссионный доход превысил процентный. Для целей данного рейтинга чистый комиссионный доход был рассчитан как сумма комиссионных вознаграждений, доходов от открытия и ведения банковских счетов, расчетного и кассового обслуживания клиентов, доходов от выдачи банковских гарантий и поручительств за вычетом комиссионных сборов. Чистый процентный доход рассчитан как разница процентных доходов (по предоставленным кредитам, прочим размещенным средствам, денежным средствам на счетах, размещенным депозитам) и процентных расходов (по полученным кредитам, денежным средствам на банковских счетах клиентов, депозитам, прочим привлеченным средствам).

Соотношение комиссионного и процентного дохода зависит от общей обстановки в секторе и степени конкуренции, текущей бизнес модели банка, состояния экономики в стране и мире. При стабильном росте растет ВВП, что приводит к увеличению оборотов в банках и росту комиссионные доходы в номинальном выражении. Банк зарабатывает спред по деньгам, полученным через депозиты, выдавая их в кредит. В свою очередь при стабильной ситуации на рынке кредитов, конкуренция растет, ставки по кредитам падают, опережая снижение стоимости фондирования, за счет чего опять же чистые процентные доходы сокращаются. Кредитные доходы также снижаются во время кризиса за счет уменьшения кредитных портфелей и ухудшения их качества: немалая часть портфелей становится необслуживаемой.

Для понимания состояния и структуры банковской системы Российской Федерации проанализируем структуру кредитов, депозитов и прибыли агрегированного банковского сектора России по состоянию на апрель 2016 года.

На рис. показаны агрегированные активы банковского сектора, для сравнения совмещенные с показателем ВВП, а также отношение активов к ВВП в динамике за 2011-2015 гг. Можно увидеть, что рост ВВП значительно замедлился, при этом, несмотря на то, что темпы роста активов также снизились, они все равно опережают темпы роста ВВП. В 2015 году соотношение банковских активов к ВВП достигло 103%, что тем не менее мало, в развитых странах этот показатель равен 200-300%. На Рис. Можно увидеть отношение выданных займов к активам, которое остается практически на неизменном уровне, а также к ВВП за аналогичный период.

ВВП РФ, активы банковского сектора, отношение агрегированных активов к ВВП (данные Банка России)

Кредиты и займы выданные в процентном отношении к активам банковского сектора и к ВВП (данные Банка России)

В таблице 1 можно проследить темпы изменения ряда показателей банковского сектора с 2007 по 2015 год. В частности, можно увидеть замедление роста активов в 2009 и 2015 году, а также сокращение кредитов, выданных физическим лицам в эти годы, резкое уменьшение роста агрегированных вкладов физических лиц в 2014, связанное с девальвацией российской валюты из-за резкого падения цены на нефть и таких макроэкономических факторов как введение санкций против Российской Федерации.

Таблица 1. Темпы прироста показателей банковского сектора, % за год (данные Банка России)

Показатель

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

Активы

44,1

39,2

5

14,9

23,1

18,9

16

35,2

6,9

Капитал

57,8

42,7

21,2

2,4

10,8

16,6

15,6

12,2

13,6

Кредиты, предоставленные нефинансовым организациям

51,5

34,3

0,3

12,1

26

12,7

12,7

31,3

12,7

Кредиты, предоставленные физическим лицам

57,8

35,2

-11

14,3

35,9

39,4

28,7

13,8

-5,7

Вклады физических лиц

35,4

14,5

26,7

31,2

20,9

20

19

9,4

25,2

Средства, привлеченные от организаций

47,2

24,4

8,9

16,4

25,8

11,8

13,7

40,6

13,7

Начиная с 2014 года Банком России была начата политика оздоровления банковского сектора. Все банковские организации подверглись усиленному контролю и проверкам на предмет несоответствия требованиям регуляторного органа к нормативам достаточности капитала и ликвидности, а также на участие в отмывании денежных средств, предоставление недостоверной отчетности, недосоздание резервов, отвечающих высокорискованной кредитной политике банка. В результате этого с начала 2014 года было отозвано 147 банковских лицензий - столько же, сколько было отозвано Банком России за все время до этого. При этом тенденции таковы, что сокращение действующих банков в регионах РФ происходит стремительней, чем в Москве и Московской области, что сигнализирует о тенденции усиления отхода от локальных банков и перехода к их централизации. Это также может быть связано с ужесточением требований для небольших банков, в частности требования по минимальному размеру капитала - с 1 января 2015 года этот показатель равен 300 миллионам рублей. Проследить динамику изменения количества банковских организаций можно на рисунке.

Количество действующих и отозванных банков в динамике (данные Банка России)

Банковская отрасль России является сильно концентрированной, и эта тенденция продолжает усиливаться, что видно в Таблице 2. Это происходит в связи с тем, что, как было отмечено выше, маленьким банкам сложно продолжать свою деятельность в среде ужесточающихся требований регулятора и при этом сохранять свою конкурентоспособность с крупными федеральными банками. Также, по причине участившихся отзывов банковских лицензий, многие организации и физические лица перенесли свои активы в более надежные крупные банки.

Таблица 2. Концентрация активов по банковскому сектору России (действующие кредитные организации)

Распределение кредитных организаций, ранжированных по величине активов

1.01.14

1.01.15

1.01.16

Млрд. руб.

В% к итогу

Млрд. руб.

В% к итогу

Млрд. руб.

В% к итогу

Первые 5

30 235

52,7

41 593

53,6

44 883

54,1

С 6 по 20

10 905

19

16 674

21,5

17 925

21,6

С 21 по 50

6 383

11,1

8 259

10,6

9 391

11,3

С 51 по 200

6 982

12,2

8 406

10,8

8 484

10,2

С 201 по 500

2 376

4,1

2 309

3

2 060

2,5

С 501

539

0,9

409

0,5

254

0,3

Итого

57 423

100

77 652

100

82 999

100

Анализируя структуру доходов и расходов банковского сектора за период 2013-2015 гг. видно резкое увеличение доли доходов и расходов по операциям с иностранной валютой, что связано с резким падением курса рубля, начавшимся во второй половине 2014 года. Также заметен рост процентного дохода по юридическим лицам, показывающий увеличение на 67% за 2 года, процентные доходы по физическим лицам при этом остаются на прежнем уровне, также практически не меняется размер комиссионных доходов. Что касается структуры расходов, то здесь увеличение процентных расходов наблюдается как по юридическим, так и по физическим лицам, однако по юридическим лицам рост опять же выше. Произошло значительное увеличение доходов и расходов, связанных с отчислением средств в резерв на возможные потери по ссудам и восстановлению средств из резерва. Это происходит в связи со значительным ухудшением кредитного портфеля банков на фоне текущего финансового кризиса. Норматив начисления резервов на возможные потери по ссудам зависит как от качества обслуживания долга, так и от финансового состояния заемщика, которое, за последние два года, значительно ухудшилось по большинству компаний. Качество обслуживание долга также снизилось. Особенно ярко это проявляется в случае выдачи кредитов в иностранной валюте организациям, чьи денежные потоки происходят в российских рублях.

Таблица 3. Структура доходов и расходов агрегированного банковского сектора

1.01.14

1.01.15

1.01.16

Трлн. руб.

В% к доходам / расходам всего

Трлн. руб.

В% к доходам / расходам всего

Трлн. руб.

В% к доходам / расходам всего

1. Доходы - всего

31

100

110

100

192

100

% доходы по юр. лицам

2,4

7,7

2,9

2,7

4

2,1

% доходы по физ. лицам

1,6

5,1

1,8

1,7

1,8

0,9

Доходы по ц/б

1,9

6,1

2,6

2,4

1,4

0,7

Доходы по ин. валюте

17,9

57,5

91,2

82,6

169

88,1

Комиссионные доходы

0,8

2,6

0,9

0,8

0,9

0,5

Восстановление резервов

4,8

15,6

6,1

5,5

9,4

4,9

2. Расходы - всего

30

100

110

100

192

100

% расходы по юр. лицам

1,1

3,8

1,7

1,6

2,7

1,4

% расходы по физ. лицам

0,9

2,9

0,9

0,8

1,5

0,8

Расходы по ц/б

1,6

5,2

2,4

2,2

0,7

0,4

Расходы по ин. валюте

17,7

59,1

90,8

82,7

168,6

87,9

Комиссионные сборы

0,2

0,5

0,2

0,2

0,2

0,1

Отчисления в резервы

5,4

18,1

7,6

6,9

11,1

5,8

Организационные и управленческие расходы

1,2

3,9

1,2

1,1

1,2

0,6

Также, анализируя таблицу 2 в совокупности с таблицей 1 можно наглядно увидеть то, что агрегированные процентные расходы по привлеченным средствам юридических лиц значительно выше, чем по средствам физических лиц, в то время как средства, привлеченные от физических лиц, превышают средства, привлеченные от юридических лиц, что подтверждает гипотезу о большем процентном спреде для розничного бизнеса в сравнении с корпоративным.

Похожие статьи




Анализ банковского сектора РФ - Факторы, влияющие на формирование чистой процентной маржи банка

Предыдущая | Следующая